Dow laskee viidettä päivää peräkkäin öljyn noustessa ja Fedin pitäessä korot

Wall Street sulkeutui keskiviikkona vaihtelevasti, kun sijoittajat navigoivat usean markkinoita liikuttavan tekijän yhdistelmässä: raakaöljyn hinnan voimakas nousu, jota vauhdittaa Yhdysvaltojen kiristyvä blokadi Iranin satamia kohtaan, liittovaltion keskuspankin korkopäätös, joka osoittautui odotettua jakautuneemmaksi, sekä neljän niin kutsutun "Mahtavat seitsemän" -teknologiajätin korkean panoksen tulokset, jotka raportoitiin sulkemisen jälkeen.

Dow Jones Industrial Average laski 280.12 pistettä, eli 0.57%, sulkeutuen tasolle 48,861.81, mikä merkitsi viidettä peräkkäistä tappiopäivää.

S&P 500 vaipui 0.04% tasolle 7,135.95, kun taas Nasdaq Composite kirjasi vähäisen 0.04% nousun ja sulkeutui tasolle 24,673.24.

Öljyn hinnat nousevat Iranin blokadin pelossa

Raakaöljy hallitsi markkinanarratiivia toisena peräkkäisenä päivänä. Hinnat nousivat jyrkästi sen jälkeen, kun Wall Street Journal kertoi, että presidentti Donald Trump oli ohjeistanut avustajiaan valmistautumaan laajennettuun Iranin satamien blokadiin.

Nousu kiihtyi edelleen sen jälkeen, kun Axios raportoi, että Trump oli hylännyt Iranin ehdotuksen Hormuzinsalmen avaamiseksi, ja Yhdysvaltain laivastollisen blokadin oli määrä pysyä voimassa, kunnes saavutetaan sopimus, joka käsittelee huolia Iranin ydinohjelmasta.

Yhdysvaltain West Texas Intermediate -futuurit nousivat 7.17% ja päätöskurssi oli $107.16 tynnyriltä, kun taas kansainvälinen Brent-nousi 6.78% ja päätyi $118.80 tynnyriltä.

Eräs Valkoisen talon virkamies vahvisti myös, että Trump oli tavannut Chevronin ja muiden energiayhtiöiden ylimpiä johtajia keskustellakseen mahdollisista toimista öljymarkkinoiden rauhoittamiseksi, mikäli blokadi jatkuisi kuukausia.

Tarjontahäiriö on herättänyt pelkoja laajemmasta inflaatiosta.

Fed pitää korot hajaäänestyksessä, joka on voimakkain sitten 1992

Federal Reserve päätti todennäköisesti viimeisestä politiikkakokouksestaan Jerome Powellin kaudella jättämällä ohjauskoron ennalleen 3.5%–3.75% väliin, kuten markkinat laajalti odottivat.

Päätös oli kuitenkin kaukana yksimielisestä — Federal Open Market Committee äänesti 8–4 pitämisen puolesta, mikä oli ensimmäinen kerta sitten lokakuun 1992, että neljä jäsentä erosi enemmistön kannasta, ja jäsenet perustelivat äänensä eri syin.

Korkeat öljyhinnat "nostavat kokonaisinflaatiota" lyhyellä aikavälillä, Powell sanoi jälkeenpäin järjestetyssä lehdistötilaisuudessa.

Powell vahvisti myös, että hän jatkaa toimimista Fedin johtokunnan jäsenenä määräämättömän ajan puheenjohtajakauden päätyttyä toukokuussa, ja Kevin Warsh, Trumpin nimittämä seuraaja, vaikuttaa olevan otollisessa asemassa ottaa tehtävä vastaan.

Analyytikot huomauttivat, että Powellin jääminen johtokuntaan voisi vähentää Fedin halukkuutta laskea korkoja, sillä Trumpin nimittämät johtokunnan jäsenet muodostaisivat silti vain kolme seitsemästä jäsenestä eivätkä enemmistöä.

Mahtavien seitsemän tulokset nousevat keskiöön

Suurin osa sijoittajien huomiosta keskiviikkona kohdistui sulkemisen jälkeen raportoituun tuloskauteen neljältä Mahtavat seitsemän -ryhmään kuuluvilta yhtiöltä: Alphabet, Amazon, Meta Platforms ja Microsoft.

Nelikko on tarkastelun kohteena sen suhteen, kääntyvätkö niiden suuret tekoälyyn kohdistuvat käyttö- ja pääomamenot mitattaviksi tuotoiksi.

Microsoft julkaisi odotuksia vahvemmat tilikauden kolmannen neljänneksen tulokset, ja pilvi- sekä tekoälyliiketoiminta ajoi laaja-alaista kasvua, vaikka osake laski 2% jälkipörssissä.

Alphabet ylitti ensimmäisen neljänneksen liikevaihto- ja tulosennusteet, ja sen pilvipalveluliiketoiminta nousi keskeiseksi kasvun veturiksi.

Meta Platforms raportoi ensimmäisen neljänneksen liikevaihdon ylittäen odotukset, mutta jäi käyttäjä- ja pääomamenotavoitteissa, mikä pudotti osakkeen jyrkästi jälkikaupassa.

Teknologiasektorin sentimentti järkkyi jo päivää aiemmin, kun Wall Street Journal raportoi, että OpenAI oli äskettäin jäänyt omista liikevaihto- ja käyttäjäkasvotavoitteistaan.

Keskiviikko toi kuitenkin helpotusta tällä rintamalla, kun Seagate Technology ja NXP Semiconductors nousivat yli 11% ja 25% sen jälkeen, kun molemmat yhtiöt raportoivat tulosylityksiä ja antoivat positiivisen liikevaihto-ohjauksen.

Philadelphia SE Semiconductor -indeksi nousi päivän aikana 1.5%.

Muualla Starbucks nousi saatuaan nostettua vuosituloksen ennustettaan, ja Visa nousi sen jälkeen, kun maksupalveluyhtiö korotti koko vuoden tulosnäkymäänsä.

Robinhood Markets laski sen jälkeen, kun verkkovälittäjä jäi ensimmäisen neljänneksen voitto-odotuksista.