Schlumberger supera le aspettative del secondo trimestre del 2024: dovresti acquistare azioni SLB adesso?

Schlumberger NV (NYSE: SLB) ha catturato l'attenzione del mercato con i suoi utili del secondo trimestre 2024, che hanno superato le aspettative. La società ha riportato un EPS non GAAP di 0,85 dollari, superando le stime di 0,02 dollari. I ricavi hanno raggiunto i 9,14 miliardi di dollari, battendo le previsioni di 50 milioni di dollari e riflettendo una crescita su base annua del 4,9%.

Queste cifre impressionanti sottolineano un trimestre robusto per Schlumberger.

Punti salienti del secondo trimestre di Schlumberger

La forza finanziaria di Schlumberger è evidente con un solido flusso di cassa derivante dalle operazioni pari a 1,44 miliardi di dollari e un flusso di cassa libero di 776 milioni di dollari.

Questa solida salute finanziaria ha consentito al Consiglio di approvare un dividendo trimestrale in contanti di 0,275 dollari per azione, segnalando fiducia nelle stabili capacità di generazione di cassa della società.

Olivier Le Peuch, CEO di Schlumberger, ha commentato l'ampia crescita dei ricavi internazionali e l'espansione dei margini in tutte le divisioni.

Le attività principali, in particolare nei mercati digitali e internazionali, hanno mostrato una crescita sostanziale, contribuendo ai ricavi trimestrali internazionali più elevati dal 2014.

La resilienza e il posizionamento strategico di Schlumberger in mercati chiave come il Medio Oriente e l'Asia hanno favorito una crescita significativa. I ricavi in queste regioni sono aumentati del 6%, spinti dall’espansione della capacità e dai progetti di sviluppo del gas.

I progressi strategici dell'azienda vanno oltre gli aspetti finanziari, con passi significativi nella tecnologia e nell'innovazione, in particolare nell'integrazione digitale e nei nuovi settori energetici.

Una recente joint venture con Aker Carbon Capture mira ad accelerare l’adozione della cattura del carbonio, con Schlumberger che possiede una quota dell’80%.

Questa mossa fa parte di una strategia più ampia per migliorare l’offerta tecnologica e l’efficienza operativa in modo sostenibile.

Inoltre, Schlumberger si è assicurata contratti importanti, tra cui un accordo con Saudi Aramco per servizi di perforazione direzionale di gas non convenzionale e diversi contratti con Equinor per progetti sottomarini, stabilendo nuovi standard di settore per l’efficienza operativa e la riduzione delle emissioni.

Gli analisti hanno abbassato gli obiettivi in termini di utili

Gli analisti finanziari hanno avuto reazioni contrastanti alla performance di Schlumberger in termini di utili. Il 15 luglio 2024, gli analisti della Bank of America hanno ribadito il loro rating di "acquisto", ma hanno abbassato il loro obiettivo di prezzo a $ 58,00 da $ 62,00.

Allo stesso modo, gli analisti di Piper Sandler hanno mantenuto il loro rating "Sovrappeso", ma hanno ridotto il loro obiettivo di prezzo a $ 66,00 da $ 71,00. In precedenza, l'11 luglio, gli analisti di Susquehanna avevano riaffermato il loro rating "Positivo", ma avevano ridotto il loro obiettivo di prezzo a $70,00 da $77,00.

Nonostante questi obiettivi abbassati, Schlumberger sembra ben posizionato per trarre vantaggio dai cambiamenti in atto nel settore energetico.

La sua attenzione ai mercati internazionali e offshore, unita agli sforzi nella digitalizzazione e nelle nuove soluzioni energetiche, probabilmente consoliderà la sua posizione di mercato, offrendo potenziale per una crescita sostenuta e rendimenti per gli azionisti.

La tendenza al ribasso a lungo termine rimane

Le azioni di Schlumberger hanno seguito un trend rialzista a lungo termine da marzo 2020, quando sono scese sotto i 12,50 dollari, fino a settembre dello scorso anno, quando hanno raggiunto il picco sopra i 62 dollari.

Tuttavia, da quando ha raggiunto quel massimo, il titolo è entrato in una fase ribassista, caratterizzata da uno schema di massimi e minimi decrescenti sui grafici dei prezzi giornalieri, indicando una tendenza al ribasso.

Grafico SLB di TradingView

Nonostante il recente movimento al rialzo, il titolo continua a seguire un trend al ribasso sui grafici a lungo termine, con la sua media mobile a 50 giorni scambiata al di sotto della media mobile a 100 giorni.

Questa tendenza si invertirà solo se supererà il suo precedente massimo di 55,69 dollari. I rialzisti che intendono acquistare il titolo dopo una forte performance del secondo trimestre devono prestare attenzione ed evitare di andare long ai livelli attuali.

I trader che rimangono ribassisti sul titolo possono trarre vantaggio dal rialzo di oggi con un'entrata a basso rischio.

Possono vendere il titolo allo scoperto se non riesce a sostenere il suo slancio al rialzo vicino a $ 50, con uno stop loss a $ 55,75. Se gli orsi riprendessero il controllo, le azioni di Schlumberger potrebbero scendere al suo recente minimo vicino a 42 dollari e, se ciò non riuscisse a reggere, fino ai minimi di ottobre 2023 vicino a 34 dollari, dove i profitti possono essere registrati.