Snap lager: 3 grunde til, at det ser bedre ud end en julegodbid lige nu

Snap Inc ( NYSE: SNAP), moderselskabet til Snapchat, har gennemgået et brutalt nedtur siden sit højdepunkt i 2021, hvor aktierne er faldet næsten 90% fra deres rekordhøje niveau.

Men under murbrokkerne ligger et socialt mediefirma, der stille og roligt genopbygger sin vækstmotor – og investorer vil måske lægge mærke til det.

Fra banebrydende reklameteknologi til hurtigt voksende brugerengagement og en bundværdiansættelse begynder Snap-aktien at ligne en gave, der er værd at pakke ud.

Ad-tech og AI: to store medvind for Snap-aktien

Snaps kerneforretning, digital annoncering, blev hårdt ramt af Apple Inc 2021-privatlivsændringer, som forstyrrede brugersporing og annoncemålretning.

Men Snap stod ikke stille. Det genopbyggede sin annonceinfrastruktur ved hjælp af maskinlæring, og resultaterne begynder at vise sig.

I 1. kvartal 2025 oplevede app-installationskampagner på Snapchat en år-til-år stigning på 30 % i konverteringer fra Apple-enheder, hvilket signalerer, at den nye annoncemotor vinder indpas.

Virksomheden udrullede også et automatiseret budsystem, der hjælper annoncører med at sænke deres pris pr. handling og samtidig øge annonceafkastet.

Tidlige brugere har angiveligt oplevet en stigning på 16 % i afkastet og et fald på 32 % i omkostninger pr. handling.

I mellemtiden driver Snaps Sponsored AI Lenses – augmented reality-annoncer drevet af generativ AI – dybere engagement og brandinteraktion.

Ifølge Zacks Equity Research kan disse fordybende formater øge visninger med op til 45% på en enkelt dag, hvilket tilføjer til listen over grunde til at købe Snap-aktier på nuværende niveauer.

Omsætningsdiversificering for at hjælpe SNAP-aktier i 2025

Investorer bør bemærke, at Snapchats brugerbase langt fra ser mættet ud i 2025.

Den sociale medie-app nåede i gennemsnit 460 millioner DAU'er i år i 1. kvartal – et rekordhøjt niveau – hvilket hjælper meget med at holde annoncører interesserede i SNAP.

Samtidig er det NYSE-børsnoterede firma fortsat fuldt ud forpligtet til at diversificere sin omsætning ud over reklame med initiativer som Snapchat+, der nu kan prale af næsten 15 millioner abonnenter og har en årlig runrate på 600 millioner dollars.

Derudover ser Snap Inc trækkraft med sin "My AI" chatbot drevet af Gemini-modellerne.

En stigning på 55 % år-til-år i My AI's daglige aktive brugere i første kvartal tyder på, at virksomhedens investeringer i kunstig intelligens giver god genklang hos brugerne.

Tilsammen kan disse innovationer, der sigter mod at diversificere ud over traditionelle annonceindtægter og opbygge en mere modstandsdygtig forretningsmodel, låse op for en betydelig yderligere opside i SNAP-aktier fremadrettet.

Snap-aktien handles til en lækker værdiansættelse

Den måske mest overbevisende grund til at overveje at fylde op med Snap-aktien lige nu er dens værdiansættelse.

På sit højdepunkt i 2021 handlede Snap til et skyhøjt pris-til-salg (P/S) forhold på 40.

I dag er dette tal kollapset til kun 2,5 – tæt på det laveste i virksomhedens offentlige historie.

Og det er på trods af en omsætningsvækst på 14% og en kæmpestor stigning på 137% i justeret EBITDA i 1. kvartal.

Snaps bruttomarginer er fortsat sunde, og driftsomkostningerne voksede kun med 2% i det seneste kvartal.

Mens virksomheden stadig bogfører GAAP-tab, Det er NARrSkylder dem betydeligt.

For langsigtede investorer kan denne kombination af forbedrede fundamentale forhold og deprimeret værdiansættelse være en sjælden mulighed.