Kurs CoreWeave tworzy złowieszcze formacje, a kluczowe ryzyka utrzymują się

Kurs CoreWeave pozostaje w technicznej bessie po spadku z rekordowego poziomu 186 USD w czerwcu ubiegłego roku do obecnych 81 USD.

Ten spadek może się utrzymać w krótkim terminie po uformowaniu wyraźnie niedźwiedziej formacji głowy i ramion.

CoreWeave stock price technical analysis 

Wykres dzienny pokazuje, że kurs CRWV załamał się od zeszłego roku. Spadł z poziomu 186 USD w czerwcu do obecnych 81 USD.

Akcja może być zagrożona dalszymi spadkami w tym roku. Po pierwsze, utworzyła formację trójkąta zstępującego, złożoną z linii poziomej oraz linii trendu opadającego. 

Linia pozioma łączy najniższe poziomy z listopada i grudnia ubiegłego roku oraz marca tego roku.

Linia trendu opadającego łączy najwyższe wahania z czerwca i października ubiegłego roku oraz stycznia tego roku.

CoreWeave utworzył także formację głowy i ramion, złożoną z głowy, dwóch ramion i linii szyi. Znajduje się ona nieco powyżej linii szyi na poziomie 68,90 USD.

Akcja utrzymuje się poniżej wskaźnika Supertrend oraz 50- i 100-dniowych wykładniczych średnich kroczących (EMA).

W związku z tym prawdopodobne jest wznowienie trendu spadkowego w krótkim terminie.

Tezę tę potwierdzi spadek poniżej kluczowego poziomu wsparcia 69 USD.

Spadek poniżej tego poziomu wskazywałby na dalsze spadki, potencjalnie w kierunku poziomu psychologicznego 50 USD.

Negatywne nastawienie przestanie obowiązywać, jeśli kurs przełamie linię trendu opadającego, będącą górnym ograniczeniem formacji trójkąta zstępującego.

Wykres akcji CRWV | Źródło: TradingView 

CoreWeave business is doing well, but risks remain 

CoreWeave i inne firmy z sektora AI radzą sobie dobrze, ponieważ popyt na dane związane ze sztuczną inteligencją rośnie. Ten wzrost wynika ze zwiększającego się zapotrzebowania na dane związane z AI.

Większość firm, zwłaszcza duzi gracze tacy jak Microsoft, Google, Amazon, Oracle i Meta Platforms, zadeklarowała, że w tym roku przeznaczy ponad 600 mld USD na nakłady kapitałowe.

Niektóre z tych firm stosują model hybrydowy, polegający na budowie własnych centrów danych i wynajmowaniu przestrzeni od firm typu neocloud, takich jak CoreWeave, IREN, TeraWulf i Nebius.

Najświeższe wyniki finansowe pokazały, że działalność firmy radzi sobie dobrze, co tłumaczy, dlaczego NVIDIA zainwestowała dodatkowo 2 mld USD w spółkę na początku tego roku. 

Przychody CoreWeave wzrosły do 1,57 mld USD w pierwszym kwartale, w porównaniu z 747 mln USD w tym samym okresie rok wcześniej.

Przychody za 12 miesięcy wzrosły do 5,13 mld USD z 1,9 mld USD rok wcześniej.

Przychody wzrosły po zawarciu umów z Microsoftem, OpenAI, Perplexity i Meta Platforms.

Analitycy z Wall Street są zdania, że biznes CoreWeave będzie nadal prosperować.

Średnie szacunki zakładają, że przychody wzrosną w tym kwartale o 100% do 1,97 mld USD, a w drugim kwartale o 122% do 2,7 mld USD.

W efekcie roczne przychody mają wzrosnąć o 142% do 12,4 mld USD, a w kolejnym roku do 23 mld USD.

Wyzwanie CoreWeave polega na tym, że działalność firmy jest kapitałochłonna, ponieważ rosną koszty układów i pamięci.

W ubiegłym roku spółka przeznaczyła na nakłady kapitałowe 14,9 mld USD, a zarząd oczekuje, że w tym roku wydatki wyniosą od 30 do 35 mld USD. 

Innym ryzykiem jest rosnąca konkurencja w branży — wiele firm zajmujących się wydobyciem Bitcoina przestawia się na ten sektor.

Wśród nich są m.in. IREN, TeraWulf i Riot Platforms.