Eli Lilly sorpassa Novo Nordisk mentre altri concorrenti si affrettano ad entrare in gioco: la corsa all'oro dei farmaci contro l'obesità è iniziata.

Il mercato globale dei farmaci per la perdita di peso, un tempo dominato da Novo Nordisk, sta subendo una trasformazione radicale.

Venerdì, il gigante farmaceutico danese ha annunciato che sostituirà il suo amministratore delegato di lunga data, Lars Fruergaard Jorgensen, in quanto l'azienda si trova ad affrontare pressioni crescenti da parte dei concorrenti e un netto calo del valore delle sue azioni.

Le azioni di Novo sono scese del 50% nell'ultimo anno, una svolta inaspettata per il produttore di Wegovy e Ozempic, due dei nomi più riconoscibili nel settore della cura dell'obesità e del diabete.

Gli analisti prevedono che il mercato dei farmaci per la perdita di peso si espanderà significativamente nel prossimo decennio, raggiungendo potenzialmente i 100 miliardi di dollari a livello globale.

L'esclusione di Jorgensen segnala turbolenze più profonde nel cuore di un mercato in rapida evoluzione, dove i farmaci GLP-1, un tempo considerati cure miracolose, ora si trovano ad affrontare una concorrenza più agguerrita e un controllo sempre più attento da parte di assicuratori e responsabili politici.

L'ascesa di Eli Lilly ridefinisce la leadership di mercato

Il contendente più formidabile è emerso in Eli Lilly, con sede negli Stati Uniti, la cui iniezione di GLP-1 Zepbound ha costantemente guadagnato quote di mercato rispetto a Wegovy di Novo.

I dati clinici più recenti di Lilly hanno solo consolidato il suo slancio.

Una recente sperimentazione clinica in fase avanzata ha dimostrato che l'orforglipron, il farmaco sperimentale dell'azienda, ha aiutato i pazienti diabetici a perdere quasi l'8% del loro peso corporeo in 40 settimane, superando le prestazioni dell'Ozempic in un gruppo di pazienti simile.

Lilly vanta inoltre la retatrutide, un'iniezione settimanale che ha portato a una perdita di peso del 24,2% in uno studio di fase intermedia, uno dei risultati più significativi del settore finora.

L'azienda prevede di richiedere l'approvazione per l'orforgliprone entro la fine dell'anno e continua a investire in modo aggressivo, compreso un recente accordo con la società biotecnologica cinese Laekna per sviluppare un farmaco contro l'obesità che preservi la massa muscolare.

Novo si dà da fare per recuperare terreno con i farmaci di nuova generazione.

Per recuperare terreno, Novo Nordisk punta sui nuovi trattamenti.

Sta sviluppando l'amycretin sia in forma di pillola che iniettabile.

I dati preliminari delle sperimentazioni cliniche suggeriscono un potenziale significativo di perdita di peso, con la versione iniettabile che aiuta i pazienti a perdere il 22% del loro peso corporeo in 36 settimane.

L'azienda sta inoltre proseguendo con CagriSema, sebbene i risultati delle sperimentazioni in fase avanzata siano stati deludenti, non raggiungendo gli obiettivi interni prefissati.

Novo spera di presentare la domanda di approvazione regolamentare per CagriSema all'inizio del 2026.

Ha inoltre ampliato la propria gamma di prodotti in fase di sviluppo attraverso collaborazioni, tra cui un accordo di licenza da 2 miliardi di dollari con United Laboratories per un farmaco contro l'obesità che agisce su tre ormoni.

Fonte: The Economist

Anche Roche e Amgen si uniscono al carro dei vincitori.

Lilly e Novo non sono più sole nella competizione. Un gran numero di importanti aziende farmaceutiche e biotecnologiche si sta riversando nel settore dell'obesità, attratte dall'opportunità di mercato multimiliardaria.

Pfizer si è ritirata di recente a causa di problemi di sicurezza riscontrati in una sperimentazione clinica che coinvolgeva il danuglipron, il suo candidato farmaco orale GLP-1.

Ma altri stanno procedendo spediti. Roche ha fatto scommesse importanti, acquisendo petrelintide di Zealand Pharma e CT-388 di Carmot Therapeutics, entrambi farmaci a base di GLP-1, per un totale di 8 miliardi di dollari.

Anche i primi dati relativi al secondo candidato di Carmot sembrano promettenti.

MariTide di Amgen, un farmaco sperimentale che ha portato a una perdita di peso del 20% in uno studio di fase intermedia, dovrebbe iniziare gli studi di fase avanzata entro la metà dell'anno.

Gli analisti osservano che gli effetti collaterali del farmaco potrebbero essere più pronunciati rispetto a quelli dei concorrenti, ma la sua efficacia lo colloca tra i migliori.

Anche Merck, AstraZeneca e aziende più piccole ambiscono a una fetta di mercato.

I colossi farmaceutici, tradizionalmente assenti dal settore dei trattamenti contro l'obesità, ora cercano di conquistare una fetta di mercato.

A dicembre, Merck ha concluso un accordo di licenza da 2 miliardi di dollari per una pillola GLP-1 sviluppata da Hansoh Pharma.

Il candidato farmaco AZD5004 di AstraZeneca, autorizzato all'uso clinico, ha superato le prime verifiche di sicurezza ed è in fase di sperimentazione intermedia.

Anche le aziende più piccole stanno dimostrando di avere un potenziale. La pemvidutide di Altimmune ha registrato una perdita di peso media del 15,6% nelle sperimentazioni, sebbene con notevoli effetti collaterali gastrointestinali.

Viking Therapeutics ha riportato una perdita di peso di quasi il 15% in 13 settimane con il suo farmaco iniettabile VK2735, mentre la petrelintide di Zealand Pharma ha registrato una perdita di peso media dell'8,6% in uno studio preliminare.

Nel frattempo, Structure Therapeutics ha ottenuto un modesto successo con il suo candidato farmaco orale GPCR, che ha portato a una perdita di peso del 6,2% in 12 settimane.

Sebbene non sia potente quanto i farmaci concorrenti, la comodità di un farmaco orale rimane attraente sia per i pazienti che per gli investitori.

L'accesso rimane un problema.

Nonostante i progressi scientifici, l'accesso a questi farmaci rimane un problema cruciale.

I datori di lavoro sono alle prese con l'aumento dei costi di copertura sanitaria, il che porta molti a escludere i farmaci per la perdita di peso dai loro piani assicurativi.

In linea di massima, Medicare non rimborsa ancora le cure per l'obesità.

Un piano dell'amministrazione Biden per espandere la copertura è stato recentemente respinto dall'amministrazione Trump, lasciando la maggior parte dei pazienti a pagare di tasca propria. Con una media di 500 dollari al mese, l'accessibilità economica rimane un ostacolo per milioni di persone.