Palantir: μετοχή +120% μετά το Q2 που υπερέβη τις εκτιμήσεις — αναβαθμίσεις αναλυτών

Οι μετοχές της Palantir Technologies NASDAQ:PLTR ενισχύθηκαν πάνω από 20% στη συνεδρίαση της Τρίτης, αφού η εταιρεία ανακοίνωσε αποτελέσματα β' τριμήνου ανώτερα των εκτιμήσεων, οδηγώντας αρκετές εταιρείες της Wall Street να αυξήσουν στόχους τιμής και, σε μία περίπτωση, να αναβαθμίσουν τη μετοχή.

Η εταιρεία λογισμικού ανακοίνωσε προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή 41 σεντ, πολύ πάνω από τις προσδοκίες της Wall Street για 34 σεντ και σαφώς υψηλότερα από 16 σεντ ένα χρόνο νωρίτερα.

Τα έσοδα αυξήθηκαν 93% σε ετήσια βάση, φτάνοντας τα $1,9 δισ. και υπερέβησαν τις εκτιμήσεις των αναλυτών για $1,8 δισ.

Το προσαρμοσμένο λειτουργικό περιθώριο διευρύνθηκε στο 62%, από 46% ένα χρόνο πριν, υπερβαίνοντας επίσης τις προβλέψεις για 60%.

Η Palantir εξέδωσε επίσης καθοδήγηση για το τρέχον τρίμηνο ανώτερη των προσδοκιών και ανέβασε την προοπτική της για το σύνολο του 2026, ενισχύοντας την αισιοδοξία των επενδυτών για την επιχειρηματική δραστηριότητα τεχνητής νοημοσύνης της εταιρείας.

Ο διευθύνων σύμβουλος Alex Karp χαρακτήρισε την απόδοση «εξωπραγματική», επισημαίνοντας ότι τα αμερικανικά εμπορικά έσοδα αυξήθηκαν 149% σε ετήσια βάση κατά το τρίμηνο.

Αναλυτές αναβαθμίζουν τις προοπτικές μετά από ισχυρή ανάπτυξη χάρη στην AI

Η έκθεση κερδών προκάλεσε κύμα σχολιασμών από αναλυτές, με αρκετές εταιρείες να γίνονται πιο αισιόδοξες για τις μακροπρόθεσμες προοπτικές της εταιρείας.

Ο αναλυτής της William Blair, Louie DiPalma, είπε ότι τα αποτελέσματα έχουν αλλάξει την αφήγηση γύρω από την εταιρεία.

«Η εξαιρετική απόδοση αναιρεί τις ανησυχίες ότι ο ανταγωνισμός με Anthropic και OpenAI εντείνεται για ροές εργασίας επιχειρησιακής AI», δήλωσε.

Ο DiPalma πρόσθεσε ότι δεν υπάρχει δημόσια εταιρεία λογισμικού ή εργολάβος άμυνας με την ίδια συνδυαστική επίδοση σε ανάπτυξη εσόδων και κερδοφορία.

Διατήρησε τη σύσταση Outperform και είπε ότι βλέπει ανοδικό περιθώριο προς την περιοχή των $200 μέσα στο επόμενο έτος.

Η Deutsche Bank αναβάθμισε την Palantir σε Buy από Hold διατηρώντας παράλληλα στόχο τιμής τα $200.

Η χρηματιστηριακή ανέφερε ότι η Palantir «κινείται αρκετά βήματα μπροστά» του ευρύτερου κλάδου λογισμικού στη μετάφραση της ζήτησης για AI σε αξία για τον πελάτη.

Η Deutsche Bank υποστήριξε επίσης ότι η αποτίμηση της μετοχής φαίνεται «ακόμη πιο λογική» μετά τα τριμηνιαία αποτελέσματα, προσθέτοντας ότι τα τρέχοντα επίπεδα δεν αντικατοπτρίζουν πλήρως το «αρίθμητο προφίλ Rule of 155» της εταιρείας ή τη μακροπρόθεσμη ευκαιρία της στην επιχειρηματική AI.

Η Cantor Fitzgerald διατήρησε τη σύσταση Neutral αλλά αύξησε τον στόχο τιμής σε $156 από $138.

«Συνεχίζουμε να πιστεύουμε ότι η Palantir παραμένει βασικός ωφελημένος από τις σεκλαρικές τάσεις ανάπτυξης της AI», έγραψε ο αναλυτής Thomas Blakey.

Δεν έγιναν όλοι οι αναλυτές πιο αρνητικοί.

Η Jefferies αύξησε τον στόχο τιμής σε $80 από $70, διατηρώντας όμως σύσταση Underperform, επικαλούμενη σκληρότερες συγκρίσεις ανάπτυξης στο μέλλον και μετριασμό της διεθνούς επέκτασης.

Η Morningstar όρισε εκτίμηση δίκαιης αξίας στα $153, σημειώνοντας ότι «υπάρχουν υψηλές προσδοκίες ενσωματωμένες» στη μετοχή και προειδοποιώντας ότι υπάρχει «λίγο περιθώριο σφάλματος».

Η εμπορική δραστηριότητα στις ΗΠΑ οδηγεί την ανάπτυξη

Η ισχυρότερη δυναμική της Palantir συνέχισε να προέρχεται από τις Ηνωμένες Πολιτείες, ιδίως από το εμπορικό σκέλος της.

Η εταιρεία ανέφερε ότι τα αμερικανικά εμπορικά έσοδα αυξήθηκαν 149% σε ετήσια βάση, ενώ τα έσοδα από την αμερικανική κυβέρνηση αυξήθηκαν 90%.

Παρότι τα κυβερνητικά συμβόλαια παραμένουν η μεγαλύτερη δραστηριότητα της Palantir, το εμπορικό τμήμα μειώνει το χάσμα καθώς περισσότερες επιχειρήσεις υιοθετούν το λογισμικό της εταιρείας για να οργανώσουν ιδιόκτητα δεδομένα και να αναπτύξουν εφαρμογές AI.

Η διεθνής ανάπτυξη παρέμεινε θετική αλλά υστέρησε σε σχέση με την εγχώρια δραστηριότητα, με τα έσοδα εκτός ΗΠΑ να αυξάνονται 33%.

Στην επιστολή προς τους μετόχους, ο Karp επανέλαβε την κριτική του προς τους κορυφαίους δημιουργούς μοντέλων AI, τονίζοντας παράλληλα τη σημασία του ελέγχου των ιδιόκτητων δεδομένων από τις επιχειρήσεις.

«Κάθε οργανισμός στον κόσμο ξυπνάει στους κινδύνους του να δώσει στους δημιουργούς των γλωσσικών μοντέλων τα κλειδιά των ιδρυμάτων του, να αφήσει τα μοντέλα να κυκλοφορούν μέσα στα σπίτια τους», έγραψε.

«Τα μοντέλα έχουν μεγαλώσει και ευημερήσει απορροφώντας ουσιαστικά το σύνολο του γραπτού έργου της цивιλίωσής μας. Και αυτά τα μοντέλα, καθώς και οι δημιουργοί τους, τώρα στρέφουν το βλέμμα τους στη βιομηχανία παγκοσμίως.»