Ecco perché l'ETF SCHD è in ritardo e perché potrebbe rimbalzare presto

L'ETF Schwab US Dividend Equity (SCHD) è rimasto in un range ristretto questa settimana, poiché ha continuato a sottoperformare altri indici tecnologici come il SandP 500 e il Nasdaq 100. Questo articolo evidenzia se l'ETF SCHD è un buon fondo da acquistare.

Perché l'ETF SCHD sta sottoperformando il mercato azionario

L'ETF SCHD ha sottoperformato il mercato azionario più ampio negli ultimi mesi. Il suo rendimento totale negli ultimi dodici mesi è stato di meno 1,01%. Al contrario, gli indici SandP 500 e Nasdaq 100 sono aumentati del 19% e del 28% nello stesso periodo.

Lo stesso è accaduto quest'anno, poiché il suo rendimento totale è aumentato dell'1,67%, mentre gli altri due sono aumentati rispettivamente del 18% e del 24%.

Questa divergenza è dovuta principalmente al fatto che l'ETF SCHD è un fondo focalizzato sul valore. È composto da società tradizionali che hanno una lunga esperienza nel pagamento di dividendi.

La maggior parte delle società del fondo opera nel settore energetico, che quest'anno ha lottato con i bassi prezzi del greggio. Le società energetiche detengono una quota di mercato di circa il 20% nel fondo. Seguono le aziende dei beni di consumo di base, che rappresentano circa il 18,4%.

Le altre società del fondo sono sanitarie, industriali, finanziarie e beni di consumo discrezionali. Alcune delle più grandi società del fondo sono Abbvie, Cisco, Merck, PepsiCo, Amgen, Coca-Cola, Lockheed Martin e Chevron.

Queste sono tutte buone aziende che dominano nei loro settori. Ad esempio, Cisco è il più grande attore nel settore del networking, mentre PepsiCo e Coca-Cola sono i principali attori nel settore delle bevande e degli snack.

Pertanto, il fondo ha sottoperformato perché ha un accesso limitato nel settore tecnologico. Al contrario, gli indici tradizionali come il Nasdaq 100 e il Nasdaq 100 sono dominati principalmente da giganti della tecnologia come Nvidia, Microsoft e Meta Platforms.

Pertanto, lo scenario più probabile è quello di continuare a sottoperformare gli indici tradizionali, poiché gli investitori si concentrano principalmente su società tecnologiche in rapida crescita con un'esposizione al settore dell'intelligenza artificiale.

Tuttavia, è probabile che ci sarà una rotazione dal growth al value, soprattutto ora che si teme che la bolla dell'IA scoppi una volta che la spesa rallenterà. Ricorda, il 50% delle vendite di Nvidia proviene da alcune aziende come Microsoft e Meta Platforms.

Analisi tecnica di Schwab US Dividend Equity ETF

Il grafico giornaliero mostra che il titolo SCHD ETF ha formato un modello grafico altamente rialzista noto come modello testa e spalle inverso.

Questo modello è composto da tre parti chiave, tra cui la testa, le spalle e la scollatura. La testa è a $ 23,40, mentre le spalle destra e sinistra sono a circa $ 26 e la scollatura è a $ 27.

Pertanto, lo scenario più probabile è quello in cui il titolo farà un forte breakout rialzista nelle prossime settimane. Se ciò dovesse accadere, il prossimo obiettivo chiave da tenere d'occhio sarà a 27,75$. Una mossa al di sopra della neckline indicherà ulteriori guadagni, potenzialmente al livello target chiave a 28,6$, il punto più alto del 2024.