سهم Joby Aviation راكد في سوق هابطة قبل النتائج: اشترِ عند التراجع؟

سعر سهم Joby Aviation عالق في سوق هابطة تقنياً بعد هبوطه نحو 53% من أعلى مستوياته في أغسطس من العام الماضي.

كان يتداول عند $9.72 بينما ينتظر المستثمرون النتائج القادمة، التي ستوفر مزيداً من المعلومات عن مسار التحول نحو التشغيل التجاري.

لماذا انهار سعر سهم Job Aviation

نظرياً، يجب أن يكون هذا عاماً جيداً لسهم Joby Aviation مع اقتراب الشركة من التشغيل التجاري، المتوقع أن يبدأ في وقت لاحق هذا العام أو أوائل 2027.

كما وسعت قدرتها التصنيعية عبر الاستحواذ على موقع ثالث.

كما قامت Joby Aviation باستحواذ مهم بينما تتقدم نحو التشغيل التجاري.

لقد استحوذت على Blade, وهو استحواذ منحها وصولاً إلى عملاء جاهزين ومواقع هبوط.

نقلت Blade أكثر من 40,000 راكب في الربع الثالث وقد أبرمت بالفعل شراكة مع Uber وL3Harris.

في الواقع، انهار السهم وخسر مليارات الدولارات من القيمة حيث انخفضت القيمة السوقية من أكثر من $17 مليار إلى $9.58 مليار اليوم.

تسارع هذا التراجع بعد أن أعلنت الشركة عن جولة تمويلية جديدة في يناير. أصدرت سندات تحويلية أقدم بقيمة $600 مليون بمعدل 0.75% مستحقة في 2032.

كما ستبيع الشركة 52.9 مليون سهم بسعر $11.35، تليها عملية عرض دلتا منفصلة من قبل Morgan Stanley.

كونها شركة بلا إيرادات، كانت Joby Aviation مُخفّفة للغاية خلال السنوات القليلة الماضية، حيث ارتفع عدد أسهمها العادية إلى أكثر من 900 مليون من 604 مليون في 2021.

أظهرت النتائج الأخيرة أن Joby Aviation حققت أكثر من $22 مليون، معظمها من Blade. وصعدت مصروفاتها التشغيلية إلى أكثر من $204 مليون.

نتيجة لذلك، ارتفع صافي الخسارة إلى أكثر من $400 مليون مقابل $143 مليون سابقاً. وقفزت خسارته خلال تسعة أشهر إلى أكثر من $808 مليون.

لسوء الحظ، من المرجح أن تستمر هذه الخسائر حتى بعد بدء الشركة التشغيل التجاري.

تشمل استراتيجيتها التجارية بيع طائراتها لشركات أخرى وتشغيل خدمة سيارات الأجرة الجوية.

المحللون في وول ستريت الذين يتابعون الشركة لديهم توقعات ضعيفة تجاهها، وهو مؤشر على أنهم يتوقعون أن تواجه عقبات لاحقاً.

أعطى Goldman Sachs وWeiss Ratings توصية بيع، بينما صنفت Canaccord Genuity السهم عند الاحتفاظ.

التحليل الفني لسعر سهم Joby

يوضح مخطط الإطار الزمني ثلاثة أيام أن سهم Joby Aviation قد هبط بشدة خلال الأشهر القليلة الماضية.

بدأ هذا التراجع بعد أن بلغ ذروته عند $20.95 في أغسطس من العام الماضي إلى $9.73 حالياً.

كوّن نمط مثلث هابط قاعدته السفلى عند $12. هذا المثلث غالباً ما يؤدي إلى المزيد من الهبوط. وقد تراجع الآن دون مستوى ارتداد فيبوناتشي 61.8%.

انتقل السهم إلى ما دون جميع المتوسطات المتحركة، وهو علامة على سيطرة البائعين. كما كوّن نمط انعكاس جزيرة، الذي يحدث بعد فجوة كبيرة.

لذلك، من المرجح أن يرتد السهم ويعيد اختبار مستوى المقاومة الرئيسي عند $12.

نمط الاختراق وإعادة الاختبار هو واحد من أكثر إشارات الاستمرار شيوعاً في التحليل الفني.

وبناءً عليه، قد يعود ليصل إلى $12 ثم يستأنف اتجاهه الهبوطي.