Cosa sta succedendo al prezzo delle azioni TotalEnergies?

Il titolo TotalEnergies (TTE) ha avuto un andamento positivo negli ultimi anni, aiutato dalla forte performance dei prezzi del petrolio greggio. È salito a un massimo di € 68,31 ad aprile, il 342% in più rispetto al punto più basso del 2020.

Total si occuperà di commercio di rame

Le azioni di TotalEnergies sono leggermente aumentate dopo che il Financial Times ha riferito che l'azienda stava valutando la possibilità di diversificare la propria attività nel mercato del rame.

Il documento citava Rahim Azuoni, un dirigente dell'azienda che ha affermato di stare prendendo in considerazione il caso del rame. Ha osservato che il rame è diventato una delle materie prime più importanti sul mercato odierno a causa della transizione energetica in corso.

Tuttavia, TotalEnergies sta ancora studiando il settore e non ha ancora deciso se investirvi. Una mossa del genere la aiuterebbe a integrare la sua vasta attività di trading in cui la società gestisce gas, energia, petrolio e nuovi combustibili.

La maggior parte degli analisti ritiene che il rame abbia un potenziale significativo a causa del suo utilizzo nel settore dei servizi di pubblica utilità. Inoltre, i dati mostrano che il mercato del rame sta attraversando una carenza, che potrebbe far salire i prezzi a lungo termine.

Un recente rapporto citato da The Week ha stimato che, entro il 2030, le miniere di rame globali soddisferanno solo l'80% della domanda totale. Queste stime spiegano perché il prezzo del rame è balzato di oltre il 70% negli ultimi cinque anni.

Non è chiaro quanto questa divisione sarà redditizia per TotalEnergies. Inoltre, dovrà competere con alcuni dei principali trader di rame come Glencore, Trafigura, Vitol e Mitsui.

Il prezzo del petrolio greggio è rimbalzato

Il prezzo delle azioni TotalEnergies ha fatto bene grazie alla recente performance del petrolio greggio. Il Brent, il benchmark globale, è salito negli ultimi sette giorni consecutivi, raggiungendo il punto più alto dal 29 agosto. È balzato di oltre il 14% dal suo punto più basso di quest'anno.

Anche il greggio statunitense, comunemente noto come West Texas Intermediate (WTI), è aumentato negli ultimi sei giorni consecutivi e si attesta sul livello più alto dal 30 agosto.

Anche il gas naturale è rimbalzato, raggiungendo un massimo di $ 3,15, il suo punto più alto dal 12 giugno, e il 63% dal suo punto più basso di agosto. Come abbiamo scritto di recente, ci sono crescenti probabilità che il gas avrà un breakout rialzista dopo aver formato un pattern testa e spalle inverso.

I prezzi del petrolio e del gas naturale stanno salendo alle stelle a causa degli stimoli cinesi recentemente annunciati e il potenziale rischio di sconvolgimenti in Medio Oriente.

Israele sta valutando di bombardare l'infrastruttura petrolifera iraniana, una mossa che interesserà oltre 1 milione di barili al giorno. Alcuni analisti ritengono che questa interruzione probabilmente spingerà i prezzi a oltre 100 $ al barile presto.

D'altro canto, la fornitura di petrolio della Libia sta per essere ripristinata, una mossa che contribuirà a compensare la carenza dell'Iran.

TotalEnergies in vista degli utili

Il prossimo importante catalizzatore per il prezzo delle azioni TotalEnergies saranno i risultati finanziari trimestrali, previsti per il 31 ottobre.

I risultati più recenti hanno mostrato che l' utile netto di Total è sceso del 34% nel secondo trimestre a 3,4 miliardi di $. L'utile netto semestrale è sceso dell'1% a 9,5 miliardi di $ mentre il flusso di cassa dalle operazioni è salito a 9 miliardi di $.

I risultati sono arrivati in un momento in cui l'azienda sta implementando quella che definisce una strategia di transizione bilanciata. A differenza di aziende come ExxonMobil e Chevron, Total ha intrapreso una strategia per diventare net zero nei prossimi anni.

Gli analisti avvertono che il processo di transizione potrebbe renderla un'azienda meno redditizia rispetto alle sue omologhe americane che si concentrano sulla cattura del carbonio. Questo spiega perché Total è stata relativamente sottovalutata rispetto alle aziende americane. Ha un rapporto P/E forward di 7,7 mentre Exon e Chevron hanno rispettivamente 12 e 11.

Si prevede che i prossimi guadagni della Shell saranno relativamente deboli a causa dei prezzi del petrolio relativamente bassi durante il trimestre. In una dichiarazione, la Shell ha affermato che i suoi margini sulla raffinazione del greggio scenderanno del 29% a $ 5,50 al barile. Questa stima è arrivata una settimana dopo che anche ExxonMobil ha abbassato la sua forward guidance.

L'aspetto positivo è che TotalEnergies si è impegnata a continuare a pagare ingenti dividendi agli azionisti, una tendenza che potrebbe proseguire se i prezzi del petrolio e del gas dovessero continuare a salire.

Analisi del prezzo delle azioni TotalEnergies

Il grafico giornaliero mostra che il prezzo delle azioni TTE ha toccato il fondo a €57,25 ad agosto, per poi risalire a €62,50. È risalito sopra le medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 200 giorni.

L'indicatore MACD ha puntato verso l'alto e si è spostato sopra il punto neutro. Inoltre, il Relative Strength Index (RSI) ha attraversato il punto neutro di 50 e ha puntato verso l'alto.

Pertanto, è probabile che il titolo continui a salire poiché i rialzisti puntano al punto successivo a 65 dollari, il cui punto più alto è stato il 5 luglio.

Il rischio, tuttavia, è laddove la ripresa in corso del greggio è di breve durata. Se ciò accade, il titolo potrebbe scendere e ritestare il livello di supporto a $ 57.