Κύριοι καταλύτες για τον δείκτη S&P 500, SPY και VOO αυτήν την εβδομάδα

Ο δείκτης S&P 500 και τα συναλλασσόμενα αμοιβαία κεφάλαια του (ETFs) όπως τα VOO και SPY εκτοξεύθηκαν σε ιστορικά υψηλά την περασμένη εβδομάδα καθώς επιταχύνθηκε η περίοδος ανακοινώσεων οικονομικών αποτελεσμάτων του πρώτου τριμήνου. Ο δείκτης SPX διαπραγματευόταν στα $7,230, σημαντικά υψηλότερα από το χαμηλό του μήνα στα $6,330. Το άρθρο αυτό εξετάζει μερικούς από τους βασικούς καταλύτες που αξίζει να παρακολουθήσετε αυτήν την εβδομάδα.

Ο δείκτης S&P 500 θα αντιδράσει σε περισσότερες εταιρικές ανακοινώσεις

Ο κύριος καταλύτης για τον δείκτη S&P 500 ήταν τα εταιρικά κέρδη, τα οποία έχουν εκτοξευθεί τους τελευταίους μήνες. Στοιχεία που συνέταξε η FactSet έδειξαν ότι η μέση αύξηση κερδών, με 63% των εταιρειών του S&P 500 να έχουν δημοσιεύσει τα αποτελέσματά τους, ήταν 22.7%, το υψηλότερο ποσοστό από το πρώτο τρίμηνο του 2021. 

Πρόκειται για το έκτο διαδοχικό τρίμηνο με δίψήφια αύξηση κερδών, και είναι πολύ υψηλότερο από το αναμενόμενο 13.7%. Η ανάπτυξη τροφοδοτήθηκε από μεγάλες αμερικανικές τράπεζες όπως JPMorgan και Goldman Sachs, που ωφελήθηκαν από τη μεταβλητότητα λόγω του συνεχιζόμενου πολέμου ΗΠΑ-Ιράν.

Μεγάλες τεχνολογικές εταιρείες όπως Microsoft, Amazon, Google και η Apple αναφέρθηκε με ισχυρά οικονομικά αποτελέσματα, βοηθούμενες από το ισχυρό κύμα ανάπτυξης της AI. Αυτές οι εταιρείες αύξησαν επίσης τις κεφαλαιουχικές δαπάνες για την AI σε πάνω από $725 δισ. από $650 δισ. στο τελευταίο κύμα εταιρικών ανακοινώσεων.

Περισσότερες αμερικανικές εταιρείες θα συνεχίσουν να δημοσιεύουν τα οικονομικά τους αποτελέσματα αυτήν την εβδομάδα. Η Palantir Technologies θα είναι η πρώτη μεγάλη εταιρεία που θα ανακοινώσει αποτελέσματα τη Δευτέρα. Άλλες κορυφαίες εταιρείες που αξίζει να προσέξετε τη Δευτέρα είναι οι Vertex Pharmaceuticals, Williams Companies, Diamondback Energy και On Semiconductor.

Εταιρείες όπως οι AMD, Arista Networks, Pfizer, Duke Energy και KKR θα ανακοινώσουν τα αποτελέσματά τους την Τρίτη. Τα μεγέθη της KKR είναι σημαντικά καθώς θα παρέχουν περισσότερες πληροφορίες για τον τομέα της ιδιωτικής πίστωσης, που έχει βρεθεί υπό πίεση τους τελευταίους μήνες. Marathon Petroleum, Cummins και Emerson Electric επίσης θα δημοσιεύσουν τα νούμερά τους.

Οι επιπλέον εταιρείες που αξίζει να παρακολουθήσετε αυτήν την εβδομάδα είναι οι Realty Income, AppLovin, Walt Disney, Uber, Marriott, CVS, DoorDash, Apollo Global Management, McDonald's, Gilead Sciences και Monster Beverage.

Δεδομένα μη γεωργικών θέσεων εργασίας (NFP) των ΗΠΑ 

Ο δείκτης S&P 500, καθώς και τα ETFs VOO και SPY, ενισχύθηκαν μετά την ανακοίνωση της απόφασης επιτοκίων από την Ομοσπονδιακή Τράπεζα (Federal Reserve). Σε ανακοίνωσή της, η τράπεζα άφησε τα επιτόκια αμετάβλητα μεταξύ 3.50% και 3.75%. Επίσης άφησε να εννοηθεί ότι θα αρχίσει μειώσεις επιτοκίων αργότερα εντός του έτους καθώς συνεχίζεται η αδυναμία στην οικονομία.

Ο δείκτης αντέδρασε επίσης στην πιο πρόσφατη αναφορά ΑΕΠ των ΗΠΑ, που έδειξε ότι η οικονομία αυξήθηκε κατά 2% στο πρώτο τρίμηνο, σημαντική βελτίωση από το 0.5% του τέταρτου τριμήνου.

Κοιτάζοντας μπροστά, ο επόμενος κύριος καταλύτης για τον δείκτη είναι τα επερχόμενα στοιχεία μη γεωργικών θέσεων εργασίας (NFP) των ΗΠΑ, που θα δημοσιοποιηθούν την Παρασκευή αυτής της εβδομάδας. Οι οικονομολόγοι αναμένουν ότι τα στοιχεία θα δείξουν ότι η οικονομία πρόσθεσε πάνω από 73k θέσεις εργασίας τον Φεβρουάριο, σημαντική πτώση από τις 153k που δημιουργήθηκαν έναν μήνα νωρίτερα. Αυτοί οι αριθμοί είναι σημαντικοί καθώς θα βοηθήσουν τη Fed στη λήψη της απόφασης για τα επιτόκια.

Εξελίξεις στον πόλεμο ΗΠΑ-Ιράν 

Ο δείκτης S&P 500 και τα ETFs του, όπως τα VOO και SPY, θα αντιδράσουν επίσης στην συνεχιζόμενη σύγκρουση ΗΠΑ-Ιράν, η οποία έχει συνεχιστεί πρόσφατα.

Οι δύο χώρες βρίσκονται τώρα σε παρατεταμένη εκεχειρία καθώς αξιολογούν ποιος θα υποχωρήσει πρώτος. Την περασμένη εβδομάδα, το Πεντάγωνο παρουσίασε στον Πρόεδρο Trump τις βασικές επιλογές που υπάρχουν, συμπεριλαμβανομένης μιας περιορισμένης επίθεσης σε κρίσιμες ιρανικές υποδομές, της κατάσχεσης εμπλουτισμένου ουρανίου και της ανάληψης ελέγχου του Στενού του Ορμούζ.

Υπάρχουν ενδείξεις ότι οι αμερικανικές μετοχές έχουν αρχίσει να αγνοούν την εκτόξευση στις τιμές του αργού πετρελαίου, με τον δείκτη S&P 500 να φθάνει στο ιστορικό του υψηλό, χάρη στα ισχυρά εταιρικά κέρδη και τις δαπάνες για AI.