Ecco perché il prezzo delle azioni IREN è crollato e perché potrebbe presto raggiungere i 20 dollari

Il prezzo del titolo IREN ha registrato una forte rottura ribassista lunedì, precipitando al livello più basso da settembre di quest'anno. Ora ha cancellato alcuni dei guadagni fatti qualche mese fa, quando è passato da 5 a 76 dollari. Questo articolo esplora perché il prezzo delle azioni IREN è crollato e il prossimo livello chiave da tenere d'occhio.

Il titolo IREN sta crollando in mezzo ai nervosi dell'IA

La ragione principale per cui il prezzo delle azioni IREN si trova in un mercato ribassista profondo sono le continue tensioni che circondano l'industria dell'intelligenza artificiale, che sta iniziando a mostrare delle crepe.

Queste crepe si sono intensificate la scorsa settimana quando Oracle ha pubblicato i risultati finanziari trimestrali. Sebbene la crescita dei ricavi e del backlog fosse forte, il debito è schizzato alle stelle e il flusso di cassa libero è diventato negativo.

Questi risultati hanno spinto la maggior parte delle azioni AI al ribasso, con Nvidia che è scesa a 176 dollari, in calo del 17% rispetto al livello più alto di quest'anno. Le azioni Broadcom sono scese a 340 dollari, in forte calo rispetto al massimo annuale di 413 dollari.

I concorrenti di IREN sono rimasti in un mercato orso quest'anno, con CoreWeave che si negozia a 72 dollari, in calo rispetto al massimo annuale di 186 dollari. Le azioni di Bitfarms sono scese a 2,5 dollari da 6,5 all'inizio di quest'anno.

Gli investitori sono semplicemente preoccupati che il clamore per l'IA che ha spinto IREN e aziende simili in imperi da miliardi di dollari stia iniziando a svanire.

Persistono preoccupazioni per diluizione e concorrenza

Anche il prezzo delle azioni IREN è crollato a causa delle continue preoccupazioni sulla concorrenza nell'industria delle infrastrutture IA, dove il numero di aziende che offrono lo stesso servizio è aumentato.

Alcune delle principali aziende che offrono questi servizi sono CoreWeave, Oracle, Nebius e Bitfarms.

L'impatto di tutto ciò è che i clienti più importanti, tra cui hyperscaler come Microsoft, Meta Platforms e Google, avranno ora alternative nella scelta dei loro partner.

IREN ha già ricevuto un ordine da 9,7 miliardi di dollari da Microsoft, ma non ne ha ancora annunciato un altro da allora.

Allo stesso tempo, l'azienda probabilmente continuerà a essere altamente diluente mentre intensifica l'espansione dei data center. In una dichiarazione di questo mese, l'azienda ha dichiarato di raccogliere fondi tramite debito e capitale proprio.

IREN sta raccogliendo 1 miliardo di dollari in un'offerta privata in cambiali convertibili in scadenza per il 2032 e altri 1 miliardo di dollari in scadenza nel 2033. Ha inoltre raccolto fondi sotto forma di banconote convertibili in scadenza per il 2029 e il 2030.

Pertanto, le azioni in circolazione della società sono continuate a crescere negli ultimi anni. Le sue azioni in circolazione sono salite a 282,7 milioni, molto più alto rispetto al minimo dello scorso anno di 138,4 milioni.

Il prezzo delle azioni IREN ha continuato a scendere a causa del crollo in corso del prezzo del Bitcoin. Bitcoin è sceso dal massimo annuale di 126.200 dollari registrato in ottobre agli attuali 85.000 dollari. Questo è importante poiché IREN continua a ricavarre la maggior parte dei suoi soldi dalle sue operazioni di mining di Bitcoin.

I risultati più recenti hanno mostrato che i ricavi dell'azienda sono saliti a 240 milioni di dollari, con un utile netto che è salito a 384 milioni di dollari. Il suo profitto includeva i guadagni non realizzati, i forward prepagati e le call limitate in termini di cambiali convertibili.

Analisi tecnica del prezzo delle azioni IREN

Il grafico giornaliero mostra che il prezzo delle azioni IREN è crollato dal massimo annuale di 75,85 dollari a novembre fino agli attuali 35 dollari. È sceso sotto il livello di supporto importante a 48,40 dollari, la linea dello scollo del pattern a doppia sommità.

L'IREN è sceso sotto le medie mobili esponenziali a 50 e 100 giorni e al livello di ritraccio di Fibonacci al 50%, a 41$. Inoltre, l'Indice di Forza Relativa (RSI) e il MACD hanno continuato a scendere.

Pertanto, il titolo probabilmente continuerà a scendere mentre i venditori puntano al livello psicologico chiave a 20 dollari, che è il 42% sotto l'attuale livello. Questo prezzo coincide anche con il livello di ritracciamento di Fibonacci del 78,6%.