Akcje Cloudflare +16% po podwyższeniu prognozy przychodów 2026 dzięki popytowi na AI

Akcje Cloudflare NET gwałtownie wzrosły w handlu przedrynkowym w piątek po tym, jak firma usług chmurowych podniosła prognozy całorocznych przychodów i zysków, co świadczy o utrzymującym się silnym popycie na infrastrukturę AI i usługi cyberbezpieczeństwa.

Akcje wzrosły ponad 16% przed otwarciem po tym, jak spółka podniosła prognozę na rok fiskalny 2026 po wynikach za drugi kwartał.

Optymistyczne prognozy pojawiły się krótko po tym, jak Amazon poinformował o najszybszym wzroście usług chmurowych od ponad czterech lat, jednocześnie ostrzegając, że popyt na moce chmurowe w 2026 r. prawdopodobnie przewyższy podaż, co wzmocniło optymizm inwestorów dotyczący wydatków na infrastrukturę AI.

Cloudflare teraz oczekuje przychodów za cały rok w przedziale $2.86 billion–$2.87 billion, w górę z wcześniejszej prognozy $2.805 billion–$2.813 billion.

Zaktualizowana prognoza jest również wyższa niż konsensus analityków, który według danych LSEG wynosi $2.81 billion.

Spółka również podniosła prognozę skorygowanego zysku na akcję do przedziału $1.25–$1.26 z wcześniejszego $1.19–$1.20. Wall Street oczekiwał zysku na akcję za rok fiskalny 2026 na poziomie około $1.20.

Wzrost platform AI poprawia prognozy

Analitycy wskazali na rosnącą ekspozycję Cloudflare na infrastrukturę AI jako kluczowy czynnik stojący za mocniejszymi wytycznymi.

Morgan Stanley stwierdził, że platforma deweloperska Workers była najszybciej rosnącym biznesem firmy, korzystając z przejścia na model rozliczeń oparty na wykorzystaniu.

Morningstar określił Cloudflare jako „atrakcyjną inwestycję typu picks-and-shovels” w kontekście wdrażania AI, wskazując na jej zdolność do obsługi obciążeń inferencyjnych na edge oraz model biznesowy oparty na konsumpcji.

Morningstar zauważył, że adopcja przez deweloperów nadal przyspieszała, a liczba deweloperów korzystających z Workers wzrosła do 7.4 million z 4.5 million w grudniu.

Sprzedaż przez partnerów kanałowych również wzrosła o 67% w trakcie kwartału i stanowiła 31% łącznych przychodów, co odzwierciedla silniejszy popyt ze strony przedsiębiorstw.

Analitycy dodali także, że Cloudflare jest dobrze usytuowany, aby skorzystać na rosnących wydatkach na cyberbezpieczeństwo, ponieważ adopcja AI przekształca krajobraz ryzyka cybernetycznego.

RBC Capital Markets stwierdził, że spółka „ma wiele trwałych dróg do monetyzacji AI w perspektywie średnio- i długoterminowej, co uzasadnia premię wyceny.”

Wall Street podnosi kursy docelowe

Domy maklerskie zareagowały pozytywnie na wyniki spółki i zaktualizowane prognozy.

TD Cowen podniósł cenę docelową dla Cloudflare do $355 z $300, jednocześnie utrzymując rekomendację Buy.

Firma zauważyła, że spółka odnotowała rekordowe roczne przyrosty w dużych segmentach klientów i przy dużych kontraktach, dodając, że Cloudflare jest „dobrze pozycjonowana, by odegrać wiodącą rolę w miarę rozwoju AI.”

Barclays również podniósł cenę docelową do $355 z $300, jednocześnie powtarzając ocenę Overweight, wskazując na przyspieszający wzrost przychodów w kwartale.

CEO podkreśla wzrost „agentowego Internetu”

CEO Matthew Prince powiedział, że impet firmy przyspieszył w drugim kwartale, wspierany rekordową liczbą dużych klientów, silniejszą adopcją przez deweloperów i rosnącym popytem ze strony przedsiębiorstw.

„Jest jasne, że przyszłość oparta na agentach potrzebuje nowego rodzaju chmury. Deweloperzy tłumnie przechodzą do Cloudflare, ponieważ nasza platforma deweloperska Workers daje im to, czego potrzebują, aby budować tę przyszłość opartą na agentach. Jesteśmy najszybsi, najbezpieczniejsi i najefektywniejsi kosztowo w tworzeniu, wdrażaniu i skalowaniu agentów oraz kodu, który generują” — powiedział Prince podczas telekonferencji wynikowej.

Prince dodał, że po raz pierwszy w kwartale ponad połowa ruchu przepływającego przez sieć Cloudflare była nieludzka, ponieważ agenty AI coraz częściej wchodziły w interakcje ze stronami internetowymi i usługami online.

Opisał tę zmianę jako „fundamentalne przepisanie Internetu”, dodając, że Cloudflare buduje infrastrukturę, narzędzia dla deweloperów oraz systemy płatności niezbędne do zasilania tego, co nazwał „agentowym Internetem”.