Duolingo hisse senedi tahmini, CEO "kısa vadeli takas vermeler" konusunda uyarıda bulunuyordu

Duolingo hissesi, geçen yıl Mayıs ayında 544 dolarda zirve noktasına ulaştığında başlayan düşüş trendini sürdürerek, Ağustos 2024'ten bu yana en düşük seviyeye düştü. Değeri 7,48 milyar dolara düşerken tüm zamanların zirvesinin %70 altına düştü; milyarlarca dolarlık değeri silindi.

CFO'dan ayrılma endişeleri ve yönetim kısa vadeli takas vermeler konusunda uyarıda bulunuyor

Duolingo hissesi, bu hafta yönetimin Mali Işler Müdürü (CFO) Matt Skaruppa'nın geçişini duyurmasının ardından serbest düşüşünü sürdürdü; Skaruppa, şirketin halka açılmasına yardımcı oldu. Yerine, 2019'dan beri yönetim kurulunda görev yapan Gillian Munson geçecek. Ayrıca önde gelen video yazılım şirketlerinden biri olan Vimeo'da da çalıştı. 

Büyük bir duyuru olduğunda, örneğin Finansal Sekreter (CFO) veya CEO gibi üst düzey bir üyenin istifası gibi hisse senetlerinin düşmesi yaygındır.

Şirketin dördüncü çeyrek için ön sonuçlarını yayımlamasının ardından hisse de düştü. Bu rakamlar, günlük aktif kullanıcılarının (DAU) yıllık %30 arttığını, rezervasyonlarının ise %30 arttığını gösterdi. Önceki yönertme 329 milyon ile 335 milyon dolar arasındaydı.

Bu rakamlar güçlü olsa da, analistler ve yatırımcılar kârlılık konusunda endişeli; yönetim daha fazla yatırım yönlendiriyor ve bu da bazı takas verecek. CEO şöyle dedi:

"Dördüncü çeyrek için ön ölçütlerimizden memnun olsam da, kısa vadede tavanlar olsa bile ürüne anlamlı yatırım yapmaya devam etmeyi planlıyoruz. Bunu yapıyoruz çünkü uzun vadeli fırsatımız milyarlarca insana öğretmek ve inanılmaz ilerleme kaydetmiş olsak da, yolculuğumuzun başında hâlâ ilerleyeceğiz."

Wall Street analistleri, çöküşe rağmen DUOL konusunda olumlu bir bakış açısında

Duolingo'nun analistlerinin tahminlerine daha yakından bakıldığında, çoğu şirket için hâlâ olumlu bir şekilde yaklaşıyor; ortalama hedefi 309 dolar ve bu da mevcut seviyenin %91 üzerinde bir artış.

Ancak bu hedef, son birkaç ayda hisse senedi düşmeye devam ettikçe düşüyor. Bir ve altı ay önce sırasıyla 329 ve 416 dolardı.

BMO Capital Markets, Pazartesi günü şirketi satın alma seviyesine yükseltti, Citigroup ise piyasa performansı derecesini yeniledi. Diğer yükseliş eğilimli analistler ise UBS, Truist ve Bank of America gibi şirketlerden.

Analistler, süregelen gelir ve kullanıcı büyümesinin zamanla dayanıklı olacağına inandıkları bir noktada yer alıyor. Ortalama tahmine göre, 2025'te yıllık gelir %37, bu yıl ise %22,7 oldu.

DAHA FAZLA OKUYUN: Duolingo hissesini satın alın çünkü büyüme hedefleri daha önce düşünüldüğünden 'çok daha büyük'

Bank of America analistinin belirttiği önemli bir tetikleyici, şirketin konularını dillerden diğer alanlara genişletme alanının olduğuydu ve bu hamle daha fazla kullanıcıyı çekecek. Ayrıca, analistler Duolingo'nun geliştiği oyunlaştırılmış öğrenmenin büyümesine dikkat çekiyor.

Şirketin değerlemesi de son birkaç ayda iyileşti; ileriye dönük fiyat-kazanç oranı 14 oldu; bu, sektör medyanı olan 18,3'ün altında kaldı. Bu, çift haneli büyüme yaşayan bir şirket için ucuz bir değerleme çarpanıdır.

40 Kuralı çarpayı ayrıca, net gelir marjı %40, ileriye yönelik büyüme metriği %39 olarak %79 katı olduğu için oldukça değersiz.

Duolingo hisse senedi fiyatı teknik analizi 

Günlük zaman çizelgesi, DUOL hisse fiyatının son birkaç ayda güçlü bir düşüş trendinde olduğunu gösteriyor; geçen yıl Mayıs ayında en yüksek seviye olan 544$'tan şu anki $161'e yükseldi.

5 Kasım'da finansal sonuçlarını yayımladıktan sonra büyük bir düşüş oluşturdu. Bundan sonra, hisse senedi büyük bir boşluktan sonra gerçekleşen bir konsolidasyon olan bir ada reversal deseni oluşturdu. Teknik analizde genellikle en yaygın tersine dönme desenlerinden biridir.

Ancak bu ada baş ve omuz şeklinde bir desen oluşturmuş ve yaka çizgisinin altına kaydılmıştır. Bu nedenle, satıcılar temel destek seviyesini 150$ olarak hedefledikçe hisse muhtemelen düşüşe devam edecek. Hisse bu yılın ilerleyen dönemlerinde geri dönecek ve muhtemelen 200 dolarlık temel direnç seviyesini yeniden test edecek.