Applied Materials-aktien: Vil AMAT-aktierne nå $200 efter indtjening?

Applied Materials-aktien er steget kraftigt og har nået det højeste niveau siden 21. februar, mens investorerne venter på de kommende finansielle resultater. AMAT-aktierne steg også, da kunstig intelligens (AI)-virksomheder klarede sig godt efter Trumps aftale i Saudi-Arabien. Aktien blev handlet til 173 dollars, en stigning på over 40 % fra det laveste niveau i år.

Håb om Trump-partnerskab

Applied Materials og andre halvledervirksomheder som AMD og NVIDIA steg kraftigt, da markedet jublede over Trumps rejse til Mellemøsten. I en erklæring sagde AMD og NVIDIA, at de ville forsyne Saudi-Arabiens Humain med chips, efterhånden som USA fjernede begrænsningerne på halvlederleverancer til kongeriget.

Selvom Applied Materials ikke sælger chips direkte, er virksomheden en af ​​de største modtagere af halvledervæksten. Det skyldes, at den er en af ​​de største leverandører af udstyr til fremstilling af halvledere, der understøtter processer som ætsning, ionimplantation og hurtig termisk behandling.

At være i disse brancher har hjulpet Applied Materials betydeligt i de seneste par år, i takt med at efterspørgslen efter halvledere er steget. Virksomhedens årlige omsætning steg fra over 17 milliarder dollars i 2020 til over 27 milliarder dollars i det seneste regnskabsår.

Applied Materials-forretningen går godt

AMAT har gjort store fremskridt i de seneste par år, hjulpet af den betydelige salgsvækst i AI-sektoren. Den kvartalsvise omsætning steg med 7% i første kvartal til en rekord på 7,16 milliarder dollars. Dette tal var højere end den tidligere prognose og hvad analytikerne havde forventet.

Virksomheden øgede også sine brutto- og driftsmarginer, selvom den øgede sin forskning og udvikling. Bruttomarginen steg fra 47,9% i 1. kvartal 2024 til 48,9% i 1. kvartal 2025, mens driftsmarginen steg fra 29,5% til 30,6%.

Størstedelen af ​​væksten kom fra halvledersystemer, hvis omsætning steg med 9 % til 5,36 milliarder dollars. Som en del af dette segment steg omsætningen fra foundry-logic med 20 %, mens omsætningen fra NAND steg med 3 %.

Applied Global Services tjente 1,5 milliarder dollars, en stigning på 8 % i forhold til året før. Vigtigst af alt genererer denne forretning nok overskud til at dække sit voksende udbytte.

Vigtigst af alt har Applied Materials øget sin indtjening pr. aktie ved at tilbagekøbe sine aktier. Det har reduceret antallet af udestående aktier til 812 millioner fra over 917 millioner i 2021.

AMAT-indtjening forude

Den næste vigtige katalysator for Applied Materials er de kommende økonomiske resultater, som vil give mere information om virksomhedens vækst.

Wall Street-analytikere er optimistiske med hensyn til, at virksomhedens vækst fortsatte i sidste kvartal. Det gennemsnitlige omsætningsestimat blandt analytikere er 7,12 milliarder dollars, en stigning på 7,18 % i forhold til samme kvartal sidste år.

Analytikere forventer, at den gennemsnitlige indtjening pr. aktie (EPS) steg fra 2,09 USD i 2. kvartal 2024 til 2,31 USD. De mener, at den årlige omsætning vil stige med 5,8 % til 28,77 milliarder USD, og ​​at den årlige indtjening pr. aktie vil være 9,35 USD. Baseret på den historiske præstation er der stor sandsynlighed for, at tallene vil være bedre end forventet.

Analyse af Applied Materials aktiekurs

Den daglige graf viser, at AMAT-aktiekursen har oplevet en stærk stigning i de seneste par måneder. Den er steget fra et lavpunkt på $123,65 i april til et højdepunkt på $173 i dag.

Den nuværende pris ligger omkring Fibonacci Retracement-niveauet på 38,2%. Den har også bevæget sig over 50-dages og 200-dages vægtede glidende gennemsnit (WMA).

AMAT-aktiens relative styrkeindeks (RSI) er steget over det overkøbte niveau. Andre oscillatorer er fortsat med at stige i år.

Derfor vil Applied Materials-aktiekursen sandsynligvis fortsætte med at stige, da bulls sigter mod det næste vigtige modstandsniveau på $200, hvilket er omkring 15% over det nuværende niveau. En bevægelse under støtten på $158 vil ugyldiggøre de optimistiske udsigter.