Prognoza ceny akcji BP po sprzedaży Castrol firmie Stonepeak Partners

Cena akcji BP spadła w ostatnich tygodniach, gdy inwestorzy obserwowali spadek cen energii. Akcje notowane były na poziomie 427p, co stanowi spadek o 10% względem najwyższego poziomu w listopadzie. Czy więc akcje odbiją się po rozpoczęciu wycofywania się przez firmę?

BP PLC wykonało pierwszy krok w strategii wycofania inwestycji

Cena akcji BP znajdzie się w centrum uwagi po tym, jak firma ogłosiła umowę sprzedaży dużego udziału w działalności Castrol. W ogłoszeniu firma poinformowała, że sprzeda swój większościowy pakiet udziałów firmie Stonepeak Partners w transakcji wycenianej na 10,1 miliarda dolarów.

BP zyska około 6 miliardów dolarów w gotówce z transakcji i pozostanie inwestorem mniejszościowym. Ta sprzedaż jest częścią strategii odbudowy firmy, której celem jest pozbycie się biznesów o wartości ponad 20 miliardów dolarów w nadchodzących latach.

BP ma nadzieję, że te sprzedaże aktywów pomogą uprościć jego działalność w czasie, gdy jego akcje pozostają w tyle za innymi firmami z branży energetycznej, takimi jak ExxonMobil, Shell i Chevron.

Oczekuje również, że sprzedaż aktywów pomoże jej zmniejszyć zadłużenie i zwiększyć zwroty dla akcjonariuszy. Ostatni punkt jest godny uwagi, ponieważ firma zmniejszyła kwartalny wykup akcji do 750 milionów do 1 miliarda dolarów, z 1,75 miliarda dolarów.

BP wprowadziło także inne elementy w ramach swojej strategii odwrócenia. Firma ograniczyła swoje ambicje związane z czystą energią, a w tym miesiącu ogłosiła znaczącą zmianę w zarządzie. Pozyskał Meg O'Neill z Woodside , by została jej dyrektorem generalnym.

Zastąpiła Murraya Aunchinclossa, którego strategia odwrócenia spotkała się z letnim przyjęciem inwestorów.

Najnowsze wyniki wykazały, że firma osiągnęła zysk z kosztów odtworzenia w wysokości 2,2 miliarda dolarów w trzecim kwartale oraz 3,8 miliarda dolarów w pierwszych dziewięciu miesiącach roku. Firma również osiągnęła operacyjny przepływ pieniężny na poziomie 7,8 miliarda dolarów i pracuje nad redukcją zadłużenia netto do 14 do 18 miliardów dolarów do końca 2027 roku.

Czy BP to dobra akcja do kupna?

Głównym ryzykiem BP jest to, że ceny energii mogą pozostać pod presją w dającej się przewidzieć przyszłości. Brent i West Texas Intermediate (WTI) spadły o 25% od najwyższego poziomu w tym roku, a technicznie wyniki wskazują na dalszy spadek.

BP, podobnie jak inne firmy w branży energetycznej, radzi sobie dobrze, gdy ceny ropy rosną i odwrotnie.

Pozytywną stroną jest fakt, że historia niedokonywania wyników BP sprawiła, że jest ona poważnie niedowartościowana w porównaniu z rywalami. W rezultacie bieżąca strategia przewrotu prawdopodobnie pomoże firmie zwiększyć wyniki.

CZYTAJ WIĘCEJ: BP to "z pewnością cel przejęcia", mówi ekspert rynkowy

Techniczna analiza cen akcji BP

Wykres dzienny pokazuje, że cena akcji BP osiągnęła dno na poziomie 315p w kwietniu, a następnie odbiła się do maksimum 470p. To odbicie było zakładem na to, że strategia odbudowy firmy się sprawdzi.

Ostatnio jednak akcje cofnęły się po utworzeniu wzorca podwójnego szczytu, co jest jednym z najbardziej ryzykownych sygnałów w analizie technicznej.

Spadła poniżej rosnącej linii trendu, która łączy najniższe wahania od kwietnia ubiegłego roku. Spadła także poniżej 100-dniowej wykładniczej średniej kroczącej (EMA) oraz poziomu 61,8 Fibonacciego Retracement.

Dlatego najbardziej prawdopodobna prognoza cen akcji BP jest spadkowa, a kolejnym kluczowym wsparciem do obserwowania jest poziom 50% Retracement Fibonacciego na poziomie 393p. Z drugiej strony, ruch powyżej oporu na poziomie 435p unieważni niedźwiedzie prognozy.