Come Warren Buffett investe in azioni statunitensi in tempi incerti

Le azioni statunitensi rimangono volatili mentre gli investitori aspettano di vedere come si evolverà la situazione dei dazi.

Si teme che le nuove politiche commerciali dell'amministrazione Trump possano portare a una vera e propria guerra commerciale o addirittura a una grave recessione globale.

Qualunque cosa accada, tuttavia, acquistare azioni di alta qualità a un prezzo conveniente, indipendentemente da ciò che accade nell'ambiente macroeconomico, dovrebbe essere una decisione ovvia per gli investitori a lungo termine, secondo il leggendario esperto di mercato Warren Buffett.

Le decisioni di investimento di Buffett si basano spesso su una regola molto semplice: “essere timorosi quando gli altri sono avidi, ed essere avidi quando gli altri sono timorosi”.

E storicamente, questa strategia ha funzionato a meraviglia.

Perché Buffett acquista spesso azioni nei periodi di turbolenza?

Incertezza sui dazi, ritorsioni da parte di altre nazioni e timori di una recessione imminente: sono molte le ragioni che inducono gli investitori a pensarci due volte prima di investire in azioni statunitensi quest'anno.

Tuttavia, se non si dipende particolarmente dagli investimenti azionari a breve termine, la maggior parte di queste paure potrebbe essere irrilevante.

Perché? Perché, dopo quelli che Warren Buffett definisce "contrattempi negli utili", la maggior parte delle solide aziende statunitensi "stabilirà nuovi record di profitto tra 5, 10 e 20 anni".

Queste sono le lezioni che il mondo ha imparato da un articolo di opinione pubblicato sul New York Times da questi influenti investitori durante la crisi finanziaria del 2008.

Buffett acquistò azioni durante la crisi finanziaria del 2008.

Quest'anno gli investitori si tengono alla larga dalle azioni statunitensi a causa delle sfide macroeconomiche sopra menzionate.

Tuttavia, Buffett fu tra i pochissimi ad acquistare azioni anche durante la “ Grande Recessione ”.

Questo è significativo, considerando che la situazione attuale non è neanche lontanamente così grave come quella del 2008.

Warren Buffett raccomanda di acquistare "azioni di alta qualità a prezzi vantaggiosi" nei periodi difficili, poiché "a lungo termine, le notizie sul mercato azionario saranno positive".

Nel suo articolo del 2008, il miliardario presidente e amministratore delegato di Berkshire Hathaway ha anche ricordato il ^XX secolo, in cui gli Stati Uniti "hanno sopportato due guerre mondiali, la Grande Depressione, una dozzina di recessioni, shock petroliferi, un'epidemia di influenza e le dimissioni di un presidente caduto in disgrazia".

Tuttavia, il Dow Jones – un indice di 30 importanti società quotate negli Stati Uniti – è salito vertiginosamente nel ^XX secolo da 66 a 11.497, ha aggiunto Buffett.

Come investire in azioni statunitensi in un contesto di incertezza nel 2025?

Se nel 2025 si naviga nel mercato azionario statunitense in un contesto di maggiore incertezza, l'approccio prudente è quello di prepararsi a un'eventuale dislocazione piuttosto che inseguire i rialzi a breve termine.

Traendo ispirazione dall'articolo di Warren Buffett del 2008, una volta scaduto il ritardo di 90 giorni sui dazi e una volta che la pressione inflazionistica derivante dalle interruzioni delle catene di approvvigionamento globali si farà sentire, il conseguente rallentamento economico potrebbe trascinare al ribasso l'S&P 500.

È allora che gli investitori disciplinati potrebbero iniziare ad accumulare azioni di alta qualità – aziende con bilanci solidi, vantaggi competitivi duraturi e potere di determinazione dei prezzi – a sconti significativi.

Se dovessero scendere ulteriormente, potreste considerare di procedere con la media del costo in dollari delle vostre posizioni e di attendere pazientemente, perché è probabile che i dazi e l'incertezza macroeconomica alla fine si attenueranno, aprendo la strada a una nuova ripresa dei migliori titoli azionari statunitensi.