AUD/USD e ASX 200 in bilico in vista della decisione sui tassi della RBA

Il tasso di cambio AUD/USD e l'indice ASX 200 saranno sotto i riflettori questa settimana, quando la Reserve Bank of Australia (RBA) emetterà la sua decisione sui tassi di interesse martedì.

Il dollaro australiano ha avuto un lento trend rialzista di recente e ora si aggira vicino al punto più alto dal 6 novembre dello scorso anno. Allo stesso modo, l'indice blue-chip ASX 200 è balzato a 8.600 dollari, pochi punti al di sotto del massimo da inizio anno di 8.641 dollari.

Decisione sui tassi di interesse della RBA

Il principale catalizzatore per l'AUD/USD e l'indice ASX 200 sarà l'imminente decisione sui tassi di interesse della RBA. Gli economisti intervistati da Reuters prevedono che la banca effettuerà il terzo taglio dei tassi di interesse del ciclo in questa riunione.

Se ciò accadrà, la banca porterà i tassi di interesse al 3,60% dal 3,85%. I tassi hanno iniziato l'anno al 4,35%.

La RBA, come la Banca d'Inghilterra (BoE) e la Federal Reserve, sono state più caute durante l'attuale ciclo. Questo è diverso dalla Banca centrale europea (BCE), che ha adottato un tono più aggressivo, avendo effettuato nove tagli dei tassi.

Un taglio dei tassi da parte della RBA sarà probabilmente rialzista per l'indice ASX 200 perché renderà le obbligazioni più attraenti. I dati mostrano che il rendimento decennale è sceso al 4,20%, in calo rispetto al massimo da inizio anno del 4,720%.

La decisione della RBA arriva nella stessa settimana in cui scade la scadenza della guerra commerciale di Donald Trump. Questa scadenza avrà probabilmente un impatto minimo sull'Australia e sull'indice ASX 200.

Per prima cosa, è probabile che i dazi statunitensi sulle merci inviate negli Stati Uniti rimarranno al 10%. Inoltre, l'Australia è un esportatore relativamente piccolo verso gli Stati Uniti, con esportazioni che rappresentano circa il 5% delle sue esportazioni totali.

In particolare, Trump ha già raggiunto un accordo commerciale con la Cina, il più grande partner commerciale dell'Australia.

L'altro catalizzatore chiave per l'ASX 200 e la coppia AUD/USD saranno i prossimi verbali della Federal Reserve di mercoledì. Questi verbali hanno spesso un impatto sugli asset internazionali a causa dell'impatto dei tassi d'interesse statunitensi.

Analisi tecnica AUD/USD

Il grafico giornaliero mostra che il tasso di cambio AUD/USD è stato in una corsa al rialzo negli ultimi mesi a causa del crollo dell'indice del dollaro USA. È passato da un minimo di 0,5900 ad aprile a un massimo di 0,6588.

La coppia si è spostata al di sopra del livello di ritracciamento di Fibonacci del 61,8%. Soprattutto, ha formato un modello di croce d'oro quando le medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 200 giorni si sono incrociate.

Pertanto, la coppia probabilmente continuerà a salire mentre i rialzisti puntano al prossimo livello di resistenza chiave a 0,6720, il livello di ritracciamento del 78,20%.

Analisi dell'indice ASX 200

Le azioni australiane hanno avuto un forte trend rialzista negli ultimi mesi, passando da un minimo di $ 7.146 ad aprile agli attuali $ 8.600. Ha raggiunto un livello cruciale, poiché non è riuscito a superarlo due volte a febbraio e giugno.

L'indice ha anche formato un pattern a croce aurea, mentre gli indicatori dell'indice di forza relativa (RSI) e del MACD hanno tutti puntato verso l'alto. Pertanto, probabilmente avrà un forte breakout rialzista, con il prossimo obiettivo a 9.000$.

Tuttavia, è probabile che l'indice si ritiri man mano che gli investitori registrano i profitti dopo aver raggiunto un livello di resistenza cruciale.