Oto dlaczego cena akcji SoundHound spadła

Cena akcji SoundHound AI (NASDAQ: SOUN) w ciągu ostatnich trzech miesięcy została pozostawiona w tyle przez Nvidię i szerszy rynek. Po osiągnięciu szczytu na poziomie ponad 10 dolarów, spadł on o ponad 60% do obecnych 4 dolarów. Spadł również do najniższego poziomu od 25 kwietnia.

Pozostawione przez Nvidię

SoundHound AI, firma założona w 2005 roku, znalazła się w centrum uwagi na początku tego roku po inwestycji Nvidii w tę firmę. W rezultacie akcje spółki wzrosły do rekordowego poziomu wraz z utrzymującym się szumem wokół sztucznej inteligencji.

Ostatnio jednak akcje SoundHound AI oddzieliły się od szerszego rynku i Nvidii. Główne indeksy, takie jak indeksy S&P 500 i Nasdaq 100, wzrosły do rekordowego poziomu, podczas gdy Nvidia stała się największą firmą na świecie.

Akcje SoundHound również spadły, mimo że firma ogłosiła dobre wyniki i poprawiła swój bilans. Niedawno spłacił w całości swój dług w wysokości 100 milionów dolarów, co pozwoliło mu zaoszczędzić 55 milionów dolarów na odsetkach i opłatach. Uwolnił także około 14 milionów dolarów w gotówce o ograniczonym dostępie i utrzymał 180 milionów dolarów w gotówce bez zadłużenia.

Najnowsze wyniki finansowe pokazały, że przychody SoundHound wzrosły o 73% do 11,6 miliona dolarów, do czego przyczynił się duży popyt w takich branżach, jak motoryzacja i restauracja. Jej działalność samochodowa obejmuje takie firmy jak Kia, Hyundai i Honda.

SoundHound jest również używany przez firmy takie jak Casey's, Oracle, Square i Toast. Zarząd ma nadzieję, że ta tendencja będzie kontynuowana.

Kluczowym wyzwaniem dla SoundHound jest to, że jego akcje są znacznie zawyżone, biorąc pod uwagę, że jego roczne przychody w 2023 roku wyniosły 45 milionów dolarów. Analitycy spodziewają się, że przychody wyniosą 70,6 mln dolarów w tym roku i 103 mln dolarów w 2025 r. wraz ze wzrostem zapotrzebowania na generatywną sztuczną inteligencję.

Jednak liczby te są znacząco małe, biorąc pod uwagę kapitalizację rynkową spółki wynoszącą ponad 1,3 miliarda dolarów i nie oczekuje się, że w najbliższej przyszłości osiągnie zysk. Mimo to, jak widzieliśmy w przypadku Nvidii, firma mogłaby uzasadnić swoją wycenę, jeśli będzie nadal rosnąć.

Analitycy mają mieszane uczucia co do SoundHound. Analitycy Cantora Fitzgeralda obniżyli rating w marcu, a następnie podwyższyli go w kwietniu. Wedbush i HC Wainwright podwyższyli tę opcję do opcji kupuj. Średnia szacunkowa wartość akcji wynosi 9,50 USD, czyli jest wyższa niż obecne 4 USD. Oznacza to, że analitycy spodziewają się, że może ona wzrosnąć o 131%.

Analiza cen akcji SoundHound

Wykres SOUN autorstwa TradingView

Moja ostatnia prognoza dotycząca akcji SoundHound nie sprawdziła się dobrze. Przewidywałem wówczas, że kurs akcji odbije się do 1 dolara, a obecnie spadł do 4,5 dolara. Akcje spadły poniżej 50-dniowych i 100-dniowych wykładniczych średnich kroczących (EMA).

Spadł także poniżej kluczowego poziomu wsparcia na poziomie 5,09 dolarów, najwyższego wahania odnotowanego 9 lipca ubiegłego roku. Indeks siły względnej (RSI) przesunął się poniżej punktu neutralnego. W związku z tym akcje spółki prawdopodobnie będą nadal spadać, ponieważ sprzedający celują w kluczowe wsparcie na poziomie 3,52 USD, co stanowi najniższe wahanie w kwietniu. W dłuższej perspektywie akcje prawdopodobnie odbiją w związku z utrzymującym się szumem wokół sztucznej inteligencji.