SCHD ETF ha toccato un massimo storico: perché DIVB è un acquisto migliore

L'ETF Schwab US Dividend Equity SCHD ha performato bene quest'anno ed è ora al suo massimo storico. È salito del 25% quest'anno, sovraperformando il Nasdaq 100 e l'S&P 500 nonostante la limitata esposizione all'industria dell'intelligenza artificiale (AI). 

È diventato il secondo ETF sui dividendi più grande al mondo dopo il Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG). Pur essendo un buon fondo orientato ai dividendi, i dati mostrano che l'iShares Core Dividend ETF (DIVB) è un acquisto migliore. 

Che cos'è l'ETF SCHD?

Lo SCHD ETF è un fondo di punta che replica il Dow Jones US Dividend 100 Index, composto da 100 società con una lunga storia di crescita dei dividendi nel tempo. Ha un expense ratio minimo dello 0,06%, il che lo rende un fondo estremamente economico da detenere.

Il fondo detiene 100 società in diversi settori; le principali componenti sono Abbott Laboratories, Amgen e Merck. Altri nomi di rilievo includono Coca-Cola, Home Depot, UnitedHealth e Chevron. 

Il settore sanitario e i beni di consumo di base rappresentano circa il 40% del fondo, mentre gli altri settori principali sono energia, industriali, finanziari e tecnologia. Ha una scarsa esposizione al fiorente settore dell'intelligenza artificiale, per questo è spesso visto come un fondo "anti-AI".

Che cos'è l'ETF DIVB?

L'ETF DIVB, invece, replica il Morningstar US Dividend and Buyback Index. Il fondo è composto da oltre 300 società con una lunga storia di pagamento di dividendi e riacquisti di azioni. I riacquisti (buyback) contribuiscono a sostenere i corsi aumentando l'utile per azione (EPS).

Il settore information technology rappresenta la quota più ampia del fondo, con il 18,8%. A seguire troviamo i settori finanziario, industriale, sanitario, dei beni di consumo di base e dell'energia. 

Le maggiori società nel fondo includono ADP, Accenture, IBM, JPMorgan, HP, Paychex, Cognizant, ExxonMobil e Johnson & Johnson. Ha un expense ratio dello 0,05%, quindi più economico di SCHD. Tuttavia il suo rendimento da dividendo del 2,8% è leggermente inferiore al 3% di SCHD.

DIVB sta sovraperformando l'ETF SCHD

I dati storici mostrano che l'ETF DIVB è un fondo migliore rispetto a SCHD in termini di rendimenti totali. Il rendimento totale include sia la performance del prezzo che i dividendi distribuiti. 

Il rendimento del prezzo di DIVB negli ultimi cinque anni è stato del 67,6%, il doppio di quello di SCHD. La stessa tendenza si è verificata quest'anno: DIVB è salita del 28% contro il 25% di SCHD.

Guardando al rendimento totale, DIVB ha registrato un rendimento totale del 30% quest'anno, superiore al 27% di SCHD. Negli ultimi cinque anni il suo rendimento totale è stato del 90%, rispetto al 58% di SCHD. Notoriamente, il fondo ha sovraperformato l'S&P 500, che nello stesso periodo è salito dell'87%. 

Performance ETF VOO vs SCHD vs DIVB | Fonte: SeekingAlpha

Pertanto, sebbene la performance passata non sia un indicatore di ciò che aspettarsi, è spesso più prudente investire in un fondo che ha una lunga storia di buone performance.