Akcje Applied Materials rosną po planie Meta na chipy AI

Akcje Applied Materials Inc. AMAT wzrosły w czwartek prawie o 7%, gdy spółki półprzewodnikowe odbiły po doniesieniach, że Meta Platforms planuje rozpocząć we wrześniu produkcję własnego układu sztucznej inteligencji, co wzmocniło optymizm dotyczący popytu na urządzenia do produkcji waferów i infrastrukturę AI.

Szerszy rajd w sektorze półprzewodników podciągnął także Lam Research i KLA Corp., a producent rozwiązań optycznych Lumentum prowadził wzrosty w S&P 500.

Plany Meta dotyczące chipów AI napędzają producentów sprzętu półprzewodnikowego

Applied Materials zyskał prawie 7%, natomiast Lam Research i KLA wzrosły ponad 6%, gdy inwestorzy reagowali na doniesienia, że Meta oczekuje rozpoczęcia prac nad układem AI do centrów danych o kryptonimie „Iris”, wykorzystującym krzem wykonany na zamówienie. Reuters jako pierwszy poinformował o tej informacji.

Krok ten uznano za pozytywny dla firm dostarczających urządzenia do produkcji waferów, wykorzystywane do przekształcania surowych wafli krzemowych w mikroczipy.

Rajd następuje, gdy rosną oczekiwania dotyczące zwiększonych wydatków kapitałowych firm technologicznych klasy hyperscale.

Według Citi rynek urządzeń do produkcji waferów ma wzrosnąć z około $145 billion w tym roku do $200 billion w 2027 i $250 billion w 2028.

Dom maklerski prognozuje również, że wydatki hyperscalerów wzrosną w tym roku o 84%, w 2027 o 56% i w 2028 o 38%.

Oczekuje się, że Amazon, Microsoft, Alphabet, Meta Platforms i Oracle wydadzą w 2027 ponad $1.1 trillion, w porównaniu z $650 billion w tym roku.

Analitycy podnoszą cele cenowe dla Applied Materials

Domy maklerskie również stały się bardziej optymistyczne wobec producentów sprzętu półprzewodnikowego.

Mizuho Securities podniosło cel cenowy dla Applied Materials do $650 z $540, utrzymując rekomendację Outperform. Podniósł także cel dla Lam Research do $400 z $380.

TD Cowen podniósł cel cenowy dla Applied Materials do $700 z $525, utrzymując swoją ocenę akcji.

Dom maklerski modeluje wydatki na urządzenia do produkcji waferów na poziomie $250 billion w 2028 i potencjalnie $400 billion do 2030, wspierane przez wyższą rentowność branży oraz popyt zabezpieczony umowami typu take-or-pay.

W scenariuszu $250 billion TD Cowen szacuje, że Applied Materials mogłoby wygenerować zysk na akcję na poziomie około $25, w porównaniu ze swoją prognozą na rok kalendarzowy 2026 wynoszącą $13.35.

Lam Research mogłaby zarobić między $11 a $12 na akcję, podczas gdy KLA mogłaby wygenerować $9–$10 na akcję.

Firma stwierdziła, że Applied Materials byłby największym beneficjentem w tym scenariuszu, a następnie KLA, ze względu na ich ekspozycję na produkcję półprzewodników najnowszej generacji oraz inwestycje w DRAM.

CEO podkreśla widoczność popytu na AI

Nastroje inwestorów wsparły także komentarze dyrektora generalnego Applied Materials, Gary'ego Dickersona.

W wywiadzie dla Nikkei Asia Dickerson powiedział, że Applied Materials ma „ogromną widoczność” popytu klientów na najbliższe 24 miesiące.

Dodał, że producenci układów scalonych podają prognozy popytu na urządzenia z co najmniej dwuletnim wyprzedzeniem, co daje firmie pewność, że cykl inwestycyjny w półprzewodniki napędzany przez AI ma przed sobą jeszcze lata.

Applied Materials nadal handluje powyżej swoich 20-, 50- i 200-dniowych prostych średnich kroczących.

Jego wskaźnik siły względnej wynosi 53,70, co jest odczytem neutralnym, podczas gdy traderzy obserwują 20-dniową średnią kroczącą przy około $503 jako pierwszy poziom wsparcia oraz 52-tygodniowy szczyt przy około $739.67 jako kolejny istotny opór.