Dow perde 600 punti mentre il petrolio sale e crescono le scommesse su rialzi Fed

I titoli di Wall Street sono scesi martedì mentre le rinnovate tensioni in Medio Oriente hanno spinto i prezzi del petrolio più in alto, e gli investitori hanno rivolto l'attenzione ai dati sull'inflazione che potrebbero influenzare la decisione sui tassi della Federal Reserve la prossima settimana.

Il Dow Jones Industrial Average è sceso di 617 punti, ovvero l'1,16%, a 52.797,10, mentre l'S&P 500 ha perso lo 0,58% a 7.673,94.

Il Nasdaq Composite è calato dello 0,31% a 26.423,69. I mercati USA sono rimasti chiusi lunedì per la festività del Labor Day.

I prezzi del petrolio salgono mentre le tensioni in Medio Oriente si intensificano

I prezzi del petrolio hanno continuato a salire mentre il rinnovato scontro tra USA e Iran ha aumentato i timori di interruzioni nelle forniture energetiche globali.

I futures sul West Texas Intermediate sono aumentati per la sesta seduta consecutiva, mentre il Brent è stato scambiato intorno a $98 al barile.

Gli ultimi rialzi sono seguiti ad attacchi degli Houthi sostenuti dall'Iran nello Yemen contro impianti energetici e città saudite.

Il traffico navale attraverso lo Stretto di Hormuz si è inoltre rallentato, alimentando i timori di possibili interruzioni prolungate nei flussi di petrolio.

I prezzi dell'energia più elevati sono diventati una preoccupazione importante per gli investitori perché potrebbero aggiungere pressioni inflazionistiche.

L'aumento ha anche spinto al rialzo i rendimenti dei Treasury, rendendo le azioni relativamente meno attraenti rispetto ai titoli di Stato privi di rischio.

L'indice energetico dell'S&P 500 ha guadagnato durante la sessione, con Marathon Petroleum e Occidental Petroleum tra i titoli in progresso.

I dati sull'inflazione potrebbero influenzare le prospettive sui tassi della Fed

Gli investitori attendono l'indice dei prezzi alla produzione e l'indice dei prezzi al consumo per agosto, rispettivamente in uscita giovedì e venerdì.

I report dovrebbero fornire ulteriori indizi sulla direzione dell'inflazione prima della riunione della Federal Reserve del 15-16 settembre.

I futures sui Fed funds prezzavano circa il 60% di probabilità di un aumento dei tassi di 25 punti base alla riunione, secondo lo strumento CME FedWatch.

Le aspettative di tassi più alti si sono consolidate dopo un rapporto sull'occupazione di agosto più forte del previsto, che ha mostrato che i datori di lavoro hanno creato più posti di lavoro di quanto gli economisti avessero anticipato.

Il rialzo dei prezzi del petrolio ha aggiunto un'ulteriore variabile alle prospettive. Se i maggiori costi energetici si riflettono nell'inflazione più ampia, gli investitori potrebbero aumentare le aspettative per una politica monetaria più restrittiva.

Il rendimento benchmark del Treasury a 10 anni ha recentemente raggiunto il livello più alto da novembre 2023, mentre il rendimento a due anni è salito al livello più alto da gennaio 2025.

Titoli dei chip in rialzo, software e crypto in calo

I titoli dei semiconduttori sono stati tra le aree più brillanti del mercato. L'ETF VanEck Semiconductor ha guadagnato l'1,5%, mentre Intel e Advanced Micro Devices sono salite rispettivamente di oltre il 9% e il 6%. Anche Broadcom ha guadagnato il 3%.

Intel e Qualcomm hanno beneficiato dopo che Qualcomm ha annunciato un accordo con Amazon per sviluppare chip personalizzati per l'intelligenza artificiale destinati ai data center.

Al contrario, i titoli software sono rimasti sotto pressione.

Salesforce, ServiceNow e Intuit sono calate, mentre l'indice software e servizi dell'S&P 500 ha perso per la seconda sessione consecutiva. Il lancio dell'ultimo modello di OpenAI ha riacceso i timori di una possibile concorrenza per alcune società software.

Anche le azioni Apple sono scese in vista di un evento in cui la società è attesa presentare il suo ultimo smartphone.

I titoli legati alle criptovalute sono diminuiti mentre il Bitcoin si è ritirato dal livello di $80.000. Coinbase e Strategy hanno entrambe registrato ribassi.

Gli investitori devono inoltre fare i conti con il rinnovarsi delle tensioni commerciali tra USA e Canada, con tariffe retributive canadesi su circa 20 miliardi di dollari di beni statunitensi entrate in vigore martedì.

La combinazione di prezzi del petrolio più alti, aspettative di maggiori rialzi dei tassi e rischi geopolitici e commerciali ha lasciato il mercato più ampio sotto pressione.