Preparatevi al ritorno del prezzo del gas naturale - analisi tecnica

I futures sul gas naturale statunitense erano in fase di consolidamento per la seconda sessione consecutiva giovedì, dopo aver registrato guadagni significativi venerdì e lunedì. Al momento in cui scrivo, venivano scambiati a $ 2,86 per MMBtu. In Europa, le preoccupazioni per le interruzioni dell'approvvigionamento, unite alle temperature più fredde, sono fattori chiave rialzisti.

Pressione di vendita del dollaro USA

Anche il prezzo del gas naturale sta trovando supporto nella pressione di vendita del biglietto verde. Mentre l'indice del dollaro ha recuperato la maggior parte delle perdite della sessione precedente mercoledì, è rimasto in un range-bound per quasi due settimane, in quanto non ha abbastanza slancio per superare la resistenza a 100 $.

Più di recente, i dati sulla fiducia dei consumatori della CB hanno ulteriormente pesato sul biglietto verde; un aspetto che ha fatto aumentare i prezzi del gas naturale. Secondo il Conference Board, la fiducia dei consumatori a settembre è scesa al minimo in oltre tre anni. L'indice è sceso da 105,6 ad agosto a 98,7 a settembre, in mezzo al pessimismo sul mercato del lavoro statunitense e sull'ambiente aziendale.

Gli investitori stanno ora tenendo d'occhio ulteriori spunti dal discorso di Jerome Powell più tardi giovedì. Il suo tono probabilmente contrasterà le aspettative accomodanti degli investitori. Inoltre, l'indicatore preferito dalla Fed per l'inflazione, l'indice dei prezzi PCE, è pronto per essere rilasciato venerdì. Powell ha insistito sul fatto che il ritmo di allentamento della politica monetaria della Fed dipenderà in larga misura dai dati in arrivo. Pertanto, le cifre di venerdì influenzeranno le dinamiche del dollaro USA e il prezzo del gas naturale per estensione.

Condizioni meteo

Il meteo rimane uno dei principali fattori trainanti delle dinamiche di domanda e offerta di gas naturale. Secondo l'US National Hurricane Center, l'uragano Helene si è rafforzato rapidamente nel Mar dei Caraibi mentre si sposta verso gli Stati Uniti attraverso il Golfo del Messico. Infatti, si prevede che sarà un uragano di categoria 4. Ciò ha spinto gli esperti a dichiararlo un'emergenza in Florida; si prevede che colpirà la regione giovedì.

Queste condizioni sfavorevoli probabilmente avranno un impatto sulla produzione di gas naturale; un aspetto che aumenterà ulteriormente i prezzi. Certo, il clima più mite previsto nella maggior parte degli Stati Uniti è destinato a smorzare la domanda di raffreddamento a breve termine. Con queste dinamiche, gli investitori saranno interessati a sapere se le interruzioni della produzione compenseranno la bassa domanda. Questo mentre i tori si sforzano di spingere i prezzi nella zona psicologica di $ 3 e oltre ai livelli di giugno.

Allo stesso tempo, i prezzi del gas naturale in Europa trovano supporto nelle temperature più basse e nelle preoccupazioni per le interruzioni della fornitura. Si prevede che varie parti del continente sperimenteranno temperature inferiori alle medie stagionali alla fine della settimana. Ciò a sua volta aumenterà l'uso del gas per il riscaldamento.

Inoltre, le tensioni geopolitiche nella regione sono un altro fattore rialzista per i prezzi del gas naturale. In mezzo ai conflitti tra l'esercito israeliano e il gruppo Hezbollah nel Libano meridionale, ci sono crescenti preoccupazioni sui flussi di fornitura. I giacimenti di gas in Israele soddisfano le esigenze interne oltre a rifornire i paesi vicini come Giordania ed Egitto.

Inoltre, ci sono preoccupazioni che la Russia stia pianificando ulteriori attacchi all'Ucraina. Ciò potrebbe avere un impatto sulle dinamiche del gas naturale nella regione, poiché i tubi in Ucraina vengono utilizzati per spostare il gas russo attraverso l'Europa centrale.

Previsione del prezzo del gas naturale

Il gas naturale ha attraversato le montagne russe negli ultimi anni a causa della consistente fornitura da paesi come gli Stati Uniti e il Qatar. La maggior parte di questo gas è stata spedita in paesi in Europa, che sono stati per lo più tagliati fuori dalla Russia. Il gas è sceso da quasi $ 10 nel 2022 a un minimo di $ 1,54 all'inizio di quest'anno.

Sul grafico settimanale, ha formato un pattern testa e spalle inverso, che è un segno di inversione popolare. Ci sono segnali che ha formato un pattern triplo minimo, un segno di inversione.

In particolare, è balzato sopra la media mobile a 50 settimane, mentre oscillatori come il Relative Strength Index (RSI) e il MACD hanno tutti puntato verso l'alto. Pertanto, si può sostenere un caso contrario sul gas naturale, il che significa che il suo prezzo continuerà a salire. Se ciò accade, il prossimo punto da tenere d'occhio sarà a $ 3,62, il suo punto più alto il 30 ottobre. Una rottura sopra quel livello indicherà un ulteriore rialzo,