Přehled komodit: skok ropy, když mírové rozhovory uvázly; zlato nad $5,000

Ceny ropy ve středu výrazně vzrostly poté, co rozhovory o míru mezi Ruskem a Ukrajinou náhle selhaly, čímž se zvýšilo geopolitické napětí mezi oběma zeměmi. 

Oba referenční ropné ukazatele, West Texas Intermediate a Brent, byly v době psaní téměř o 3 % výše. 

Mezitím se ceny zlata vrátily nad $5,000, zatímco investoři vyčkávají na minut Fedu.

Ceny stříbra vzrostly také, když bílý kov vzrostl o více než 5 % a obchodoval nad $77 za unci na COMEX. 

Ropa skáče

Po dvou hodinách "obtížných" mírových rozhovorů v Ženevě mezi Ukrajinou a Ruskem, jejichž uzavření potvrdil ukrajinský prezident Volodymyr Zelenskyj, ceny ropy zaznamenaly ve středu zhruba 3 % nárůst.

Po závěru jednání Zelenskyj uvedl, že Rusko záměrně usilovalo o zablokování postupu směrem k dohodě o ukončení čtyřletého konfliktu.

Diskuze vedené USA ve Švýcarsku probíhaly na pozadí nedávných prohlášení amerického prezidenta Donalda Trumpa, který dvakrát naznačil, že odpovědnost za úspěch jednání spočívá na Ukrajině.

Mezitím Maďarsko zastavilo dodávky dieselu na Ukrajinu. Minist​r zahraničí Péter Szijjártó ve středu uvedl, že tyto dodávky se neobnoví, dokud Ukrajina nezačne znovu tok surové ropy potrubím Druzhba do Maďarska.

Tento vývoj navazuje na týdny narušení dodávek ruské ropy proudících z Ukrajiny do Slovenska a Maďarska, které Kyjev připisuje ruskému útoku ze dne 27. ledna.

Mezitím byl zaznamenán pokrok v jednáních mezi USA a Íránem, kde obě strany souhlasily s "směrnými zásadami" zaměřenými na vyřešení sporu ohledně íránského jaderného programu. 

Írán současně použil provokativní taktiky, včetně dočasného uzavření Hormuzského průlivu pro vojenské cvičení.

“Není žádným tajemstvím, že prezident Trump upřednostňuje nižší ceny ropy, a pokud by byl Hormuzský průliv uzavřen na delší dobu, mohl by to vést k prudkému nárůstu cen. Mohl by také vyprovokovat USA k vojenskému zásahu proti Íránu,” uvedl David Morrison, seniorní analytik trhu ve společnosti Trade Nation.

Cena ropy WTI byla naposledy na $64.33 za barel, nahoře o 3.4 %, zatímco Brent byl také 3.3 % vyšší na $69.64 za barel. 

Zlato se odrazilo od minim

Ve středu ceny zlata vzrostly o více než 2%, zotavily se z týdenního minima dosaženého v předchozí seanci. 

Ceny vzrostly, když investoři očekávali zveřejnění zápisu ze lednového zasedání americké centrální banky (Fed), očekávaného později během dne.

Zlato utrpělo krátký pokles v úterý odpoledne, když kleslo pod $4,850 a dosáhlo dvoutýdenního minima. 

Nicméně se rychle stabilizovalo kolem této hranice a $4,850 poskytuje jen drobnou úroveň podpory.

Ceny se od té doby zotavily a zlato se znovu obchoduje nad $5,000.

Čekají na zveřejnění zápisu ze lednového zasedání Fedu, investoři zůstávali opatrní.

Zápis má poskytnout novou jasnost ohledně možného harmonogramu a rozsahu monetárního uvolnění.

“Dřívější korekce přišla v době posílení amerického dolaru a šíření sentimentu risk-off napříč širšími trhy,” uvedla Ewa Manthey, komoditní stratégka ve skupině ING, ve své poznámce. 

Slabá likvidita, z velké části kvůli tomu, že většina Asie je uzavřena během Lunárního nového roku, zesílila pohyby cen a učinila ceny citlivějšími na makroekonomické a devizové dynamiky.

„Současný pokles cen se zdá být korektivní, i když krátkodobé pohyby cen nadále závisí na síle dolaru a celkové ochotě riskovat,“ uvedla Manthey. 

“Jakmile se asijská likvidita normalizuje a makroekonomická nejistota přetrvává, zlato by mělo najít silnější základní podporu, a konstruktivní fundamenty naznačují, že další poklesy jsou pravděpodobně doprovázeny obnoveným zájmem o nákup.”

Smlouva COMEX na zlato byla naposled na $5,014.04 za unci, nahoru o 2.2%.

Stříbro na dosah $80

Stříbro krátce kleslo pod úroveň $72 za unci v předchozí seanci, než rychle vzrostlo zpět. 

Po zbytek seance zůstalo jen nad $72, ale nepodařilo se mu překročit úroveň $74.

“Denní MACD se z extrémně překoupených úrovní přesunul na mírně přeprodané. To by mohlo naznačovat, že rally je na pořadu dne,” uvedl Morrison. 

“Ale může to také naznačovat delší období boční konsolidace, kdy se ceny budou držet v relativně úzkém rozpětí $10 kolem $80 jako rezistence a podpora kolem $70,” dodal. 

Dlouhodobý pokles pod $70 by signalizoval nebezpečí pro býky. Naopak rozhodný pohyb mimo toto cenové rozpětí bude pravděpodobně doprovázen výrazným nárůstem volatility.

Smlouva COMEX na stříbro byla naposled na $77.487 za unci, nahoru o 5.4 % oproti předchozímu závěru.