Il titolo NVDY ETF è crollato: è una valida alternativa a NVDIA?

L'ETF YieldMax NVDA Option Income Strategy (NVDY) ha registrato un crollo di quasi il 17% lunedì, uno dei suoi peggiori giorni di sempre. È sceso a un minimo di $ 18,90, il livello più basso da settembre 2001. Ora è crollato di oltre il 23% rispetto al massimo dell'anno. Quindi, è sicuro acquistare NVDA e NVDY in calo?

Le preoccupazioni relative a DeepSeek sono giustificate?

NVDA, NVDY e altre aziende del settore dell'intelligenza artificiale (AI) hanno subito un crollo questa settimana, il più grande nella storia delle aziende americane. La capitalizzazione di mercato di NVIDIA è crollata di oltre 600 miliardi di dollari, passando dalla prima alla terza posizione tra le aziende più grandi degli Stati Uniti.

L'incidente è avvenuto mentre gli investitori mettevano in dubbio la crescita di NVIDIA dopo il successo e la popolarità di DeepSeek. DeepSeek, un'azienda cinese, è stata lanciata la scorsa settimana come alternativa open source alle popolari applicazioni come ChatGPT e Claude.

L'azienda ha affermato che il costo totale è stato inferiore ai 10 milioni di dollari, una cifra modesta se si considera che i suoi omologhi americani hanno speso miliardi di dollari negli ultimi anni. Solo la scorsa settimana, Donald Trump ha assistito alla firma di un accordo da 500 miliardi di dollari tra Softbank, OpenAI e Oracle.

La teoria è che molte grandi aziende opteranno ora per alternative più economiche ai costosi chip di NVIDIA. Tuttavia, alcuni esperti, tra cui l'amministratore delegato di Scale AI, hanno notato che DeepSeek aveva segretamente schierato migliaia di chip NVIDIA.

Ci sono possibilità che queste paure siano ingiustificate, come hanno sostenuto alcuni analisti. In una nota, Anthony Pompliano ha avvertito che queste paure e il crollo di NVIDIA erano ingiustificate. Ha sostenuto che era difficile credere a qualsiasi cosa provenisse dalla Cina, un Paese che da tempo è stato sorpreso a fare affermazioni fraudolente.

Pompliano ritiene inoltre che se è vero che i modelli più economici saranno vantaggiosi per tutti, comprese aziende come NVIDIA e Broadcom.

Revisione dei risultati di NVDA

I recenti risultati finanziari hanno dimostrato che negli ultimi anni l'attività di NVIDIA ha avuto ottime performance. I ricavi trimestrali del data center sono passati da oltre 3,6 miliardi di dollari nel quarto trimestre del 2023 a oltre 30,7 miliardi di dollari, rendendolo uno dei casi di crescita più rapidi a Wall Street.

I ricavi trimestrali di NVIDIA sono passati da 6 miliardi a 35 miliardi di dollari, una tendenza che si prevedeva continuasse anche dopo la svolta di DeepSeek.

Gli analisti si aspettano che i prossimi risultati mostrino che l'azienda ha guadagnato oltre 38 miliardi di dollari, con un aumento di circa il 72% rispetto allo stesso trimestre dell'anno precedente. Questa crescita porterà il suo fatturato annuo a circa 130 miliardi di dollari. NVIDIA pubblicherà i prossimi risultati il 26 febbraio.

NVDY ETF è un buon investimento?

Quindi, in mezzo a tutto questo, l'ETF NVDY è un buon investimento? Per cominciare, l'ETF NVDY è un fondo che mira a generare reddito investendo in NVDIA e poi vendendo le sue opzioni call. L'opzione call fornisce al fondo un premio, che distribuisce agli azionisti. NVDY ha una cedola di circa il 18%.

L'ETF NVDY ha registrato un rendimento totale del 60,76% negli ultimi 12 mesi, molto inferiore al 132% di NVIDIA. Nella maggior parte dei periodi, tali ETF tendono a sottoperformare le società sottostanti in base all'approccio del rendimento totale.

Ad esempio, le azioni Tesla sono aumentate di oltre il 108% negli ultimi 12 mesi, mentre l'ETF TSLY è salito del 108%. Allo stesso modo, le azioni Coinbase sono aumentate del 109%, mentre il fondo CONY è salito del 66% nello stesso periodo.

Pertanto, supponendo che gli investitori abbiano reagito in modo eccessivo alla questione DeepSeek, è probabile che le azioni NVDA abbiano un rendimento totale più elevato rispetto a NVDY.