Waarom de aandelenkoers van Peloton donderdag zo hard steeg – hoe hoog kan hij nog gaan?

Beleggers juichen Peloton Interactive Inc (NASDAQ: PTON) vanmorgen toe, nadat het bedrijf voor verbonden fitness in het tweede kwartaal van zijn boekjaar een omzet realiseerde die aanzienlijk hoger lag dan de verwachtingen van de markt.

Het aandeel Peloton wordt beloond omdat het management op donderdag ook de verwachtingen voor de winst over het hele jaar heeft verhoogd.

De fabrikant van trainingsapparatuur genereerde een omzet van $ 674 miljoen, aanzienlijk meer dan de $ 654 miljoen die analisten hadden voorspeld. Op jaarbasis daalde de omzet echter met ongeveer 9,0%.

De aandelen van Peloton zijn nog steeds ongeveer 5,0% gedaald ten opzichte van het hoogste punt van dit jaar.

Peloton-aandelen stijgen door bemoedigende vooruitzichten

Peloton schrijft de beter dan verwachte kwartaalomzet deels toe aan een overeenkomst die het eind 2024 sloot met Costco. Het bedrijf voegde eraan toe dat het verlagen van de kosten voor marketing, administratie en R&D ook heeft bijgedragen aan de EBITDA.

De nadelen zijn dat het thuisfitnessbedrijf een omzet van maximaal $ 625 miljoen voor het huidige kwartaal voorspelde. Analisten voorspelden daarentegen een omzet van $ 652 miljoen.

Maar het aandeel Peloton stijgt toch, omdat beleggers zich meer richten op de winstverwachtingen.

Het management verwacht dat de aangepaste EBITDA in het eerste kwartaal tussen de 70 en 85 miljoen dollar zal liggen, ver boven de voorspelling van experts van slechts 50,4 miljoen dollar.

Bovendien verwacht PTON dat de omzet in de tweede helft van 2025 zal toenemen.

De nieuwe CEO van Peloton is vastbesloten om het bedrijf weer op de rails te krijgen

Ook de beleggers van Peloton Interactive lijken de grotere dan verwachte verliezen in het afgelopen kwartaal te negeren.

Het aan de Nasdaq genoteerde bedrijf verloor 24 cent per aandeel, veel meer dan de consensus van 18 cent per aandeel. Het bedrijf worstelt nog steeds met het winstgevender maken van zijn hardwarebedrijf.

Onder leiding van de nieuwe CEO Peter Stern is PTON volledig toegewijd aan het herstel van de hoge, terugkerende inkomsten uit abonnementen.

Dat onderdeel van de omzet droeg in het tweede kwartaal goed voor meer dan 50% van de totale omzet van het bedrijf.

Let op dat Peloton-aandelen momenteel geen dividend uitkeren en daarom in 2025 niet aantrekkelijk zijn voor beleggers die op zoek zijn naar inkomsten.

Zijn er nog meer mogelijkheden voor de aandelen van Peloton?

Volgens UBS-analist Arpine Kocharyan is het aandeel van Peloton nog niet klaar met stijgen, ondanks de rally van vandaag.

Kocharyan verwacht dat het aandeel Peloton zal stijgen naar $ 10, wat een potentiële winst van 20% ten opzichte van het huidige niveau betekent.

Ze is ervan overtuigd dat de aandelenkoers van het bedrijf zal stijgen nu het management de kosten blijft verlagen.

Bovendien verwachten markten de komende 2 tot 3 jaar niet veel meer van PTON, wat ruimte biedt voor positieve verrassingen, aldus het beleggingsbedrijf.

Het belangrijkste is dat UBS vertrouwen heeft in het vermogen van Peter Stern, een veteraan in de abonnementsindustrie, om een ommekeer te bewerkstelligen bij Peloton Interactive Inc.

Let op: Stern was de drijvende kracht achter Apple Fitness+ en heeft ook bij andere gerenommeerde bedrijven zoals Ford gewerkt.