Perché le azioni Microsoft sono in rialzo di circa il 2% oggi

Le azioni Microsoft sono schizzate lunedì dopo che gli investitori hanno accolto favorevolmente l’ultima iniziativa di Nvidia incentrata sui PC per l'intelligenza artificiale e una serie di commenti degli analisti ottimisti che hanno messo in luce le crescenti opportunità di AI del colosso del software.

Il rally è seguito a un annuncio importante di Nvidia alla conferenza tecnologica Computex a Taiwan, dove l'amministratore delegato Jensen Huang ha svelato un nuovo processore sviluppato in collaborazione con Microsoft.

Durante il suo discorso principale, Huang ha presentato il processore N1X, che sarà integrato nel superchip RTX Spark di Nvidia e incorporato in una nuova generazione di personal computer basati su Windows prevista per il lancio questo autunno.

«Questa reinvenzione del computer è tanto significativa quanto la trasformazione del telefono in quello che oggi conosciamo come smartphone», ha detto Huang, aggiungendo che gli agenti AI opereranno su questi nuovi dispositivi.

«Microsoft e Nvidia reinventeranno il PC», ha aggiunto. «Questa è la prima linea di PC completamente riprogettata e reinventata che si vede in 40 anni.»

I nuovi sistemi dovrebbero essere rilasciati da Microsoft e da diversi grandi produttori hardware, tra cui Dell, HP, ASUS, Lenovo e MSI.

La partnership con Nvidia evidenzia le ambizioni AI di Microsoft

L'annuncio rafforza gli sforzi di Microsoft per posizionarsi al centro della prossima generazione di computing potenziato dall'AI.

L'azienda si è concentrata sempre più sull'integrazione delle capacità di intelligenza artificiale in tutto il suo ecosistema software, dalle applicazioni di produttività agli strumenti per sviluppatori e all'infrastruttura cloud.

Gli investitori sono sembrati incoraggiati dal ruolo di primo piano di Microsoft nell'ultima spinta di Nvidia verso il personal computing potenziato dall'AI, un mercato che molti dirigenti tecnologici ritengono possa diventare un importante motore di crescita con l'aumentare delle capacità degli agenti AI.

La partnership arriva inoltre mentre Microsoft si prepara a ospitare la sua conferenza annuale per sviluppatori Build, dove ci si aspetta che la società sveli ulteriori prodotti e iniziative legati all'AI.

Wells Fargo vede un rialzo significativo

Gli analisti di Wells Fargo hanno espresso crescente fiducia nella strategia AI di Microsoft, alzando il loro prezzo obiettivo sul titolo a $650 da $625 mantenendo al contempo il rating Overweight.

Il nuovo target implica circa il 44% di potenziale rialzo rispetto al prezzo di chiusura di venerdì.

«[L'azienda è] meglio posizionata a livello software di quanto le venga riconosciuto e sta facendo le mosse giuste per recuperare in capacità, modelli e Copilot», ha scritto l'analista Michael Turrin in una nota ai clienti.

«Sebbene gli sforzi di sviluppo dei modelli di MSFT siano stati in qualche misura più lenti rispetto ai pari … ci aspettiamo che gli investimenti negli strati software e dei modelli [diano] frutti in un'adozione significativa nel tempo, diventando una quota maggiore del mix», ha aggiunto.

Secondo quanto riportato dai media, Microsoft dovrebbe presentare diversi nuovi prodotti AI durante la conferenza Build, inclusi modelli focalizzati sulla programmazione progettati per integrare GitHub Copilot.

La società dovrebbe inoltre svelare nuovi modelli per ragionamento, trascrizione e generazione di immagini.

Gli analisti ritengono che ulteriori dettagli sulle partnership di Microsoft con importanti startup AI potrebbero fungere da catalizzatore a breve termine per il titolo.

Gli analisti evidenziano l'opportunità dell'AI aziendale

Separatamente, Citizens JMP Securities ha avviato la copertura su Microsoft con un rating Market Outperform e un prezzo obiettivo di $550.

La società di intermediazione ha citato il posizionamento di Microsoft nell'AI enterprise e quello che considera un'attrattiva valutazione dopo il recente ritracciamento del titolo.

Citizens ha riconosciuto le preoccupazioni degli investitori riguardo ai pesanti investimenti di Microsoft in infrastrutture AI e alla sua dipendenza da alcuni modelli AI di terze parti.

Tuttavia, la società ha sostenuto che Microsoft rimane uno dei principali beneficiari del mercato emergente dell'AI enterprise.

Secondo le stime della società, il mercato totale indirizzabile di Microsoft potrebbe espandersi da circa $1,8 trilioni nel 2025 a $5,1 trilioni entro il 2030.

Si prevede che tale espansione sia guidata dalla crescita nel software di intelligenza artificiale, nell'infrastruttura cloud, nei servizi di cybersecurity e nelle applicazioni enterprise.

Citizens ha affermato che la vasta base di clienti enterprise di Microsoft, la piattaforma cloud Azure, il portafoglio di sicurezza e l'ampia rete di partner mettono l'azienda in posizione di catturare una quota significativa di tale opportunità.