Er Bitcoin-mineaktien CleanSpark (CLSK) et køb forud for indtjeningen?

CleanSpark (NASDAQ: CLSK) aktiekursen vil være i søgelyset i denne uge, da Bitcoin-minegiganten offentliggør sine økonomiske resultater på fredag.

Ligesom andre virksomheder i branchen har dens aktie været meget volatil, da investorer ser den igangværende Bitcoin-prishandling. Det er også kommet i søgelyset efter den nylige halveringsbegivenhed, der reducerede blokbelønninger, der blev tilbudt mineselskaber.

Bitcoin-minedrift er under pres

CleanSpark og andre Bitcoin-mineselskaber har kæmpet for at øge Bitcoin-produktionen i de sidste par måneder. I sin seneste produktionsrapport sagde selskabet, at det udvindede 494 mønter i juli, en stigning fra de 445 mønter, det udvindede i den foregående måned.

Disse tal var ikke desto mindre lavere end de 806 mønter, den udvindede i marts i år, og de 577, den udvindede i januar. Derfor bliver virksomheden nødt til at fortsætte med at øge sin minekapacitet og håbe, at Bitcoin-prisen vil være understøttende,

En virksomhed som CleanSpark kan lide højere Bitcoin-priser af to hovedårsager. For det første sikrer disse priser, at den sælger sine mønter til en højere pris, hvilket er en god ting for marginerne. Dette er et lignende koncept for andre mineselskaber.

For det andet har CleanSpark over 6.500 mønter i sin balance, hvilket gør den til den fjerdestørste BTC-indehaver blandt mineselskaber efter Marathon, Riot Platforms og Hut 8 Mining. En højere pris afspejles i dens balancetal.

CleanSparks forretning klarede sig godt før halveringsbegivenheden, da dens omsætnings- og rentabilitetstal fortsatte. Dens årlige indtægter steg fra over 4,5 millioner dollars i 2019 til 168 millioner dollars i 2023. Tallet var også højere end de 131 millioner dollars, det tjente et år tidligere

CleanSpark indtjening forude

Den næste store katalysator for CELH-aktiekursen vil være dets kommende økonomiske resultater, som vil give mere farve til virksomheden.

Analytikere forventer, at disse tal viser, at dens omsætning for kvartalet var på over $110 millioner, et stort tal i betragtning af, at dens årlige omsætning i 2023 var over $168 millioner. Dette tal vil ikke desto mindre være lavere end de 118 millioner dollars, det tjente i første kvartal.

Analytikere forventer også, at selskabet tabte 0,04 cent per aktie i kvartalet. For tredje kvartal forventes virksomhedens omsætning at komme på 114 millioner dollars. Analytikere forventer, at dens årlige omsætning vil være $423 millioner i år efterfulgt af $839 millioner i 2025.

Det er dog en meget vanskelig ting at forudsige CleanSpark og andre Bitcoin-mineselskabers økonomiske resultater på grund af BTC's volatilitet. I mandags faldt Bitcoin til $49.000 og er nu vendt tilbage til over $56.000.

Bitcoin-mineselskaber gør flere ting for at øge deres indtægter. Nogle af dem diversificerer til andre mønter. Marathon Digital er flyttet til minedrift Kaspa, en anden kryptovaluta, der er ved at blive populær blandt brugerne.

Andre virksomheder flytter til industrier med kunstig intelligens (AI), hvor de bruger deres enorme datacentre til at håndtere de enorme databelastninger. For nylig var CoreWeave i forhandlinger om at købe Core Scientific, en virksomhed, der var ved at gå konkurs. CoreWeave er en førende virksomhed, der leverer distribuerede computerløsninger til andre firmaer.

Derudover flytter mange af dem for at erhverve eksisterende lokationer. I sidste uge annoncerede CleanSpark, at det erhvervede det første Bitcoin-minested i Wyoming, der vil tilføje omkring 2 exahashes per sekund (EH/s) til virksomheden. Det købte også GRIID Infrastructure i en aftale på $155 millioner.

Andre virksomheder overvejer M&A som en vækststrategi. Riot Platforms ønskede at erhverve Bitfarms, et canadisk Bitcoin-mineselskab, der har nogle af de laveste anskaffelsesomkostninger i branchen. Cipher Mining siges også at overveje et salg.

Bitcoin pris handling

Den anden vigtige katalysator for CleanSpark aktiekursen vil være Bitcoins kurshandling. Efter at være faldet til $49.000 i mandags, mener nogle analytikere, at det kunne være ved at starte endnu et tyreløb.

Som jeg skrev tidligere, har mønten dannet et udvidende kilemønster, et populært bullish tegn på markedet. I de fleste tilfælde er dette mønster normalt et af de mest bullish på markedet. Bitcoin har også dannet et hammermønster, en anden bullish lysestage.

Men på grund af Bitcoins række af lavere nedture og lavere højder, er der risiko for, at dens nedadgående tendens kan fortsætte. Desuden forbliver mønten under 50-dages og 200-dages eksponentielle bevægelige gennemsnit (EMA), hvilket betyder, at bjørne har kontrol.

Bitcoins fald under den nederste side af hammermønsteret på $49.000 vil pege på flere ulemper i de næste par uger, hvor det næste niveau at se er på $44.000.

Hvis dette sker, betyder det, at CLSK-aktiekursen kan fortsætte med at falde, da sælgerne målretter nøglestøtten til $6,35, dets laveste punkt den 19. januar og 47% under det nuværende niveau. Et Bitcoin-rebound kunne se det stige til $18.