Ecco perché il prezzo delle azioni SoundHound è crollato

Il prezzo delle azioni SoundHound AI (NASDAQ: SOUN) è stato lasciato nella polvere da Nvidia e dal mercato in generale negli ultimi tre mesi. Dopo aver raggiunto un picco di oltre 10 dollari, è crollato di oltre il 60% fino agli attuali 4 dollari. Inoltre è crollato al livello più basso dal 25 aprile.

Lasciato indietro da Nvidia

SoundHound AI, una società fondata nel 2005, è venuta alla ribalta all’inizio di quest’anno dopo che Nvidia ha investito nell’azienda. Di conseguenza, il titolo è salito a un livello record mentre l’hype sull’intelligenza artificiale continuava.

Recentemente, tuttavia, le azioni di SoundHound AI si sono discostate dal mercato più ampio e da Nvidia. Gli indici principali come gli indici S&P 500 e Nasdaq 100 sono saliti a livelli record mentre Nvidia è diventata la più grande azienda del mondo.

Anche le azioni di SoundHound sono crollate anche dopo che la società ha riportato ottimi risultati e migliorato il proprio bilancio. Recentemente ha pagato integralmente 100 milioni di dollari del suo debito, una mossa che le farà risparmiare 55 milioni di dollari tra interessi e commissioni. Ha inoltre liberato circa 14 milioni di dollari in contanti vincolati e ha mantenuto 180 milioni di dollari in contanti senza debiti.

I risultati finanziari più recenti hanno mostrato che le entrate di SoundHound sono aumentate del 73% a 11,6 milioni di dollari, aiutate dalla forte domanda in settori come quello automobilistico e della ristorazione. Il suo business automobilistico comprende aziende come Kia, Hyundai e Honda.

SoundHound è utilizzato anche da aziende come Casey’s, Oracle, Square e Toast. La direzione spera che questa traiettoria continui.

La sfida principale per SoundHound è che le sue azioni sono altamente sopravvalutate considerando che le sue entrate annuali nel 2023 ammontavano a 45 milioni di dollari. Gli analisti prevedono che le entrate saranno di 70,6 milioni di dollari quest’anno e di 103 milioni di dollari nel 2025 con l’aumento della domanda di IA generativa.

Tuttavia, questi numeri sono significativamente piccoli considerando che la società ha una capitalizzazione di mercato di oltre 1,3 miliardi di dollari e non si prevede che realizzerà un profitto in tempi brevi. Tuttavia, come abbiamo visto con Nvidia, l’azienda potrebbe giustificare la sua valutazione se continua a crescere.

Gli analisti hanno sentimenti contrastanti su SoundHound. Gli analisti di Cantor Fitzgerald hanno tagliato il rating a marzo e poi hanno aumentato la stima ad aprile. Wedbush e HC Wainwright lo hanno aggiornato ad un acquisto. La stima media del titolo è di 9,50 dollari, superiore agli attuali 4 dollari. Ciò significa che gli analisti si aspettano che possa salire del 131%.

Analisi del prezzo delle azioni SoundHound

Grafico SOUN di TradingView

La mia ultima previsione sulle azioni SoundHound non ha funzionato bene. All’epoca avevo previsto che il titolo sarebbe rimbalzato a 1 dollaro, mentre ora è crollato a 4,5 dollari. Il titolo è crollato al di sotto delle medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 100 giorni.

È anche crollato al di sotto del livello di supporto cruciale a 5,09 dollari, il suo massimo oscillazione il 9 luglio dello scorso anno. Il Relative Strength Index (RSI) si è spostato al di sotto del punto neutrale. Pertanto, il titolo probabilmente continuerà a scendere poiché i venditori mirano al supporto chiave a 3,52 dollari, il suo oscillazione più bassa in aprile. Nel lungo termine, il titolo probabilmente rimbalzerà man mano che l’hype sull’intelligenza artificiale continua.