Μετοχή Meta Platforms: γιατί η πτωτική αγορά δεν έχει τελειώσει

Η τιμή της μετοχής της Meta Platforms έχει εισέλθει σε τεχνική πτωτική αγορά μετά από πτώση άνω του 25% από το υψηλότερο σημείο της πέρυσι.

Έπεσε στα $592 την Πέμπτη, στο χαμηλότερο επίπεδο από τις 24 Νοεμβρίου.

Η μετοχή της Meta Platforms υποχωρεί εν μέσω αυξημένων δαπανών για τεχνητή νοημοσύνη 

Η Meta Platforms, η μητρική εταιρεία των Facebook, Instagram και WhatsApp, έχει καταγράψει ισχυρή πτώση τους τελευταίους μήνες, οδηγώντας την κεφαλαιοποίησή της από σχεδόν $2 trillion σε $1.5 trillion σήμερα.

Η συνεχιζόμενη βουτιά της μετοχής της Meta Platforms οφείλεται κυρίως στη γενική αποχώρηση από μερικές από τις μεγαλύτερες τεχνολογικές εταιρείες.

Για παράδειγμα, η μετοχή της Microsoft έχει υποχωρήσει στα $372 από το ιστορικό υψηλό των $550. Η Amazon έχει πέσει στα $207 από το ρεκόρ των $258.

Ένας βασικός λόγος για τη συνεχιζόμενη πτώση της μετοχής της Meta Platforms είναι ότι η εταιρεία έχει αυξήσει τις δαπάνες της στον κλάδο της τεχνητής νοημοσύνης.

Στα πρόσφατα αποτελέσματά της η εταιρεία εκτίμησε ότι θα δαπανήσει $135 billion σε κεφαλαιακές δαπάνες φέτος.

Οι περισσότερες από αυτές τις δαπάνες θα υποστηρίξουν το τμήμα Meta Superintelligence.

Αυτές οι δαπάνες θα είναι πολύ υψηλότερες από τα $72 billion που δαπάνησε πέρυσι.

Οι δαπάνες αυτές εντάσσονται στο ευρύτερο κύμα κεφαλαιακών δαπανών για AI μεταξύ των κορυφαίων εταιρειών του κλάδου, που αναμένεται να ανέλθει σε πάνω από $650 billion φέτος.

Εκτός από αυτές τις κεφαλαιακές δαπάνες, η εταιρεία ξοδεύει δισεκατομμύρια δολάρια και σε μισθούς.

Σύμφωνα με το WSJ, τα κόστη που συνδέονται με απονομές μετοχών σε εργαζόμενους ανήλθαν περίπου σε $42 billion πέρυσι.

Πρόσφατα έκλεισε μια συμφωνία $27 billion με τη Nebius, μια κορυφαία neocloud εταιρεία που υποστηρίζεται από την NVIDIA.

Η πρόκληση, ωστόσο, είναι ότι τα εργαλεία AI της Meta Platforms δεν κερδίζουν μερίδιο αγοράς έναντι άλλων πλατφορμών όπως το ChatGPT, το Claude και η Anthropic.

Η Meta έχει καταστεί ευκαιρία αγοράς 

Παρά τις δυσκολίες της, η Meta Platforms τα πηγαίνει καλά, όπως καταδεικνύεται από τα πρόσφατα οικονομικά αποτελέσματα.

Τα οικονομικά αποτελέσματα έδειξαν ότι τα έσοδά της ανήλθαν στα $59.88 billion στο τέταρτο τρίμηνο, από $48 billion την ίδια περίοδο πέρυσι.

Τα καθαρά κέρδη της εταιρείας αυξήθηκαν σε πάνω από $22.76 billion από πάνω από $20.8 billion. Τα κέρδη ανά μετοχή ανέβηκαν σε $8.88 από $8.02 ένα χρόνο πριν.

Αυτή η ανάπτυξη συμβαίνει καθώς ο ρόλος της στον χώρο της ψηφιακής διαφήμισης συνεχίζει να διευρύνεται.

Οι αναλυτές αναμένουν ότι η ανάπτυξη της εταιρείας θα συνεχιστεί στο προβλέψιμο μέλλον.

Ο μέσος εκτιμητής είναι ότι τα έσοδα θα αυξηθούν κατά 31% αυτό το τρίμηνο σε πάνω από $55.45 billion.

Αναμένουν ότι τα ετήσια έσοδα θα φτάσουν τα $251 billion, αυξημένα κατά 24% ε/ε. Τον επόμενο χρόνο θα ξεπεράσουν τα $296 billion.

Η εταιρεία στοχεύει τώρα την κεφαλαιοποίησή της να αυξηθεί από τα τρέχοντα $1.5 trillion σε $9 trillion.

Ανώτερα στελέχη, συμπεριλαμβανομένων του Chief Technology Officer (CTO), Chief Product Officer και Chief Financial Officer, θα κερδίσουν εκατομμύρια δολάρια μόλις η εταιρεία φτάσει αυτήν την αποτίμηση.

Η Meta Platforms έχει επίσης καταστεί ιδιαιτέρως υποτιμημένη, καθώς διαπραγματεύεται σε προβλεπόμενο δείκτη P/E 19 και σε μελλοντικό πολλαπλασιαστή PEG 0.89.

Αυτοί οι δείκτες είναι πολύ χαμηλότεροι σε σχέση με εκείνους του Δείκτη S&P 500.

Τεχνική ανάλυση τιμής μετοχής Meta 

Διάγραμμα μετοχής META | Πηγή: TradingView 

Το διάγραμμα τριών ημερών δείχνει ότι η τιμή της μετοχής της Meta έχει καταρρεύσει τους τελευταίους μήνες, κινούμενη από υψηλό $795 τον Αύγουστο του περασμένου έτους στο τρέχον $592.

Έχει υποχωρήσει κάτω από το επίπεδο Fibonacci Retracement 23,6% στα $626.

Η μετοχή έχει επίσης κινηθεί κάτω από τον δείκτη Supertrend και τον 50ήμερο Εκθετικό Κινητό Μέσο Όρο (EMA). Επιπλέον, έχει σχηματίσει μορφή κεφαλής και ώμων.

Ως εκ τούτου, το πιο πιθανό σενάριο είναι να συνεχίσει η μετοχή την πτώση, ενδεχομένως προς το επίπεδο Fibonacci Retracement 38,2% στα $622.

Μια πτώση κάτω από αυτό το επίπεδο θα υποδείξει περαιτέρω αρνητική πορεία, ενδεχομένως έως το επίπεδο ανάκτησης 50% στα $438.

Σε μακροπρόθεσμο ορίζοντα, ωστόσο, η μετοχή είναι πιθανό να ανακάμψει, ενδεχομένως προς το ιστορικό υψηλό.