Monday.com-aandelen: stijgen de aandelen van MNDY met 40% naar een recordhoogte?

De aandelenkoers van Monday.com heeft een sterk herstel doorgemaakt en is gestegen naar het hoogste niveau sinds november 2021, voorafgaand aan de kwartaalresultaten van deze week. MNDY steeg vrijdag naar een hoogtepunt van $ 325, een stijging van meer dan 335% ten opzichte van het laagste niveau in 2022.

Aandelen van Monday.com stijgen vooruitlopend op winstcijfers

Maandag deed een populair bedrijf in de Software-as-Service (SaaS)-industrie het goed, terwijl investeerders zich schrap zetten voor de winstcijfers die op 10 november worden verwacht.

Verwacht wordt dat deze winstcijfers aantonen dat het bedrijf zich in het afgelopen kwartaal op een positieve manier heeft ontwikkeld, aangezien de vraag naar zijn oplossingen sterk is toegenomen.

Analisten verwachten dat de cijfers zullen aantonen dat de omzet in het laatste kwartaal met 30% is gestegen tot 246 miljoen dollar.

Er wordt ook verwacht dat het bedrijf een sterke prognose zal afgeven, waarbij de omzet in het vierde kwartaal naar verwachting $ 260 miljoen zal bedragen, een stijging van 28,7% ten opzichte van dezelfde periode vorig jaar.

Als deze resultaten kloppen, betekent dit dat de jaarlijkse omzet van maandag $960 miljoen zal zijn, een stijging van 31% ten opzichte van vorig jaar. Het zal dan $1,2 miljard opleveren in het volgende boekjaar.

Het meest opvallende is dat Monday.com een winstgevend bedrijf is geworden, met een verwachte jaarlijkse winst per aandeel van $ 2,85, een stijging ten opzichte van $ 1,85 in dezelfde periode vorig jaar.

Gelukkig heeft MNDY een lange staat van dienst als het gaat om beter presteren dan de schattingen. Zo was de laatste winst per aandeel 63 cent, 38 cent meer dan analisten hadden verwacht.

De zaken van MNDY zijn gegroeid

Om te beginnen is Monday.com een topbedrijf dat veel wordt gebruikt door enkele van de grootste bedrijven ter wereld. Enkele van de grootste klanten zijn bedrijven als Wix, Universal Music Group, Coca-Cola, Adobe, Hulu en Unilever.

De oplossing wordt gebruikt in projectmanagement en customer relations management. Als zodanig is dit een zeer competitieve markt, waar het concurreert met bedrijven als Atlassian, Asana, ClickUp, SmartSheet en Notion.

Een van de voordelen van dit bedrijf is dat het terugkerende inkomsten heeft, een lage churn onder grote klanten en grote kansen om zijn klanten te upsellen. Het belangrijkste is dat het een grote kans heeft om zijn winstmarge te laten groeien, aangezien het een brutomarge heeft van 91%.

De jaarlijkse omzet is de afgelopen jaren sterk gegroeid: de omzet steeg van ruim 78,1 miljoen dollar in 2019 naar ruim 844 miljoen dollar in de afgelopen twaalf maanden (TTM).

Deze groei vond plaats toen het aantal klanten met een hoge waarde omhoog schoot. Bedrijven die meer dan $ 50.000 per jaar uitgaven, stegen naar meer dan 2.713, een aanhoudende trend. Het totale aantal klanten steeg in het tweede kwartaal naar 225.000, van 90.000 in 2019.

Uit de meest recente financiële resultaten blijkt dat de zaken van Monday.com groeien: de omzet steeg met 34% tot 236 miljoen dollar.

Een belangrijke zorg voor Monday.com is dat zijn bedrijf relatief overgewaardeerd is, aangezien het te maken heeft met aanzienlijke druk om zijn bedrijf te laten groeien. Het heeft een forward non-GAAP koers-winstverhouding van 113, hoger dan de sectormediaan van 25.

Een bedrijf als Monday.com wordt het beste gewaardeerd met behulp van de regel van 40-metriek, aangezien het onlangs winstgevend is geworden. De regel van 40-metriek wordt berekend door de groei- en winstmarges op te tellen.

In het geval van maandag heeft het een toekomstige omzetgroei van 33% en een nettowinstmarge van 4,88%, wat het een regel van 4o-metriek van 37,88 oplevert. Dit betekent dat het bedrijf op dit moment behoorlijk overgewaardeerd is. De gemiddelde Monday.com-aandelenprognose van analisten is inderdaad $ 315,96, hoger dan de huidige $ 355.

Lees meer: Baird begint verslaggeving over Monday.com met koersdoel van $250 en neutrale rating: is het de moeite waard om te investeren?

Monday.com aandelenkoersanalyse

De wekelijkse grafiek laat zien dat de MNDY-aandelenkoers de afgelopen jaren sterk is gegroeid. De koers is gestegen en is boven het 61,8% Fibonacci Retracement-niveau uitgekomen.

Het aandeel is ook boven de bovenkant van het oplopende kanaal in oranje gegaan. Ook is het boven de 50-weekse en 200-weekse exponentiële voortschrijdende gemiddelden (EMA) gebleven.

De Relative Strength Index (RSI) en de MACD-indicatoren blijven stijgen, wat aantoont dat er sprake is van een sterk momentum.

Daarom kan het aandeel dalen en na de winstcijfers de bovenkant van het kanaal opnieuw testen bij $300, wat wijst op een daling van 7,5% ten opzichte van het huidige niveau.

Op de lange termijn zou de koers van Monday.com echter kunnen stijgen naar een all-time high van $450, wat ongeveer 40% boven het huidige niveau ligt. Deze visie wordt bevestigd als het aandeel boven het belangrijkste weerstandsniveau van $370 uitkomt, het 78,6% Fibonacci Retracement-punt.