Le azioni asiatiche dei chips aumentano mentre i forti utili di Nvidia alleviano i timori della bolla dell'IA

Le azioni asiatiche dei semiconduttori sono rialzate fortemente giovedì dopo che Nvidia ha riportato risultati trimestrali più forti del previsto, aiutando a calmare le preoccupazioni che un rapido investimento nell'intelligenza artificiale possa formare una bolla di mercato.

L'impennata ha sollevato i principali indici tecnologici della regione, riflettendo una rinnovata fiducia nel ciclo globale dei chip e un continuo slancio nella spesa per infrastrutture per l'IA.

Ripresa ampia tra i produttori asiatici di chip

Le azioni delle principali aziende asiatiche di chip sono aumentate, guidate dalla sudcoreana SK Hynix, che è aumentata del 4%.

L'azienda è il principale fornitore di memoria ad alta larghezza di banda (HBM) di Nvidia, un componente cruciale negli acceleratori di intelligenza artificiale.

Samsung Electronics, un altro importante fornitore di memorie che corre per colmare il divario tecnologico HBM con SK Hynix, è salito del 6,2%.

A Taiwan, la Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC), che produce la maggior parte dei progetti di chip Nvidia, è aumentata del 3,94% a Taipei.

Hon Hai Precision Industry (Foxconn), un produttore chiave di rack server utilizzati per i data center di IA, ha guadagnato oltre il 3,2%.

Anche il Giappone ha registrato movimenti significativi: Renesas Electronics ha avanzato di circa l'1,4%, il produttore di apparecchiature Tokyo Electron ha aggiunto quasi il 4,8% e Lasertec è aumentato di circa il 5,7%.

I guadagni hanno contribuito a spingere mercati più ampi verso l'alto.

Il TAIEX di Taiwan e il KOSPI della Corea del Sud hanno entrambi avanzato di oltre il 3%, mentre il Nikkei del Giappone ha riconquistato il livello di 50.000 con un aumento superiore al 3%.

Il peso massime legato all'IA Advantest è salito dell'8%, e SoftBank Group—nonostante abbia venduto la sua quota Nvidia—è salita del 2,6%, sostenuta dalla sua esposizione ad Arm e a varie iniziative di IA, inclusa l'iniziativa Stargate data-center da 500 miliardi di dollari.

Gli utili Nvidia rafforzano il sentiment di mercato

Il rally di mercato è seguito al rapporto sugli utili del terzo trimestre di Nvidia di mercoledì, che ha superato le aspettative di Wall Street e ha offerto una previsione di vendite più solida per il quarto trimestre.

L'azienda prevedeva ricavi di circa 65 miliardi di dollari, contro le stime degli analisti di circa 61,66 miliardi di dollari.

Le azioni Nvidia sono aumentate del 5% durante l'estensione delle operazioni statunitensi.

Gli analisti hanno affermato che i risultati dovrebbero alleviare immediatamente le preoccupazioni per un settore dell'IA surriscaldato.

Rolf Bulk, analista di ricerca azionaria presso New Street Research, ha dichiarato in un rapporto CNBC che le performance di Nvidia riflettono una domanda ampia e diversificata—dalle aziende native dell'IA che implementano IA agentiche a imprese che integrano l'IA nei prodotti esistenti.

Bulk prevede che le forti prospettive di Nvidia miglioreranno le stime sugli utili in tutta la catena di approvvigionamento, a beneficio di TSMC, SK Hynix, Samsung e un ampio set di fornitori asiatici di componenti e assemblaggio.

La spesa per l'IA rimane forte nonostante le preoccupazioni per la bolla

Il rapporto sugli utili arriva in un contesto di acceso dibattito sul fatto che la spesa per infrastrutture per l'IA sia andata troppo oltre, troppo velocemente.

Le recenti vendite e il profitto tra i grandi nomi tecnologici hanno spinto la cautela degli investitori, con alcuni investitori di spicco che hanno ridotto posizioni in aziende ad alto valore.

Ma il CEO di Nvidia Jensen Huang ha respinto le preoccupazioni sulla bolla, dicendo agli investitori: "Dal nostro punto di vista, vediamo qualcosa di molto diverso."

Gli strateghi di mercato hanno confermato questa visione.

Chris Zaccarelli, chief investment officer di Northlight Asset Management, ha dichiarato nel rapporto che, nonostante i timori di una bolla dell'IA, le più grandi aziende tecnologiche al mondo rimangono altamente redditizie e stanno investendo pesantemente in data center, server e hardware di calcolo—spese che lui stesso ha definito "reali".

I fornitori di cloud, tra cui Microsoft e Amazon, continuano a investire miliardi nell'infrastruttura dei data center con IA, anche se alcuni investitori mettono in dubbio le modifiche contabili che prolungano la vita svalutabile dell'hardware IA come i chip Nvidia.

Per ora, i risultati di Nvidia hanno contribuito a ristabilire l'ottimismo nei mercati tecnologici globali, segnalando che la domanda di hardware AI rimane solida e che la traiettoria di crescita del settore è intatta.