Rolls-Royce hisse fiyatı düzeltmeye girdi: 1,500p'ye toparlanır mı?

Rolls-Royce hisse fiyatı, Londra şirketlerinin geri çekilmesiyle bu yılki en yüksek seviyesinden %11 düşerek teknik bir düzeltmeye girdi. Hisse Cuma günü 1,295p'ye geriledi; yılbaşından bu yana en yüksek seviye olan 1,420p'den sert düştü. Bu makale, mevcut düşüşte hisse almanın güvenli olup olmadığını inceliyor.

Rolls-Royce hisse fiyatının düşüş nedenleri

Rolls-Royce hisse fiyatı son birkaç günde diğer İngiliz hisselerinin performansını yansıtarak sert düştü; FTSE 100 Endeksi 27 Şubat'ta £10,930'dan şu anki £10,285'e geriledi.

Düşüş, Orta Doğu'daki süregelen oynaklık arasında hızlandı; hafta sonunda ABD ile İran arasındaki savaş devam etti. Analistler krizin bir süre daha süreceğini ve bunun şirketin faaliyetlerini etkileyeceğini öngörüyor.

Orta Doğu'daki seyahatlerin azalmasıyla Rolls‑Royce'un işleri etkilenecek; bazı büyük havayolları uçuş sayısını azaltacağını açıkladı. Bu önemli çünkü şirket gelirinin büyük kısmını motor servisi sunduğu TotalCare hizmetinden elde ediyor.

TotalCare hizmeti havayollarına tüm bakım hizmetlerini sunuyor; bu sayede onlar uçuşa odaklanabiliyor. Havayolları uçuş saati başına ödeme yapıyor, bu da onlara öngörülebilir maliyet sağlıyor. Bu nedenle havacılık sektöründeki herhangi bir yavaşlama gelirlerini ve kârlarını vuracaktır.

Olumlu tarafta, ham petrol fiyatları yükselip ABD borsası değer kaybederken Donald Trump'ın yakında geri adım atma ihtimali var. Böyle bir gelişme, savaş sırasında düşen çoğu hissenin ve havacılık sektörünün toparlanmasına yol açacaktır.

Rolls-Royce Holdings'in faaliyetleri iyi gidiyor 

Süregelen sıkıntılar, şirket faaliyetlerini tüm hızıyla sürdürürken gerçekleşiyor. Son sonuçlar, şirketin geçen yıl güçlü bir büyüme gösterdiğini ve bu eğilimin bu yıl da devam edeceğini ortaya koydu.

Son sonuçlara göre Rolls‑Royce gelirleri geçen yıl £20 milyara yükseldi ve faaliyet kârı £2.46 milyardan £3.46 milyara fırladı.

Şirketin diğer kârları da yükselmeye devam etti; vergi öncesi kâr £3.3 milyara çıktı. Faaliyet marjı %21.1, GE Aerospace'in %20'sinden biraz daha yüksek.

En önemlisi, şirket hissedarlara para iade etmeye başladı. £1 milyarlık hisse geri alımını tamamladı — bunu son on yılda ilk kez yaptı — ve beş yıl sonra ilk kez temettü ödemeye başladı.

Rolls‑Royce Holdings, 2026 ile 2028 arasında £7 milyar ile £9 milyar arasında ödeme yapmayı hedefliyor. 

Aynı zamanda şirket, enerji bölümü aracılığıyla büyüyen veri merkezi sektöründe yavaş yavaş önemli bir oyuncu haline geliyor. Ayrıca analistlerin kamu hizmetleri sektöründe önemli bir oyuncu olacağını düşündüğü küçük modüler reaktörlere (SMR) yoğun yatırım yapıyor.

Rolls‑Royce Holdings'in en yakın rakibi GE Aerospace'e kıyasla daha ucuz olduğuna dair işaretler var. İleriye dönük F/K oranı 33; bu, GE'nin 43'ünden çok daha düşük. EV/EBITDA'sı 21 ve bu da GE'nin 30'undan daha düşük.

Rolls-Royce hisse fiyatı teknik analizi 

Günlük grafik, Rolls‑Royce hisse fiyatının son birkaç yıldır güçlü bir yükseliş trendinde olduğunu gösteriyor. 2022'deki 62p dip seviyesinden bu yılki 1,420p zirvesine yükseldi.

Hisse şu an 1,265p seviyesine geri çekildi. Bu yılın Ocak ayındaki en yüksek dönüş noktası olan 1,307p kritik destek seviyesinin altına indi.

Olumlu tarafta, 100 günlük Exponential Moving Average (EMA) üzerinde kalmaya devam ediyor. Ayrıca geçen Kasım ayından bu yana en düşük salınımları birleştiren yükselen trend çizgisinin de üzerinde kalıyor.

Bu nedenle Rolls‑Royce hisse fiyatı görünümü en muhtemelen yükseliş yönlü. Önümüzdeki birkaç günde yüksek volatilite yaşaması ve ardından yılbaşından bu yana en yüksek seviye olan 1,419p'ye kadar toparlanması muhtemel. Bu seviyenin üzerine çıkması daha fazla kazanç sinyali vererek potansiyel olarak 1,500p'ye kadar yükselişi işaret eder.