أرباح Q1: هل شركة إكسون موبيل مستعدة للوصول إلى النفط أو الغرق؟

مع استعداد شركة إكسون موبيل (NYSE:XOM) للكشف عن تقرير أرباح الربع الأول، يتطلع المستثمرون إلى الأفق بترقب. مع دخول عملاق الطاقة في دائرة الضوء حول الأرباح، تلوح التوقعات والتوقعات بشكل كبير.

لقد قدم المحللون بالفعل توقعاتهم، حيث قدروا أن شركة إكسون موبيل ستحقق إيرادات تبلغ حوالي 81 مليار دولار للفترة من يناير إلى مارس. ومع ذلك، يشير هذا التقدير إلى انخفاض بنسبة تزيد عن 5% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي.

تلعب أسعار النفط دوراً كبيراً في أرباح شركة إكسون موبيل، وقد شهدت تقلبات كبيرة في الآونة الأخيرة. بدءًا من عام 2023 بأكثر من 72 دولارًا للبرميل، انخفضت قليلاً في بداية عام 2024، حيث بلغت حوالي 70 دولارًا. وبينما شهد هذا العام بعض التحسن في أسعار النفط، إلا أن الربع الأول لم يشهد أي ارتفاعات غير عادية.

إذا نظرنا إلى الوراء، شهد عام 2023 بداية أقوى، لكن الأمور تراجعت في الربع الثاني. على الجانب الآخر، شهد الربع الثاني من هذا العام ارتفاعًا في أسعار النفط الخام.

غالبًا ما يقدم لنا الأداء السابق أدلة حول ما يمكن توقعه. على مدى الأرباع الـ 12 الماضية، تجاوزت شركة إكسون موبيل تقديرات الإيرادات في ثماني مناسبات. ولكن بالنسبة للربع الأول، فإن التقدير المتفق عليه لربحية السهم هو 2.17 دولارًا، مما يمثل انخفاضًا كبيرًا بنسبة 23٪ عن أرقام العام الماضي.

الآن بعد أن حصلنا على فهم للصورة المالية لشركة إكسون موبيل والتوقعات الأوسع للنفط، فقد حان الوقت للتعمق في الرسوم البيانية. دعونا نلقي نظرة فاحصة على المؤشرات والأنماط الفنية لمعرفة الاتجاه الذي قد تتجه إليه شركة إكسون موبيل قبل وبعد تقرير أرباح الربع الأول.

المسار طويل المدى: الاعتماد على أسعار النفط

كونها واحدة من أكبر شركات النفط في العالم، ليس من الصعب استنتاج أن أسهم إكسون ترتبط ارتباطًا وثيقًا بحركة أسعار النفط. ومع تراجع أسعار النفط بين منتصف عام 2014 و2020، انهار سهم إكسون أيضًا من مستويات أعلى من 100 دولار إلى 30 دولارًا.

مخطط XOM بواسطة TradingView

كما أن الارتفاع الكبير في أسعار النفط الذي بدأ بعد ظهور جائحة فيروس كورونا مباشرة قد زود أسهم إكسون بالوقود للارتفاع حيث ارتفعت دون توقف بين نوفمبر 2020 وسبتمبر 2023، مما يوفر عائدًا أربعة أضعاف للمستثمرين خلال هذه العملية..

يبدو أن هذا الارتفاع قد وصل إلى نهايته خلال الربع الرابع من عام 2024، عندما اخترق السهم ما دون خط الاتجاه طويل المدى بدءًا من نوفمبر 2023. ومع ذلك، مع مكاسب بنحو 20٪ في الشهرين الأخيرين وحدهما وتجاوز الارتفاع السابق عند 120.70 دولارًا أمريكيًا من خلال تحقيق أعلى مستوى جديد على الإطلاق عند 123.75 دولارًا أمريكيًا مؤخرًا، يبدو أن السهم قد بدأ اتجاهًا صعوديًا آخر، وهو خبر رائع للمستثمرين على المدى الطويل.

زخم قوي يتجه نحو الأرباح

في الرسوم البيانية اليومية لشركة إكسون، يمكننا أن نرى أن السهم كان يتراوح بين 100 إلى 120 دولارًا لمعظم العام الماضي وحتى في وقت سابق من هذا العام. ومع ذلك، فقد شهد اختراقًا فوق هذا التداول في وقت سابق من هذا الشهر، وهو ما يعد إشارة مشجعة للغاية فيما يتعلق بالأرباح.

مخطط XOM بواسطة TradingView

واستنادًا إلى ما تقترحه الرسوم البيانية، فمن المستحسن للمتداولين اتخاذ مركز طويل في شركة إكسون قبل أرباح الربع الأول. يمكن للمرء أن يقوم بالشراء هنا بالقرب من 121 دولارًا، مع الحفاظ على وقف الخسارة ببضعة سنتات أقل من 112 دولارًا. ولكن التجارة الأفضل ستكون شراء خيار استدعاء الإضراب بقيمة 120 دولارًا لشركة إكسون والذي ينتهي في 17 مايو عند 3.40 دولارًا.

يجب على المتداولين الذين يرغبون في بيع السهم الانتظار حتى يتم إصدار أرباح الشركة، وإذا انخفض السهم إلى ما دون 112 دولارًا، فيمكنهم البيع عند هذا المستوى، مع الحفاظ على الارتفاع الأخير كوقف خسارة. عند انخفاضه إلى أقل من 112 دولارًا، سيجد السهم بعد ذلك دعمًا بالقرب من 98.6 دولارًا، والذي يمكن الاحتفاظ به كهدف الربح الأول.