Hvad giver næring til Tesla-aktiens 30% tre-måneders stigning forud for indtjeningsopkaldet?

Tesla-aktien ( NASDAQ: TSLA ) steg mandag, da investorerne positionerede sig forud for elbilproducentens indtjeningsrapport for tredje kvartal, der er planlagt til onsdag den 22. oktober.

Aktien steg ca. 2% til $448,32 i den tidlige handel, hvilket fortsatte et robust rally, der har fået aktierne til at stige over 30% i løbet af de seneste tre måneder og omkring 80% år-til-år.

Dette opadgående momentum afspejler voksende optimisme omkring Teslas kommende finansielle resultater og langsigtede initiativer inden for kunstig intelligens, selv om Wall Street fortsat er splittet om virksomhedens høje værdiansættelse.

Hvorfor Tesla-aktien stiger

De seneste stigninger i Tesla-aktien ses i sammenhæng med den kommende indtjeningsmeddelelse for 3. kvartal.

Wall Street forventer, at Tesla vil rapportere en indtjening pr. aktie på $0,55 for 3. kvartal, hvilket er et fald på 24% i forhold til året før, med en forventet omsætning på $26,33 milliarder, hvilket er en stigning på ca. 5% i forhold til året før.

Det forventede indtjeningsfald afspejler marginpres fra prisnedsættelser og øget konkurrence, især i Kina og Europa.

Nogle analytikere mener dog, at Tesla kunne slå disse afdæmpede forventninger, især hvis virksomhedens energilagringsdivision med højere margin leverer stærke resultater.

En Wedbush-analytiker bemærkede, at "efter et par brutale kvartaler begynder vi endelig at se stabile efterspørgselstendenser for Tesla," hvilket tyder på forbedrede fundamentale forhold på vej mod årets udgang.

En anden væsentlig drivkraft for Teslas seneste rally har været fornyet investorbegejstring for virksomhedens initiativer inden for kunstig intelligens og autonome køretøjer.

CEO Elon Musks foreslåede kompensationspakke på 1 billion dollars, der er betinget af, at Tesla når en værdiansættelse på 8,5 billioner dollars, har igen fokuseret opmærksomheden på virksomhedens langsigtede AI-ambitioner.

Musks nylige personlige aktiekøb på 1 milliard dollars styrkede yderligere tilliden til Teslas strategiske retning.

Virksomheden drejer aggressivt mod AI, autonom kørsel og robotteknologi, og Ives beskriver disse initiativer som "en mulighed til en værdi af ikke mindre end 1 billion dollars".

Hvad analytikere siger

Dan Ives fra Wedbush, en af de største Tesla-tyre på Wall Street, fordoblede sin Outperform-rating med et kursmål på $600.

Det er omkring 35% over, hvor aktien handles i dag.

Ives mener, at markedet stadig undervurderer, hvor stor Teslas AI og autonomi kan være, og han forventer, at virksomheden rammer en værdiansættelse på 2 billioner dollars i begyndelsen af 2026 og muligvis endda 3 billioner dollars ved udgangen af det år, hvis robotaxis og robotteknologi skalerer, som han forventer.

En analytiker hos Baird opgraderede Tesla fra Neutral til Outperform med et mål på $548 og pegede på flere vækstdrivere, alt fra Optimus-robot- og robotaxi-udrulningen til Tesla Semi, udvidelsen af dens energiforretning og billigere EV-modeller i pipelinen.

Andre virksomheder har også hævet målene: RBC hævede deres fra $325 til $500, mens Canaccord hævede sit mål fra $333 til $490.

Morgan Stanley er stadig overvægtig på Tesla-aktien med et mål på $410 med henvisning til tilliden til Teslas seneste leveringstal.

Alligevel er det ikke kun bred konsensusoptimisme. Samlet set er Wall Streets holdning til Tesla stadig en "Hold".

Det gennemsnitlige analytikerkursmål ligger på $363,54, hvilket faktisk er omkring 17% under den nuværende aktiekurs. Ud af 45 analytikere, der dækker Tesla, vurderer 10 det som et salg, 12 siger hold, og 23 kalder det et køb eller et stærkt køb.