Apertura dei mercati asiatici: la maggior parte dei futures in ribasso; Sensex aprirà piatto mentre incombe la decisione politica della RBI

I mercati azionari asiatici erano destinati a un inizio negativo venerdì, con i futures che indicavano cali nelle principali borse regionali, rispecchiando in gran parte una sessione debole a Wall Street.

La cautela degli investitori è prevalente, poiché i mercati globali attendono i dati cruciali sull'occupazione negli Stati Uniti, che dovrebbero fornire informazioni significative sul potenziale percorso della Federal Reserve per i tagli dei tassi d'interesse.

In aggiunta al complesso quadro di mercato, si prevede che i benchmark indiani come il Sensex apriranno con una nota tiepida in vista di un annuncio cruciale di politica monetaria da parte della Reserve Bank of India (RBI).

La prevista debolezza in Asia segue una performance poco brillante nelle contrattazioni statunitensi, dove l'S&P 500 è sceso dello 0,5% e il Nasdaq 100, ad alto contenuto tecnologico, è sceso dello 0,8% giovedì.

Anche i Treasury statunitensi hanno registrato un sell-off, anche se i contratti per le azioni statunitensi sono rimasti per lo più piatti nelle prime contrattazioni asiatiche di venerdì. I futures sugli indici azionari per le azioni giapponesi e australiane hanno indicato un'apertura in ribasso.

Un fattore significativo che ha pesato sui benchmark statunitensi giovedì è stato un drammatico crollo del 14% delle azioni di Tesla Inc.

Questo forte calo è arrivato dopo che il presidente Donald Trump ha proposto di porre fine ai contratti e ai sussidi governativi di Elon Musk, una mossa di ritorsione in seguito alle critiche pubbliche di Musk al disegno di legge sulla politica fiscale del repubblicano.

Musk, ex consigliere di Trump, ha ulteriormente intensificato lo scontro affermando che avrebbe smesso di utilizzare la navicella spaziale Dragon di SpaceX per le missioni governative e ha chiesto l'impeachment di Trump.

Questa disputa di alto profilo ha messo in ombra le notizie precedenti, più positive, secondo cui il presidente Trump e il presidente cinese Xi Jinping avevano concordato ulteriori colloqui commerciali.

Trump aveva annunciato che queste discussioni sarebbero iniziate a breve in un luogo ancora da determinare, con l'obiettivo di risolvere le controversie in corso sulle tariffe e sui minerali delle terre rare.

Tuttavia, la successiva "guerra di parole Trump-Musk" ha rapidamente inasprito il sentiment del mercato.

"La telefonata con Xi è probabilmente il fattore che avrebbe potuto avere un impatto duraturo sui mercati", ha scritto in una nota Chris Weston, responsabile della ricerca di Pepperstone Group.

Invece, ha osservato Weston, la chiamata non offriva "nulla di tangibile con cui i trader potessero lavorare e l'attenzione è rapidamente tornata alla guerra di parole Trump-Musk".

Nonostante l'umore cauto più ampio, giovedì un indicatore delle azioni cinesi quotate negli Stati Uniti è riuscito a salire dello 0,5% e i futures azionari di Hong Kong sono stati leggermente più alti nelle prime contrattazioni di venerdì, in controtendenza rispetto alla tendenza generale.

I mercati indiani si preparano alla politica della RBI in mezzo a tiepidi segnali globali

Gli indici di riferimento del mercato azionario indiano, il Sensex e il Nifty 50, probabilmente apriranno con una nota sottotono questo venerdì.

Questa prospettiva prudente è influenzata da segnali contrastanti del mercato globale e, più significativamente, dall'attesa che circonda la decisione di politica monetaria della RBI, che il governatore Sanjay Malhotra annuncerà oggi.

Le tendenze su Gift Nifty indicano anche un inizio tiepido per l'indice di riferimento indiano, con Gift Nifty scambiato intorno al livello di 24.841, uno sconto di quasi 20 punti rispetto alla chiusura precedente dei futures Nifty.

Si prevede che il Comitato di politica monetaria (MPC) della RBI effettuerà un taglio di 25 punti base (bps) del tasso repo, che lo porterebbe al 5,75% dall'attuale 6%.

Questo potenziale allentamento arriva dopo che giovedì gli indici del mercato azionario nazionale hanno chiuso in rialzo di oltre mezzo punto percentuale ciascuno.

Il Sensex aveva guadagnato 443,79 punti, o lo 0,55%, chiudendo a 81.442,04, mentre il Nifty 50 si è attestato a 130,70 punti, o lo 0,53%, in rialzo a 24.750,90.

I dati sull'occupazione negli Stati Uniti, le dinamiche valutarie e le notizie societarie sono al centro dell'attenzione

Il rendimento del Tesoro USA a 10 anni è salito di circa quattro punti base al 4,39%, invertendo in parte il rally della sessione precedente.

Nel frattempo, un indice che replica il dollaro USA è sceso verso il livello più basso da luglio 2023, indicando una certa debolezza del biglietto verde.

Più tardi venerdì, tutti gli occhi saranno puntati sul rapporto sui salari non agricoli degli Stati Uniti.

Gli economisti intervistati da Bloomberg prevedono che la crescita delle buste paga probabilmente rallenterà a 125.000 il mese scorso, dopo il secondo mese consecutivo in cui ha superato le aspettative ad aprile.

La reazione del mercato a questi dati sarà fondamentale.

"Qualsiasi cifra inferiore alla soglia dei 100.000 potrebbe riaccendere i timori di recessione, mentre un dato più forte del previsto potrebbe essere perversamente negativo per gli asset rischiosi, in quanto probabilmente eserciterebbe una pressione al rialzo sui rendimenti", ha commentato Julien Lafargue, Chief Market Strategist di Barclays Private Bank.

In altre notizie di politica economica degli Stati Uniti, il Dipartimento del Tesoro ha pubblicato giovedì il suo rapporto semestrale sui cambi.

Pur rifiutando di etichettare qualsiasi paese come manipolatore di valuta, il rapporto ha specificamente individuato la Cina per "la sua mancanza di trasparenza".

L'ultima volta che il Tesoro ha designato un paese come manipolatore è stato durante il primo mandato di Trump nel 2019, quando la Cina ha ricevuto l'etichetta, per poi essere abbandonata cinque mesi dopo quando è stato negoziato un accordo commerciale bilaterale.

Per quanto riguarda gli sviluppi aziendali dall'Asia, il gigante cinese del ride-hailing Didi Global Inc. ha registrato un ritorno all'utile nel trimestre di marzo, secondo i risultati pubblicati giovedì.

Questa notizia positiva arriva mentre la società si sta preparando per un potenziale debutto sul mercato di Hong Kong. Altrove in Cina, i funzionari hanno convocato i capi dei principali produttori di veicoli elettrici, tra cui BYD Co., a Pechino all'inizio di questa settimana.

Secondo i rapporti che citano persone che hanno familiarità con la questione, questi incontri avevano lo scopo di affrontare le preoccupazioni sulla lunga guerra dei prezzi nel settore dei veicoli elettrici.

I mercati delle materie prime hanno mostrato movimenti modesti. L'oro è salito nelle prime contrattazioni di venerdì dopo un calo dello 0,6% giovedì.

Il West Texas Intermediate (WTI), il benchmark del prezzo del petrolio negli Stati Uniti, è sceso leggermente venerdì dopo un guadagno nella sessione precedente.

In tutta l'Asia, venerdì è prevista una serie di rilasci di dati economici oltre alla decisione sui tassi di interesse indiani.

Questi includono i dati sulla spesa delle famiglie dal Giappone e i dati sull'inflazione per Thailandia e Vietnam, che forniranno ulteriori informazioni sulla salute economica della regione.