أهم المحفزات لمؤشر ناسداك 100 وصناديق الاستثمار المتداولة مثل JEPQ و QQQ و QYLD

واصل مؤشر ناسداك 100 ارتفاعه القوي الأسبوع الماضي ووصل إلى أعلى مستوى له على الإطلاق عند 25,358 دولارا. لقد قفز بأكثر من 53٪ من أدنى مستوى له هذا العام ، مما يجعله أحد أفضل المؤشرات أداء في الولايات المتحدة.

ترجم أداؤها أيضا إلى مكاسب قوية لأفضل صناديق الاستثمار المتداولة مثل Invesco QQQ (QQQ) و JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (JEPQ) و Global X NASDAQ 100 Covered Call ETF (QYLD). تبحث هذه المقالة في بعض أهم المحفزات لهذه الأصول هذا الأسبوع.

قرار سعر الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي

أحد أهم المحفزات لمؤشر ناسداك 100 وصناديق الاستثمار المتداولة الخاصة به ، مثل QQQ و QYLD و JEPQ هو قرار سعر الفائدة القادم للاحتياطي الفيدرالي المقرر يوم الأربعاء من هذا الأسبوع.

يراهن الاقتصاديون والمتداولون على منصات مثل Polymarket و Kalshi على أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيخفض أسعار الفائدة بنسبة 0.25٪ في هذا الاجتماع. 

قفزت احتمالات هذه التخفيضات بعد أن أصدرت الولايات المتحدة تقرير التضخم لشهر سبتمبر يوم الجمعة من الأسبوع الماضي. أظهر هذا التقرير أن مؤشر أسعار المستهلك الرئيسي (CPI) ارتفع إلى 3.0٪ في سبتمبر ، أقل من المتوقع 3.1٪. وانخفض التضخم الأساسي الذي يستثني أسعار الغذاء والطاقة المتقلبة إلى 3.0٪ من 3.1٪ السابق.

تدعم هذه الأرقام، جنبا إلى جنب مع تقرير الوظائف الصادر عن ADP، قضية خفض أسعار الفائدة في هذا الاجتماع، والذي سينتقل من 4.25٪ إلى ما بين 3.75٪ و 4٪. أيضا ، من المرجح أن يقوم البنك بتعديل سياساته التشديد الكمي المستمرة.

في حين أن قرار سعر الفائدة سيكون مهما، فإن المحفز الرئيسي لمؤشر ناسداك 100 والأصول الأخرى هو التوجيه للاجتماع الأخير لهذا العام. يعتقد محللو ING أن البنك سيخفض أسعار الفائدة مرة أخرى ، قائلين:

ستؤثر أرباح شركات التكنولوجيا الكبرى على مؤشر ناسداك 100

المحفز الرئيسي الآخر لمؤشر ناسداك 100 وصناديق الاستثمار المتداولة مثل QQQ و JEPQ و QYLD هو أرباح التكنولوجيا الكبيرة القادمة ، والتي ستوفر مزيدا من الألوان على النمو وقطاع الذكاء الاصطناعي. سيكون هذا مهما لأن بعض المحللين يعتقدون أننا في فقاعة الذكاء الاصطناعي التي قد تنفجر في الأشهر القليلة المقبلة.

أحد أسباب فقاعة الذكاء الاصطناعي هو الإنفاق الدائري من قبل شركات مثل OpenAI و Nvidia و Microsoft. على سبيل المثال ، أعلنت Nvidia عن استثمار بقيمة 100 مليار دولار في OpenAI ، مع تخصيص معظم الأموال لشراء وحدات معالجة الرسومات الخاصة بها. وبالمثل ، تعد Nvidia مستثمرا كبيرا في CoreWeave ، والتي تنفق أيضا الكثير على وحدات معالجة الرسومات Nvidia.

ستكون أفضل شركات التكنولوجيا الكبرى التي يجب مشاهدتها هذا الأسبوع هي Meta Platforms و Microsoft و Apple و Google.

المحادثات التجارية بين الولايات المتحدة والصين

المحفز الرئيسي الآخر لمؤشر ناسداك 100 وصناديق الاستثمار المتداولة الأخرى مثل QQQ و JEPQ و QYLD هو المحادثات التجارية القادمة بين الولايات المتحدة والصين.

وستكون هذه المحادثات، التي ستجري في قمة منتدى التعاون الاقتصادي لآسيا والمحيط الهادئ في كوريا الجنوبية، هي المرة الأولى التي يتحدث فيها دونالد ترامب وشي جين بينغ خلال فترة رئاسته.

ستكون الصفقة بين البلدين إيجابية لسوق الأسهم لأنها ستزيل واحدة من أكبر المخاطر في السوق اليوم. كما سيساعد ذلك في احتواء التضخم حيث تعهد دونالد ترامب برفع التعريفات الجمركية إذا منعت الصين صادرات المواد الأرضية النادرة إلى البلاد.