Navitas Semiconductor-aktien er nu 'overkøbt': skal du sælge?

Navitas Semiconductor (NASDAQ: NVTS) er rykket markant højere den April 21^st i kølvandet på en sammenfald af strategiske “Navitas 2.0”-milepæle og øget detailinteresse for artificial intelligence (AI) infrastructure.

Den opadgående momentum pressede NVTS’ relative styrkeindeks (RSI) op i de tidlige 80’ere – hvilket indikerer “overkøbt” forhold, der ofte forudgår en markant korrektion.

Inklusive dagens hop er Navitas Semiconductors aktie mere end fordoblet i april.

AI-kraftkatalysator fortsætter med at løfte Navitas-aktien

NVTS-aktierne har været i en stærk optrend primært på grund af investorernes overbevisning om, at selskabets galliumnitrid (GaN) og siliciumcarbid (SiC)-teknologi er afgørende for AI-datacentre.

Efterhånden som arbejdsbyrderne for kunstig intelligens vokser, kæmper traditionelle siliciumchips med energieffektiviteten.

Navitas demonstrerede for nylig et nyt 800V-to-6V DC-DC strømleveringskort designet til næste generations AI-serverracks (som dem, der bruges til Nvidias nyeste arkitekturer).

Det har ompositioneret selskabet som en kritisk »pick-and-shovel«-case i den globale AI-opbygning.

Skift mod høj-effekt-markedet tiltaler investorerne

Investorer reagerer på nyere data, der viser, at markeder med høj effekt (AI, elnetinfrastruktur og industri) nu udgør mere end halvdelen af NVTS’ samlede omsætning.

Dette skift væk fra lavmarginale mobilopladningsprodukter (nu under 25%) tyder på, at det Nasdaq-børsnoterede selskab med succes pivoterer mod mere lukrative, højvækst industrielle sektorer.

Desuden fordøjer markedet stadig den nylige udnævnelse af Gregory M. Fischer som direktør.

Som en brancheveteran med 40 års erfaring og tidligere SVP hos Broadcom Inc. betragtes hans tilføjelse som en væsentlig tilkendegivelse af Navitas’ evne til at eksekvere sin “high-power strategy” og skalere operationer til at møde erhvervsefterspørgslen.

NVTS-aktierne skyder i vejret på en teknisk squeeze

Med en anslået shortinteresse på 25% af floaten udløste dagens hurtige stigning sandsynligvis også en short squeeze.

Da Navitas Semiconductors aktier åbnede med et gap og brød over tidligere modstandsniveauer, blev short-sælgende tvunget til at dække deres positioner – hvilket yderligere accelererede den opadgående momentum tirsdag.

Bemærk, at den seneste stigning i NVTS kommer kun uger før selskabet skal rapportere sit Q1-regnskab. Konsensus er, at det vil tabe 6 cents pr. aktie, hvilket ville repræsentere en forbedring på 40% i forhold til sidste år.

Handlende ser ud til at positionere sig forud for kvartalsudgivelsen – satser på en “positiv opdatering” af selskabets $3.5 billion adresserbare markeds-roadmap for 2030.

Hvordan handle Navitas Semiconductor på de nuværende niveauer?

Udover de nævnte fundamentale og tekniske drivkræfter er optionsprissætningen også skæv mod opad.

Ifølge Barchart ligger put-to-call-forholdet for kontrakter, der udløber midt i september, kun på 0.23, hvilket indikerer, at bullish stemning fortsat dominerer derivatmarkedet.

Og den øvre pris på over $23 på disse kontrakter signalerer potentiale for mere end 45% stigning i NVTS-aktien inden for de næste fem måneder.