Albemarle Corporation dan litium: Melepaskan diri daripada cengkaman menurun?

Perjalanan Albemarle Corporation (NYSE: ALB) baru-baru ini di pasaran saham mencerminkan perjalanan rollercoaster industri litium. Daripada menguasai lebih $300 sesaham kepada menjunam kepada sekitar $110 antara November 2022 dan April 2024, kekayaan syarikat telah terikat dengan harga litium yang tidak menentu, yang merosot daripada lebih $80/kg kepada di bawah $20/kg.

Pada suku pertama 2024, Albemarle menghadapi suku yang sukar dari segi kewangan. Walaupun menewaskan jangkaan EPS sebanyak $0.03, pendapatannya menjunam sebanyak 47.26% tahun ke tahun, kehilangan anggaran sebanyak hampir $2 juta. Penurunan ketara ini disebabkan terutamanya oleh kejatuhan bebas dalam harga litium, yang melanda kedudukan Albemarle dengan teruk.

Untuk mengharungi badai, Albemarle melaksanakan langkah dan inisiatif penjimatan kos untuk meningkatkan kecekapan, yang menghasilkan lebih $90 juta penjimatan pada suku tersebut. Mereka juga mengambil langkah untuk meningkatkan ketelusan harga dalam pasaran litium. Melihat ke hadapan, syarikat itu membayangkan kemungkinan mengurangkan perbelanjaan modal jika harga litium kekal rendah.

Dengan nasib Albemarle berkait rapat dengan harga litium, pelabur kini beralih kepada analisis teknikal untuk menguraikan ke mana saham itu mungkin menuju seterusnya. Mari selami carta untuk melihat cerapan yang mungkin mereka tawarkan tentang prestasi masa depan Albemarle.

Tahap sokongan tidak ditembusi walaupun aliran menurun berterusan

Pada carta jangka panjang Albemarle, kita dapat melihat bahawa selepas pergerakan menaik yang kukuh semasa rali pasca COVID didorong oleh kenaikan harga litium, saham berada pada aliran menurun yang berterusan antara November 2022 dan November 2023. Kita juga dapat melihat bahawa saham terbentuk corak kepala dan bahu sepanjang perjalanan ini.

Carta ALB oleh TradingView

Corak kepala dan bahu biasanya mencadangkan pergerakan ke bawah jika tahap sokongan dipecahkan. Walau bagaimanapun, saham itu tidak menembusi paras sokongannya pada $105 dan telah didagangkan dalam julat sejak November 2023.

Saham tidak pecah di bawah atau di atas julat dagangan ini antara $105 dan $145. Bagi pelabur yang sudah memiliki saham, selagi stok tidak turun di bawah $105 mereka boleh terus memegangnya. Bagi pelabur yang tidak sabar untuk membeli saham, mereka mesti menunggu sebelum ia mencecah melebihi $145 dan ditutup di atasnya selama 2-3 hari.

Dagangan berasaskan julat jangka pendek boleh berfungsi

Mengambil petunjuk daripada carta jangka panjang Albemarle, kita dapat melihat bahawa walaupun dalam carta sejam jangka pendek, saham telah terikat dalam julat untuk masa yang lama. Tiada momentum yang kuat dalam kedua-dua arah - naik atau turun.

Carta ALB oleh TradingView

Untuk memanfaatkan pergerakan terikat julat ini, pedagang jangka pendek mesti menunggu stok mencapai sempadan atas atau bawah julat ini. Mereka boleh memendekkan stok apabila ia mencapai hampir paras $145 sambil mengekalkan henti rugi pada $152. Mereka boleh menempah keuntungan berhampiran tahap $105-$110.

Sebaliknya, seseorang boleh membeli saham berhampiran $110 sambil mengekalkan stop loss pada $103 dan menempah keuntungan berhampiran paras $140-145.