Saham Rivian: Teori Wyckoff menunjukkan pemulihan walaupun terdapat keraguan pakar

Harga saham Rivian telah mengalami pembalikan teruk dalam beberapa minggu kebelakangan ini, memadamkan beberapa keuntungan yang diperolehnya pada suku keempat. RIVN merosot lebih 7% pada hari Rabu, membawanya ke paras terendah sejak 15 Disember. Ia kini telah menjunam lebih 22% daripada paras tertinggi Disember, manakala faedah pendek telah melonjak kepada 12.85%.

Penganalisis Wall Street pesimis tentang saham Rivian

Harga saham Rivian telah berada dalam aliran menurun yang kukuh dalam beberapa hari kebelakangan ini kerana penganalisis kekal bimbang tentang perniagaannya di tengah-tengah kerugian besar dan kelembapan pasaran kenderaan elektrik.

Data yang disusun oleh MarketBeat menunjukkan bahawa syarikat itu dijejaki oleh 29 penganalisis. Lapan daripadanya mempunyai penarafan jual, manakala 12 mempunyai penahanan. Hanya 9 penganalisis mempunyai penarafan beli untuk syarikat itu.

Saham Rivian menjunam pada hari Rabu selepas Joseph Spak, seorang penganalisis UBS, menurunkan tarafnya daripada neutral kepada menjual dan menetapkan sasaran $15, mewakili penurunan 20% daripada paras semasa.

Wolfe Research juga menurunkan taraf saham daripada prestasi rakan sebaya kepada prestasi rendah, manakala Morgan Stanley memindahkannya daripada berat yang sama kepada kurang berat badan.

Penganalisis ini bimbang tentang perniagaan syarikat, termasuk kunci kira-kiranya dan hakikat bahawa ia mungkin mencairkan pelabur sekali lagi tahun ini. Dalam satu kenyataan tahun lepas, Ketua Pegawai Eksekutif memberi amaran bahawa ia mungkin terpaksa mengumpul modal tambahan tahun ini.

Pada masa yang sama, terdapat kebimbangan tentang industri EV selepas tamat kredit cukai EV. Malah, syarikat seperti Ford dan General Motors terpaksa mengeluarkan caj yang besar ke atas perniagaan EV mereka.

Selain itu, penganalisis Wall Street bimbang bahawa teknologi autonominya jauh di belakang pesaingnya seperti Tesla dan Waymo.

Pertumbuhan baru-baru ini tidak mampan 

Keputusan terkini menunjukkan bahawa perniagaan Rivian berjalan dengan baik pada suku ketiga apabila rakyat Amerika tergesa-gesa untuk membeli sebelum tamat kredit cukai EV. Akibatnya, pendapatannya melonjak sebanyak 74% YoY kepada $1.55 bilion. 

Walau bagaimanapun, keuntungannya kekal dalam zon merah, dengan kerugian bersih meningkat kepada lebih $1.16 bilion. Ia kehilangan $2.8 bilion dalam sembilan bulan pertama tahun ini. 

Syarikat itu mengakhiri suku dengan lebih $6 bilion dalam bentuk tunai dan pelaburan jangka pendek, bermakna terdapat risiko bahawa dana ini akan terus dikeringkan apabila kerugiannya berterusan.

Penganalisis menjangkakan bahawa hasil suku keempatnya akan mencapai $1.27 bilion, turun sebanyak 25% daripada tempoh yang sama tahun sebelumnya. Hasil ini akan menjadikan angka tahunannya kepada $5.37 bilion dan kerugian sesaham kepada $3.23.

Penganalisis menjangkakan bahawa pendapatannya akan meningkat kepada $6.8 bilion tahun ini kerana pelancaran R2 yang akan datang, yang akan berlaku pada separuh pertama tahun ini. Kerugian sesahamnya dijangka ketara pada $2.93.

Teknikal harga saham Rivian dan analisis Teori Wyckoff

Carta tiga hari menunjukkan bahawa harga saham Rivian kekal dalam julat yang ketat dalam beberapa tahun kebelakangan ini. Ia kekal antara $8.72 dan $27.80 sejak Jun 2023.

Saham ini kekal pada Purata Pergerakan Eksponen (EMA) 50 hari dan 100 hari. Oleh itu, terdapat tanda-tanda bahawa saham berada dalam fasa pengumpulan Teori Wyckoff, yang dicirikan oleh penyatuan, seperti yang kita lihat dengan Zcash.

Oleh itu, walaupun asas mencadangkan bahawa saham mempunyai lebih banyak kelemahan untuk pergi, Teori Wyckoff mencadangkan bahawa ia mungkin melantun semula pada akhir tahun ini, terutamanya apabila pelancaran R2 berlaku.