Bitcoin $80K'yı aştı; bir teknik uyarı kırılmayı bozabilir

Bitcoin, son yedi günde %25'ten fazla yükselerek Mayıs ortasından bu yana ilk kez 80.000$'ı geri aldı ve üç yıldan uzun sürenin en güçlü haftalık rallisini uzattı.

CoinGecko verilerine göre, Bitcoin Aug. 25'te yaklaşık 80.300$ seviyesinden işlem görüyordu; yedi günlük döneme yaklaşık 64.000$ civarından başlamıştı ve rallinin büyük bölümü Aug. 19 ile Aug. 21 arasında gerçekleşti, ardından Salı günü tekrar 80.000$ üzerine itildi.

BTC son 24 saatte yaklaşık %4 değer kazandı ve kısa süreliğine 81.000$ üzerini gördüktan sonra geri çekildi. 

Son yükseliş, ilk sıçramanın orta 60.000$ bandından gelmesinin ardından birkaç gün boyunca ağırlıklı olarak 76.500$ ile 79.000$ arasında işlem görmesinin ardından geldi.

Ralli, ABD Hazine Bakanlığı'nın Aug. 19'da daha uzun vadeli nominal Hazine menkul kıymetleri için likidite desteği geri alımlarının maksimum boyutunu en az iki kat artıracağını duyurmasının ardından başladı.

Yapılan değişiklik, 9 Sept. tarihinde yürürlüğe girecek ve 10–20 yıllık ile 20–30 yıllık sektörleri kapsayan bazı geri alım operasyonlarının maksimum büyüklüğünü operasyon başına 2 milyar$'dan en az 4 milyar$'a çıkaracak. 

Artırılan limitler, Hazine'nin bir sonraki üç aylık borçlanma geri ödemesini yapacağı 4 Nov. tarihine kadar yürürlükte kalacak.

Duyurunun ardından yatırımcılar daha büyük devlet tahvili alımlarının yaratabileceği likidite etkisini değerlendirdikçe uzun vadeli Hazine getirileri ilk etapta düştü. 

ABD borçlanma maliyetleri ve bütçe açıkları konusundaki endişeler ayrıca doların zayıflamasına yol açtı ve Bitcoin ile altın dahil alternatif varlıklara olan yatırımcı ilgisini artırdı.

ABD spot Bitcoin borsa yatırım fonları (ETF'leri) aracılığıyla kurumsal talep, BTC yükselirken alım baskısına ek bir kaynak sağladı.

SoSoValue verileri, spot Bitcoin ETF'lerinin Aug. 17 ile Aug. 21 arasında net 1.92 milyar$ giriş kaydettiğini, bunun yaklaşık 10 ayın en güçlü haftalık girişleri olduğunu gösterdi. 

Fonlar beş işlem gününün tamamında giriş kaydetti; bunların içinde yalnızca Aug. 20'de 606.3 milyon$ vardı.

BlackRock'ın IBIT'i haftalık toplamın 1.33 milyar$'ını oluştururken, hem girişler hem de daha yüksek BTC fiyatlarıyla birlikte birleşik Bitcoin ETF varlıkları 96.07 milyar$'a yükseldi.

Kaldıraçlı işlemciler de Bitcoin direnci aşarken ralliyi hızlandırdı. 

BTC 80.000$'a yaklaşırken 24 saat içinde 280 milyon$'dan fazla kısa pozisyon likide edildi; bu, düşüşe bahis yapan işlemcileri pozisyonlarını kapamaya zorladı ve spot piyasa zaten yükseliyordu.

BTC fiyat hareketi

Son rallinin ardından Bitcoin'in günlük teknik yapısı yükseliş eğiliminde kalmaya devam ediyor, ancak birkaç gösterge orta 60.000$ bandından hızlı yükselişin ardından hareketin gerildiğini gösteriyor.

Günlük zaman diliminde BTC yaklaşık 80.455$ seviyesinden işlem görüyordu ve yaklaşık 70.505$, 67.332$, 67.655$ ve 71.854$ olan 20, 50, 100 ve 200 günlük üstel hareketli ortalamalarının çok üzerinde kaldı.

BTC/USD 1 günlük fiyat grafiği. Kaynak: TradingView.

200 günlük EMA'nın üzerindeki hareket özellikle önemli çünkü BTC Haziran satışından bu yana uzun vadeli ortalamanın altında işlem görüyordu. 

Fiyat şimdi 200 günlük EMA'nın yaklaşık %12 yukarısında bir boşluk oluşturdu ve daha kısa 20 günlük EMA kırılmanın ardından keskin şekilde yukarı döndü.

Orta 60.000$ seviyesinden hareket sırasında işlem hacmi de genişledi; tablodaki bazı en yüksek günlük hacimler yeşil kırılma mumlarına eşlik etti. 

Chaikin Money Flow 0.31'e yükselerek sıfırın oldukça üzerinde yer alıyor ve fiyat artışına alım baskısının eşlik ettiğini gösteriyor.

BTC/USD 1 günlük fiyat grafiği. Kaynak: TradingView.

Momentum ise oldukça gerilmiş durumda. 14 günlük Göreceli Güç Endeksi 83.63'e ulaşmış durumda; bu, geleneksel aşırı alım eşiği olan 70'in oldukça üzerinde ve RSI'nin hareketli ortalaması yaklaşık 63.96 civarında.

Bu okuma, BTC'yi kısa vadeli bir geri çekilme veya konsolidasyona karşı savunmasız bırakıyor; buna rağmen temel günlük eğilim hâlâ yükseliş yönünde.

Volatilite ralliyle birlikte arttı; 14 günlük Average True Range yaklaşık 2.260$'a yükseldi, Ağustos başındaki yaklaşık 1.200$ seviyesinden. 

Bu, günlük fiyat oynaklıklarının bu dönemde neredeyse iki katına çıktığı anlamına geliyor ve 80.000$ kırılmasının etrafında her iki yönde de daha büyük hareket olasılığını artırıyor.

Anlık direnç yaklaşık 81.000$–82.500$ civarında; bu alan, yakın dönem içi yüksek olan yaklaşık 81.255$ ve günlük fiyat yapısında görülen Mayıs tepe noktalarını içeriyor. 

Günlük kapanış 82.500$ üzerinde gerçekleşirse, alıcıların kontrolü sürdürmesi halinde ek kısa pozisyon tasfiyeleri ivme katabilir ve bir sonraki hızlı seviye olarak 83.000$'ı bırakır.

24 saatlik likidasyon ısı haritası mevcut piyasa fiyatının üzerinde likiditeyi destekliyor; kümeler yaklaşık 81.500$–82.000$ civarında yoğunlaşmış ve ek pozisyonlar 83.000$ yönünde uzanıyor.

Aşağıya bakın:

Bitcoin 24 saatlik likidasyon ısı haritası. Kaynak: Coinglass.

Piyasanın altında, kırılmanın ardından izlenecek ilk seviye 80.000$.

Bunun altına geri dönüş 78.000$–78.500$ seviyelerini devreye sokabilirken, 24 saatlik ısı haritasında görülen en büyük likidasyon yoğunluğu yaklaşık 77.500$–77.700$ civarında yer alıyor.

O likidite cebi doğrultusunda daha derin bir düzeltme olsa bile, BTC büyük günlük hareketli ortalamalarının oldukça üzerinde kalır. 

Mevcut fiyatların altında bir sonraki büyük teknik alan, 71.854$ civarındaki 200 günlük EMA ve yaklaşık 70.505$ civarındaki 20 günlük EMA tarafından oluşturulacaktır; satışlar üst 70.000$ bandının ötesine uzanırsa bu seviyeler önem kazanır.