Chcesz dywersyfikować poza inwestycje w AI? Kup te 3 akcje

Dla inwestorów chcących ograniczyć ekspozycję na inwestycje związane ze sztuczną inteligencją (AI) w obliczu zmienności wywołanej boomem, przeniesienie kapitału w kierunku pomijanych akcji stanowi przekonującą alternatywę strategiczną.

Uczestnicy rynku coraz częściej przyjmują „defensywną postawę” wobec możliwego spowolnienia – zwracając się ku segmentom, w których wysokiej jakości operatorzy o solidnych fundamentach wypadli z łask, co doprowadziło do nieuzasadnionych obniżek wycen.

UBS niedawno wskazał rotację w stronę jakościowych sektorów defensywnych i wartościowych jako skuteczną metodę dywersyfikacji.

Podczas gdy indeksy infrastruktury AI i półprzewodników doświadczają w 2026 r. gwałtownych korekt, inne sektory oferują atrakcyjne, skorygowane o ryzyko przystanie.

Oto trzy potężne spółki oferujące solidne fundamenty i znaczący potencjał wzrostu przed nadchodzącym sezonem wyników.

Eli Lilly (LLY)

Akcje Eli Lilly to długoterminowy motor wzrostu odporny na cykliczność sektora technologicznego.

Bycze przesłanie opiera się na absolutnej dominacji firmy w segmencie leków GLP-1 na odchudzanie i leczenie cukrzycy, co stanowi silną barierę ochronną przed wstrząsami makroekonomicznymi.

W I kw. gigant farmaceutyczny odnotował przychody na świecie w wysokości 19,8 mld USD (ok. 74,1 mld zł), co oznacza oszałamiający wzrost o 56% r/r.

Ten wzrost był napędzany przede wszystkim przez Mounjaro i Zepbound – które wygenerowały łącznie 12,8 mld USD (ok. 47,9 mld zł).

Przychody z Mounjaro wzrosły samodzielnie o 125% r/r, co przyczyniło się do wzrostu skorygowanego zysku na akcję (non-GAAP, EPS) do $8.55 – czyli o imponujące 156%.

Zarząd niedawno podniósł prognozę sprzedaży na cały rok o 2 mld USD (ok. 7,5 mld zł), prognozując wartość do 85 mld USD (ok. 318 mld zł).

Ta gwałtowna akceleracja i niezrównana siła cenowa czynią z niej wiodący aktyw poza sektorem technologicznym.

McDonald’s (MCD)

McDonald’s reprezentuje kwintesencję defensywnej spółki – przyciąga kapitał instytucjonalny przesuwający się do tradycyjnych sektorów wartościowych.

Głównym czynnikiem jest udowodniona zdolność do narzucania cen i utrzymania ruchu klientów niezależnie od ogólnego klimatu gospodarczego.

W I kw. gigant fast-food osiągnął najsilniejsze wyniki przychodowe od ośmiu kwartałów – z przychodami ogółem sięgającymi 6,5 mld USD (ok. 24,4 mld zł), co oznacza wzrost o 9.4% r/r.

Porównywalna sprzedaż globalna wzrosła o 3.8% we wszystkich segmentach operacyjnych, wspierana przez ukierunkowane kampanie wartościowe, które konsekwentnie wyprzedzają konkurencję w zdobywaniu udziału w rynku.

Marże operacyjne istotnie wzrosły do 45.3%, podnosząc skorygowany EPS do $2.83.

Dla inwestorów budujących ochronny portfel, MCD oferuje fundamenty „odporne na recesję”, które niezawodnie przetrwają fazy nadmiernego entuzjazmu rynkowego.

Charles Schwab (SCHW)

Uzupełnieniem strategii dywersyfikacji jest Charles Schwab – wyróżniający się przedstawiciel sektora finansowego, oferujący doskonałe zabezpieczenie przed ekspozycją na technologie.

Bycza teza opiera się na przyspieszających przychodach odsetkowych netto, ogromnych zdolnościach gromadzenia aktywów oraz stabilizujących się kosztach finansowania.

Wyniki finansowe na początek 2026 r. pokazują ogromny impet operacyjny.

Sprzedaż w I kw. wzrosła do 6,5 mld USD (ok. 24,2 mld zł), co odzwierciedla wzrost o 15.7% r/r.

SCHW ogranicza zależność od droższego, dodatkowego finansowania bankowego, jednocześnie „przyciągając miliardy” w postaci podstawowych netto nowych aktywów oraz zwiększając liczbę aktywnych rachunków brokerskich.

Przy prognozach wskazujących na 16% wzrost przychodów netto z odsetek r/r, Schwab skutecznie korzysta ze stabilizującego się otoczenia stóp procentowych.

Stopa dywidendy na poziomie 1.25% sprawia, że akcje SCHW są jeszcze bardziej atrakcyjne do posiadania w 2026 r.