Rolls-Royce aksjekurs nøkkelnivåer å se når rallyet stopper

Rolls-Royce-aksjen har trukket seg tilbake de siste ukene etter å ha steget til rekordhøye 592p tidligere denne måneden. Aksjen har beveget seg til 546p på fredag, ned med 7,8% fra det høyeste nivået i år. Markedsverdien har flyttet til rundt 58,4 milliarder dollar.

Rolls Royce har gjort fremskritt

Rolls-Royce-aksjen har gjort det bra de siste årene, godt hjulpet av den sterke etterspørselen etter divisjonen for sivil luftfart og forsvar.

Mange flyselskaper som United, IAG og Emirates har lansert en betydelig flåtemoderniseringsprosess. Som et resultat har selskaper som Airbus og Boeing annonsert enorme etterslep på nesten 15 000 fly.

Rolls-Royce Holdings har også dratt nytte av de pågående krigene i Midtøsten og Øst-Europa. Som et resultat har land økt forsvarsutgiftene sine, en trend som sannsynligvis vil fortsette nå som Donald Trump har vunnet valget.

Samtidig har Rolls-Royces ledelse jobbet for å spare kostnader ved å stenge sine ulønnsomme avdelinger og til og med si opp noen av sine arbeidere. Den siste kunngjøringen var beslutningen om å selge Naval Propulsors & Handling-virksomheten til Fairbanks Morse Defense.

Les mer: Rolls-Royce og GE Aviation-aksjer snudd: er rallyet over?

Rolls-Royce solgte også sine Direct Air Capture-eiendeler og motorene med lavere effektområde hvis kraftdivisjonen sin til Deutz AG. Den andre bemerkelsesverdige beslutningen var å stenge Rolls-Royce Electricals Advanced Air Mobility-virksomhet.

Disse handlingene har etterlatt et selskap som er ganske slankere enn det det hadde for noen år siden. De har gitt den penger som den trenger for å forbedre innovasjonen gjennom forskning og utvikling (FoU).

Den siste handelserklæringen viste at selskapets virksomhet fortsatte å gjøre det bra, med det underliggende driftsresultatet forventet å være mellom 2,1 og 2,3 milliarder pund. Dens frie kontantstrøm forventes å være mellom £2,1 milliarder og £2,2 milliarder.

Divisjonen for sivil luftfart rapporterte sterke resultater, hjulpet av etterspørselen etter fly med bred kropp og en økning på 18 % i flytimer. Det samme er tilfelle med sin sivile luftfartsvirksomhet, hvis etterspørsel har økt på grunn av høyere utgifter. Imidlertid går denne divisjonen fortsatt gjennom alvorlige forsyningskjedeutfordringer.

Les mer: Kan Rolls-Royce-aksjen snart få en kraftig reversering?

I en uttalelse mandag bemerket ledelsen at selskapet vil se mer salg av sin urolige Trent 1000-motor som driver Boeing 787 Dreamliner. Selskapet forventer at to av reparasjonene vil bidra til å øke etterspørselen. I et intervju sa konsernsjefen:

En viktig bekymring for Rolls-Royce-aksjen er at aksjen har blitt relativt overvurdert. Aksjen handles til et forward P/E-forhold på 36, høyere enn sektormedianen på 24. Den har en pris-til-fri kontantstrøm-multippel på 14, som er ganske overvurdert.

Rolls-Royce aksjekursanalyse

Det daglige diagrammet viser at RR-aksjen nådde en topp på 592,4p 6. november. Den har dannet en stigende kanal vist i gult.

Aksjen har beveget seg over 50-dagers og 100-dagers eksponentielle bevegelige gjennomsnitt (EMA), noe som betyr at okser har kontroll for nå.

Den nylige tilbakegangen skjedde etter at den dannet et doji-lysestakemønster. I de fleste perioder er doji et populært bullish lysestakemønster. Relative Strength Index (RSI) har steget og nærmer seg nøkkelpunktet på 50.

Derfor har aksjen to potensielle scenarier de kommende dagene. For det første vil et fall under støtten på 517,4p, det laveste punktet forrige uke, peke på mer salg ettersom selgere målretter nøkkelstøtten til 480p. For det andre er det alternative scenariet der den stiger og tester oversiden av kanalen på nytt ved 592,4p.