Analisi del prezzo delle azioni DocuSign: comprare o vendere prima degli utili?

Il prezzo delle azioni DocuSign ( NASDAQ: DOCU ) ha faticato quest'anno poiché le speranze che venga acquisito sono svanite. È sceso di quasi l’8% nel 2024, sottoperformando altre società tecnologiche come Nutanix, Box e Dropbox. Rimane circa l’83% al di sotto del suo massimo storico.

DocuSign guadagna in anticipo

DocuSign è stato uno dei maggiori beneficiari della pandemia di Covid-19. All’epoca, il titolo salì al livello record di 315 dollari, mentre la sua capitalizzazione di mercato totale salì a oltre 64 miliardi di dollari. Ciò è accaduto quando sempre più aziende hanno abbracciato il lavoro online.

Come Zoom Video, tuttavia, l’azienda ha attraversato difficoltà nell’era post-pandemia poiché sempre più persone sono tornate in ufficio. Sebbene le firme digitali siano ancora rilevanti, l’azienda ha faticato a mano a mano che la traiettoria di crescita si è affievolita.

Tuttavia, negli ultimi anni l’azienda ha ottenuto risultati modestamente positivi. Le sue entrate totali sono salite a oltre 2,76 miliardi di dollari nell'ultimo anno finanziario rispetto ai 2,5 miliardi di dollari dell'anno precedente. Ancora più importante, è passato da una zona in perdita a una zona in profitto.

Di conseguenza, DocuSign ha attirato alcuni potenziali pretendenti negli ultimi mesi. Un rapporto di Reuters ha mostrato che Bain Capital e Hellman & Friedman erano in lizza per acquisire la società a gennaio. Non è chiaro se le due società di private equity siano ancora interessate alla società.

Tuttavia, esiste la probabilità che la società venga acquisita poiché il numero di accordi software è aumentato. Thoma Bravo ha acquisito DarkTrace mentre Salesforce avrebbe preso di mira Informatica. Synopsys ha acquisito Ansys pochi mesi fa.

Il prossimo importante catalizzatore per il prezzo delle azioni DocuSign saranno i suoi guadagni previsti per giovedì. Nei suoi utili più recenti, la società ha affermato che i suoi ricavi totali sono aumentati dell’8% a 712 milioni di dollari, mentre la sua fatturazione è balzata del 13% a 883 milioni di dollari.

DocuSign prevede che i suoi ricavi saranno compresi tra 704 e 708 milioni di dollari, poiché i suoi margini operativi saranno compresi tra il 27% e 285. Gli analisti prevedono che i suoi ricavi arriveranno a 707 milioni di dollari, mentre la sua previsione annuale sarà di 2,93 miliardi di dollari.

L’altro catalizzatore per il titolo DOCU sarà il suo posizionamento nell’intelligenza artificiale (AI) industria. Più recentemente, la società ha completato l’acquisizione di Lexion per accelerare le sue funzionalità di intelligenza artificiale.

La sfida principale di DocuSign è che l'azienda è ancora sopravvalutata nonostante il recente crollo. Con una crescita dei ricavi dell'8% e un margine operativo di 28, la società ha una regola di 40, cifra di 36, che è inferiore al livello 40.

Analisi del prezzo delle azioni DocuSign

Grafico DOCU di TradingView

Il grafico giornaliero mostra che il prezzo delle azioni DOCU si è mosso lateralmente negli ultimi mesi. In questo periodo è rimasto al di sotto della linea di tendenza discendente mostrata in nero. Il titolo è inoltre sceso al di sotto delle medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 25 giorni.

Inoltre, le due linee dell’indicatore MACD si sono spostate al di sotto del punto neutrale mentre il Relative Strength Index (RSI) è scivolato verso il basso. Pertanto, il titolo avrà probabilmente un breakout ribassista poiché i venditori mirano al lato inferiore del canale a 40 dollari.