Le azioni Broadcom si avvicinano al prezzo chiave; potrebbero presto raggiungere una valutazione di 1 trilione di dollari

Il prezzo delle azioni Broadcom (AVGO) sta andando a gonfie vele mentre la società si avvicina a una capitalizzazione di mercato di 1 trilione di $. È aumentato di oltre il 61% quest'anno, spingendo la sua capitalizzazione di mercato a oltre 817 miliardi di $.

Pertanto, per raggiungere una valutazione di mille miliardi di dollari, il valore dovrà aumentare del 22,38%, arrivando a 220 dollari, il che è possibile se l'attuale slancio continuerà.

Broadcom e l'opportunità dell'intelligenza artificiale

Broadcom è una grande azienda tecnologica presente in vari sottosettori. È un attore leader nel settore dei semiconduttori, dove offre soluzioni di banda larga, networking, wireless, storage e industriali.

Broadcom non è popolare quanto altre aziende di chip come Intel, AMD e Nvidia, perché le persone raramente interagiscono con i suoi prodotti semiconduttori. Tuttavia, la maggior parte delle persone usa le sue soluzioni tramite i suoi clienti come Apple, Samsung, Google e Amazon.

Una soluzione chiave che Broadcom realizza in questo segmento è il suo chip Tomahawk, che è destinato ad aumentare la banda larga a 102,4 Tbps, il doppio di quella dell'ultima generazione. Questi chip sono anche significativamente più veloci di quelli realizzati da aziende come Cisco e Marvell.

È inoltre un importante protagonista nel settore del software attraverso Brocade, CA Technologies e Symantec.

Tutte queste attività e la sua sostanziale quota di mercato hanno reso Broadcom una delle più grandi aziende a livello globale. La sua attività è anche cresciuta in modo sostanziale negli ultimi anni, con un fatturato totale in aumento da 22,6 miliardi di $ nel 2019 a 46 miliardi di $ negli ultimi dodici mesi.

Parte di questa crescita è stata organica, mentre la maggior parte è avvenuta tramite acquisizioni. Il più recente mega buyout è stato VMware, una delle principali aziende nel settore della virtualizzazione, in un affare da 30,8 miliardi di dollari.

Prima di allora, aveva acquistato Symantec in un affare da 10 miliardi di dollari, CA Technologies per 18,9 miliardi di dollari e Brocade per 5,5 miliardi di dollari. Questi buyout l'hanno aiutata a diventare uno dei più grandi attori nel settore del software.

Per saperne di più: Le azioni Broadcom hanno trasformato 1.000 $ in 9.000 $ in 4 anni: cosa succederà?

La crescita di Broadcom è continuata

I risultati finanziari più recenti hanno mostrato che il fatturato di Brodcom è salito a 13 miliardi di $, un aumento annuo del 47%. Sebbene l'azienda abbia avuto una crescita organica, la maggior parte di questa performance è dovuta al suo business VMware.

La maggior parte di queste entrate, ovvero 7,2 miliardi di $, proveniva dal suo segmento semiconduttori, che ha prodotto 7,27 miliardi di $. Il software per infrastrutture ha prodotto oltre 5,7 miliardi di $. Inoltre, il suo flusso di cassa libero è salito a oltre 4,79 miliardi di $.

Broadcom stima che i suoi ricavi nel quarto trimestre aumenteranno di 1 miliardo di dollari, superando i 14 miliardi di dollari.

Gli analisti ritengono che Broadcom abbia spazio per far crescere il suo business, specialmente in questa era di intelligenza artificiale. La stima media è che il suo fatturato sarà di 14,04 miliardi di dollari, leggermente superiore alle previsioni dell'azienda.

Broadcom ha una buona reputazione di risultati migliori delle stime. Più di recente, i suoi guadagni sono stati migliori delle stime negli ultimi tre trimestri consecutivi.

Per saperne di più: Analisi delle azioni Broadcom: AVGO potrebbe raggiungere una valutazione di 1 trilione di dollari

Preoccupazioni sulla valutazione di AVGO

Gli analisti prevedono che il fatturato annuale di Broadcom crescerà del 44%, raggiungendo i 51,6 miliardi di dollari, seguiti da 64 miliardi di dollari nel prossimo anno fiscale.

Alcuni analisti, tra cui questo , prevedono che il fatturato annuale di Broadcom rimarrà a due cifre nei prossimi anni. Si aspetta che il fatturato annuale supererà i 145 miliardi di $ entro il 2030 e i 184 miliardi di $ entro il 2033.

Se questi numeri sono corretti e se il margine di utile netto di Broadcom aumenta dall'attuale 10,8% al 15% entro quella data, significa che il suo utile annuale supererà i 27,6 miliardi di dollari, un notevole incremento rispetto ai 14 miliardi di dollari realizzati nell'ultimo anno finanziario.

Broadcom è quotata a un rapporto prezzo/utile (P/E) non-GAAP di 38,56, che è sostanzialmente più alto della mediana del settore di 23. Il suo multiplo P/E forward di 36 è anche più alto della mediana del settore di 23.

Inoltre, queste metriche sono significativamente più alte della media quinquennale di 20,3 e 18,7, rispettivamente. Questi numeri significano che l'azienda dovrà continuare a funzionare bene negli anni a venire.

Broadcom è popolare anche per i suoi dividendi, che sono aumentati di oltre il 14% negli ultimi cinque anni. Ha un rendimento da dividendi dell'1,2% e un multiplo di payout del 46%. Inoltre, la società ha aumentato i suoi payout negli ultimi 13 anni, diventando un potenziale futuro aristocratico dei dividendi.

Analisi del prezzo delle azioni Broadcom

Grafico AVGO di TradingView

Il grafico giornaliero mostra che il prezzo delle azioni AVGO è stato in una forte fase di rialzo negli ultimi mesi. È salito sopra il punto di resistenza chiave a $ 170,9, il suo punto più alto il 22 agosto.

Il titolo si è mosso sopra le medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 100 giorni. Inoltre, l'indice di forza relativa (RSI), l'oscillatore stocastico e gli indicatori MACD si sono mossi verso l'alto.

Pertanto, una mossa sopra il punto di resistenza chiave a $ 184,20, il suo punto più alto a giugno di quest'anno. Una mossa sopra quel livello invaliderà il pattern double-top e indicherà ulteriori guadagni. Se ciò accade, il prezzo delle azioni Broadcom probabilmente continuerà a salire poiché i tori mirano alla resistenza chiave a $ 220, spingendo la sua capitalizzazione di mercato a oltre $ 1 trilione.