Amazon-aandelenkoersprognose: daling naar $188 in 2025 mogelijk

Het aandelenkoers van Amazon steeg deze week naar een recordhoogte, een trend die al meer dan twee decennia aanhoudt. AMZN steeg naar een recordhoogte van $ 235,5, waardoor het een marktkapitalisatie van meer dan $ 2,45 biljoen heeft, waarmee het het vierde grootste bedrijf ter wereld is na NVIDIA, Apple en Microsoft. Kan de aandelenkoers van AMZN dit jaar dan blijven stijgen?

Amazon blijft groeien

Het aandelenkoers van Amazon is dit jaar gestegen tot een recordhoogte. Deze groei vond plaats toen de omzet van het bedrijf steeg van meer dan $ 280 miljard in 2019 naar $ 620 miljard in de afgelopen twaalf maanden (TTM).

Het bedrijf is zeer winstgevend geworden, aangezien de nettowinst is gestegen van meer dan $ 11,5 miljard in 2019 naar bijna $ 50 miljard in de TTM.

Deze groei vond plaats doordat het bedrijf fors investeerde in zijn retail- en cloudcomputingactiviteiten, waar het nu marktleider is.

Uit de meest recente resultaten blijkt dat de netto-omzet van Amazon in het derde kwartaal met 11% is gestegen tot $ 158,9 miljard. Het grootste deel van deze groei kwam van de cloud computing-activiteiten, waarvan de omzet met 19% steeg tot $ 27,5 miljard.

Daarna volgde het internationale segment, waarvan de omzet met 12% steeg tot $ 35,9 miljard, en de Noord-Amerikaanse tak, die $ 95,5 miljard opleverde. Zoals al lang het geval is, verdient AWS de minste omzet, maar is het wel de motor van Amazon.

De bedrijfswinst in het derde kwartaal bedroeg $ 10,4 miljard, hoger dan de winst van de Noord-Amerikaanse en internationale segmenten samen.

Volgende winstcijfers: AMZN

De volgende belangrijke katalysator voor de aandelenkoers van Amazon zijn de financiële resultaten van het vierde kwartaal en het jaar, die op 31 januari worden bekendgemaakt. Deze cijfers geven meer informatie over hoe het met Amazon's zaken is gegaan in het vierde kwartaal en wat we dit jaar kunnen verwachten.

Amazon voorspelde dat de omzet dit jaar zou stijgen naar tussen de $ 181,5 miljard en $ 188,5 miljard, wat neerkomt op een groei van 7% tot 11%.

De gemiddelde schatting van de 46 analisten die het bedrijf volgen, is dat de kwartaalomzet $ 187,26 miljard zal bedragen, wat de jaarlijkse omzet op meer dan $ 637 miljard brengt. Amazon heeft een lange geschiedenis van het overtreffen van de schattingen van analisten, wat betekent dat de cijfers waarschijnlijk beter zullen zijn dan verwacht.

De belangrijkste katalysator voor het aandeel Amazon na de publicatie van de winstcijfers is doorgaans de cloudcomputingtak en of deze blijft groeien.

Tegelijkertijd zijn er zorgen over de waardering van het bedrijf, aangezien het een van de meest overgewaardeerde namen is in de Magnificent 7-groep. Het heeft een forward P/E-ratio van 45,6, veel hoger dan het sectorgemiddelde van 20. In tegenstelling tot Google-aandelen heeft een vooruitlopende P/E-ratio van 25, terwijl Microsoft een ratio van 34 heeft.

Analyse van de aandelenkoers van Amazon

De maandelijkse grafiek laat zien dat de aandelenkoers van AMZN dit jaar in een sterke stijgende trend zit. De koers is de afgelopen vijf maanden op rij gestegen. In november 2021 steeg de koers boven het belangrijke weerstandsniveau van $ 188,70, het hoogste niveau ooit.

Het aandeel blijft boven alle 50-maanden en 100-maanden voortschrijdende gemiddelden. Ook is de Relative Strength Index (RSI) gestegen naar het overbought-punt van 75. Het nadert ook het extreme overshoot-punt van $250. Er is dus een kans dat het aandeel terugvalt, omdat het naar de gemiddelde waarde terugkeert.

Mean reversion is een situatie waarin een aandeel of financieel actief terugkeert naar de gemiddelden. In dit geval zal het aandeel waarschijnlijk dalen naar het ondersteuningsniveau van $ 188 en vervolgens de opwaartse trend hervatten. Dit wordt een break-and-retest-patroon genoemd, een populair voortzettingssignaal.