Analiza cen akcji CELH: czy stopnie Celsjusza są obecnie okazją czy pułapką wartości?

Akcje Celsjusza Holdings (CELH) znajdują się na rozdrożu, ponieważ inwestorzy oceniają, czy niedawny wzrost uległ zahamowaniu. Po wzroście do rekordowego poziomu 99,50 dolarów na początku tego roku, po załamaniu o ponad 40%, wkroczył on w głęboką bessę.

Obawy dotyczące wzrostu pozostają

W ciągu ostatnich dwóch lat spółka Celsjusza Holdings była jedną z najlepiej prosperujących firm produkujących napoje, ponieważ jej sprzedaż napojów energetyzujących nabrała dynamiki.

Wyniki finansowe pokazują, jak szybko rozwija się firma. Jej roczne przychody wzrosły z 75,1 mln dolarów w 2019 r. do ponad 1,318 mld dolarów w 2023 r. Stała się również firmą wysoce dochodową, ponieważ jej zysk netto wzrósł z 10 mln dolarów w 2019 r. do ponad 226 mln dolarów w 2023 r.

Celsjusz Holdings skorzystał na wirusowych filmach wideo na temat swoich napojów oraz na współpracy dystrybucyjnej z PepsiCo, drugą co do wielkości firmą produkującą napoje po Coca-Coli. To partnerstwo jest ważne, ponieważ odzwierciedla partnerstwo Coca-Coli i Monster Beverages.

Partnerstwo dystrybucyjne jest również kluczowe, ponieważ pomaga firmie Celsjusza rozwijać działalność bez nadmiernego myślenia o dystrybucji. Pomoże jej także dotrzeć na rynki międzynarodowe bez konieczności radzenia sobie z ogromnymi wyzwaniami logistycznymi z tym związanymi.

Ostatnio jednak pojawiają się obawy, czy Celsjusza Holdings uda się utrzymać dynamikę. Poza tym w przeszłości w branży napojów energetycznych panowała popularna moda.

Obawy te nasiliły się po tym, jak raport Nielsena pokazał, że sprzedaż w USA spadła przez cztery tygodnie, kończące się 29 czerwca. Jego udział w rynku również spadł z 9,7% do 10,7%, a prędkość spadła o połowę w porównaniu rok do roku.

Obawy te utrzymały się także w zeszłym tygodniu, po publikacji przez PepsiCo stosunkowo słabych wyników finansowych. Organiczna sprzedaż spółki wzrosła w II kwartale o 1,9%, mniej niż oczekiwano 2,9%. Większość tego spowolnienia dotyczyła branży przekąsek. W swoim oświadczeniu dyrektor generalny zauważył, że konsumenci w USA stoją przed większymi wyzwaniami w związku z utrzymującą się wysoką inflacją.

Inne firmy również ostrzegały przed słabym konsumentem. W raporcie Conagra Brands stwierdziła, że trendy konsumpcyjne w USA są w tym kraju niepokojące. Conagra jest właścicielem marek takich jak Duncan Hines, Healthy Choice, Slim Jim i Snack Pack.

Analitycy spodziewają się spowolnienia wzrostu temperatury w stopniach Celsjusza

W swoich najnowszych wynikach z maja spółka Celsjusza Holdings podała, że jej przychody wzrosły w pierwszym kwartale do 355 mln dolarów z 259 mln dolarów w tym samym kwartale 2023 r. Dochód netto również wzrósł w tym roku z 41 mln dolarów do ponad 92 mln dolarów.

Analitycy spodziewają się, że kwartalne przychody spółki wyniosą ponad 401 mln dolarów, co stanowi wzrost o 23% w porównaniu z tym samym okresem 2023 r. Oczekuje się, że w trzecim kwartale firma wyniesie 477 mln dolarów, a roczne przychody wzrosną o 27,6% do 1,68 mld dolarów.

Oprócz głównych liczb inwestorzy będą obserwować jego międzynarodowy segment w poszukiwaniu wskazówek, czy panuje tam dynamika.

Analitycy są generalnie optymistycznie nastawieni do ceny akcji CELH. 14 z 16 analityków śledzonych przez Yahoo Finance ma rekomendację kupuj lub silną kupuj, a jeden ma rekomendację trzymaj.

Analiza cen akcji Celsjusza Holdings

Wykres CELH sporządzony przez TradingView

Wykres dzienny pokazuje, że cena akcji CELH utworzyła wzór podwójnego szczytu na poziomie 99,48 USD. Następnie spadł poniżej linii szyi i wyniósł 67,31 USD, co stanowiło najniższy poziom w kwietniu.

Akcje wkrótce utworzą wzór krzyża śmierci, w którym 200-dniowe i 50-dniowe wykładnicze średnie kroczące (EMA). W większości przypadków jest to jeden z najbardziej niedźwiedzich znaków na rynku.

Akcje utworzyły niewielki wzór podwójnego dna na poziomie 52,40 USD i mały młotek. Dlatego też kurs spółki prawdopodobnie pozostanie w tym przedziale do czasu publikacji wyników, które mają nastąpić 9 sierpnia. Kluczowe punkty wsparcia i oporu, które warto obserwować, będą na poziomie 52,40 i 65 dolarów.