DocuSignin osakekurssin ennuste ennen tulosta: ostaa vai myydä?

DocuSignin osakekurssi on kehittynyt hyvin viimeisten 12 kuukauden aikana, vaikka yhtiö on kohdannut merkittäviä haasteita COVID-19-buumin jälkeen. DOCU:n osakkeet ovat nousseet 70 % tänä aikana, ja sen markkina-arvo on yli 18,5 miljardia dollaria. Tässä artikkelissa selitetään, mitä odottaa tulosjulkistuksen jälkeen.

DocuSignin tulojen kasvu

DocuSign on huippuohjelmistoyritys, joka tarjoaa allekirjoitusratkaisuja, joita tuhannet yritykset käyttävät maailmanlaajuisesti. Sen liiketoiminta kukoisti COVID-pandemian aikana, kun yhä useammat yritykset siirtyivät etätyöhön.

DocuSignia käyttävät enimmäkseen myyntipäälliköt, asiakaspalvelu-, hankinta- ja henkilöstöosastot.

Pandemian kasvuvauhti on sittemmin laantunut, mutta yritys lisää jatkuvasti asiakkaita. Se on myös investoinut tekoälyratkaisuihin, jotka ovat auttaneet sitä vauhdittamaan kasvuaan.

Tämän pohjalta yritys lanseerasi ja laajensi älykkään sopimustenhallinnan (IAM) alustaa, joka auttaa organisaation eri osia sopimusten tekemisessä. Siinä on yli 900 integraatiota ja työkalua käyttäjätietojen keräämiseen.

Pandemian jälkeisen sopeutumisen lisäksi yritys on kohdannut merkittävän haasteen kilpailun vuoksi. Useimmat SaaS-yritykset, kuten Box, DocuSign, Salesforce, Adobe, Google ja Microsoft, ovat lanseeranneet sähköisen allekirjoituksen ratkaisunsa.

SeekingAlphan kokoamat tiedot osoittavat, että DocuSignin vuotuinen liikevaihto on noussut 1,45 miljardista dollarista vuonna 2021 yli 2,9 miljardiin dollariin viime vuonna.

Viimeisimpien tulosten mukaan sen liikevaihto nousi neljännellä neljänneksellä 9 % 776 miljoonaan dollariin ja laskutus 11 % 923 miljoonaan dollariin.

Myös Ita kasvatti katteitaan bruttomääräisen noustessa 200 peruspistettä 79,4 prosenttiin. Katetasot kasvoivat osittain johdon vuonna 2024 toteuttamien 6 prosentin irtisanomisten ansiosta.

Lue lisää: DocuSignin osakekurssin ennuste: voi räjähtää korkeammalle tulosjulkistuksen jälkeen

DOCU-ansiot ja arvostus

Seuraava tärkeä DocuSignin osakekurssin katalysaattori on torstaina julkaistavat taloudelliset tulokset. Analyytikot odottavat tulosten osoittavan, että yhtiön liiketoiminta hidastui ensimmäisellä neljänneksellä.

Keskimääräisen arvion mukaan sen liikevaihto kasvoi ensimmäisellä neljänneksellä 5,54 % 748 miljoonaan dollariin. He odottavat myös yhtiön toisen neljänneksen liikevaihdon olevan 775 miljoonaa dollaria, mikä on 5,37 % enemmän kuin vuotta aiemmin, ja vuositason luvun olevan 3,14 miljardia dollaria ja ensi vuonna 3,36 miljardia dollaria.

Sijoittajien keskuudessa keskeinen huolenaihe on, että yhtiö on hieman yliarvostettu liiketoiminnan hidastuessa. Tiedot osoittavat, että yhtiön viimeisten kahdentoista kuukauden (TTM) hinta/tulos-luku on 18 ja ennakoiva mittari 25.

SaaS-yrityksiä arvostetaan usein 40-säännön avulla, joka vertaa niiden kasvua ja katteita. DocuSignin TTM-kasvu on 7,78 % ja nettotulosmarginaali 35 %, mikä antaa sille 40-säännön mittarin 42, mikä tarkoittaa, että se on halpa yritys.

DocuSignin osakekurssianalyysi

Päiväkaavio osoittaa, että DOCU:n osakekurssi on noussut viime päivinä ja on nyt 91 dollarissa huhtikuun pohjalukemistaan. Se on jo ylittänyt 50 ja 200 päivän eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon (EMA), mikä on merkki siitä, että härät ovat hallinnassa.

Osake on myös muodostanut käänteisen pään ja hartioiden kuvion, joka on suosittu noususuuntainen merkki. Myös keskimääräinen suuntaindeksi (ADX) on kallistunut ylöspäin osoittaen, että sillä on momentumia.

Todennäköisin skenaario on siis, että osake nousee tulosjulkistuksen jälkeen, kun nousut tavoittelevat vuoden alusta laskevaa huippua 107,80 dollarissa. Lasku 200 päivän EMA:n alapuolelle mitätöi nousujohteisen näkemyksen ja viittaa lisää laskuun, mahdollisesti 67 dollariin, joka on huhtikuun pohjalukema.