Kurs akcji Nebiusa działa na wszystkich cylindrach: przygotuj się na odwrót

Kurs akcji Nebius w ciągu ostatnich kilku miesięcy odnotował silny wzrost. Skoczył z najniższego poziomu 14,27 USD w 2024 roku do wysokiego poziomu 115 USD, podnosząc jego kapitalizację rynkową do ponad 28,25 miliarda USD, w porównaniu z zeszłorocznym minimum wynoszącym 3,33 miliarda USD. Czy ma to więcej plusów?

Nebius korzysta z zalet SI

Czołowe firmy konsultingowe opublikowały raporty, które bardzo wspierają branżę centrów danych. W niedawnej notatce Bain zauważył, że do 2030 roku branża wyda biliony dolarów na infrastrukturę.

Z drugiej strony McKinsey spodziewa się , że wydatki na centra danych osiągną w tym okresie 7 bilionów dolarów. Ten wzrost wydatków nastąpi z powodu rosnącego zapotrzebowania na moc obliczeniową, ponieważ modele sztucznej inteligencji stają się coraz bardziej złożone.

Dlatego firmy takie jak Nebius, IREN i CoreWeave mogą skorzystać z tych korzystnych wiatrów. To wyjaśnia, dlaczego przeszli od stosunkowo małych firm do wielomiliardowych gigantów.

Nebius jest obecnie firmą wartą ponad 30 miliardów dolarów, podczas gdy kapitalizacja rynkowa CoreWeave wzrosła do 63 miliardów dolarów. Ostatnio IREN pojawił się "znikąd", aby stać się molochem wartym 12 miliardów dolarów.

Cena akcji Nebiusa wzrosła ostatnio po podpisaniu jednej z największych transakcji w branży AI. Ta umowa, o wartości około 19 miliardów dolarów, pozwoli firmie zapewnić Microsoftowi dodatkową moc obliczeniową ze swojej lokalizacji w New Jersey w ciągu najbliższych pięciu lat.

Ta transakcja jest korzystna dla Nebiusa, ponieważ firma typu blue-chip, taka jak Microsoft, kupuje większość swojej pamięci masowej na pięć lat, z możliwością rozbudowy.

Jednocześnie umowa oznacza, że firma prawdopodobnie przyciągnie więcej firm, takich jak laboratoria AI i duże firmy technologiczne. Na przykład firma taka jak Apple, która pozostaje w tyle za wydatkami na sztuczną inteligencję, może zdecydować się na korzystanie z centrów danych Nebius zamiast kupować własne.

Przyspieszy wzrost przychodów

Niedawna umowa z Microsoftem pomoże mu przyspieszyć wzrost przychodów w nadchodzących latach. Ostatnie wyniki pokazały, że przychody wzrosły w drugim kwartale o 625% do 105,1 mln USD.

Ten wzrost przychodów sprawił, że sześciomiesięczne przychody wyniosły 156 mln USD, co oznacza wzrost o 545% w porównaniu z tym samym okresem ubiegłego roku. Wzrost ten nastąpił, gdy firma dodała nowych klientów, takich jak Mithril, SkyPilot, Lightning i BaseTen.

Analitycy są optymistycznie nastawieni do tego, że wzrost Nebiusa będzie kontynuowany. Średnio 6 analityków szacuje, że jego przychody osiągną w tym roku 576 milionów dolarów, co oznacza wzrost o około 390% w stosunku do tego, co zarobił w 2024 roku.

Firma przekroczy wtedy granicę 1 miliarda dolarów przychodów w przyszłym roku, kiedy oczekuje się, że wygeneruje ponad 1,68 miliarda dolarów. Istnieje prawdopodobieństwo, że przychody będą znacznie wyższe niż te szacunki, zwłaszcza jeśli dostanie więcej dużych klientów, takich jak Microsoft.

Ryzyko dla inwestorów polega jednak na tym, że firma będzie potrzebowała miliardów dolarów wydatków kapitałowych. Aby tego dokonać, będzie musiał zebrać znaczne sumy pieniędzy, głównie poprzez rozwadniającą sprzedaż akcji.

Analiza techniczna kursu akcji Nebius

Wykres akcji NBIS | Źródło: TradingView

Wykres dzienny na interwale czasowym pokazuje, że cena akcji NBIS znajdowała się w ciągu ostatnich kilku miesięcy w silnej hossie. Skoczył z najniższego poziomu 14,2 USD do 113 USD. Ostatnio przesunął się powyżej ważnego poziomu oporu na poziomie 86,9 USD, najwyższego punktu w listopadzie 2021 roku.

Akcje pozostają powyżej 50-dniowej i 100-dniowej wykładniczej średniej kroczącej (EMA). Jest to ryzykowne, ponieważ oznacza, że akcje mogą przejść przez powrót do średniej.

Akcje stały się również mocno wykupione, a wskaźnik siły względnej i oscylator stochastyczny gwałtownie wzrosły. Ponownie oznacza to, że akcje mogą się cofnąć, potencjalnie do kluczowego wsparcia na poziomie 86 USD, w dół o około 25% od obecnego poziomu. Ten spadek będzie, ponieważ będzie to formacja typu break-and-retest, która jest częstym znakiem kontynuacji.