Akcje GoPro rosną o 200% po udziale Markipliera i umowie Starman za $285M

Akcje GoPro GPRO gwałtownie wzrosły w ostatnich sesjach po tym, jak zmagający się producent kamer sportowych ogłosił gotówkowe połączenie warte $285 million ze Starman Optical, prywatną firmą fotoniczną.

Wcześniej twórca na YouTube Mark Fischbach, znany szerzej jako Markiplier, ujawnił 8.5% udziałów w spółce, co uczyniło go największym pojedynczym akcjonariuszem firmy.

Akcje GoPro gwałtownie wzrosły w reakcji inwestorów na oba wydarzenia.

Kurs wzrósł dotychczas w tym tygodniu o niemal 200% i zyskał 26% w piątek.

Wzrost o 200% obejmuje 40-proc. skok 1 września, gdy ogłoszono transakcję ze Starman.

Kurs handlowano w okolicach $1.75, powyżej oferty Starman na poziomie $1.14 za akcję.

Te wydarzenia oznaczają istotne odwrócenie zainteresowania inwestorów spółką, której kurs stracił około 96% wartości od osiągnięcia wyceny $4 miliardy w dniu debiutu giełdowego w 2014 roku.

Markiplier zostaje największym akcjonariuszem GoPro

Markiplier nabył 8.5% udziałów w GoPro, co uczyniło go największym pojedynczym akcjonariuszem producenta kamer.

Ujawnienie udziału nastąpiło w zgłoszeniu Schedule 13G z datą 20 sierpnia.

W wywiadzie dla Bloomberga Fischbach powiedział, że zainteresował się GoPro, ponieważ uważał, że akcje są niedowartościowane. Dodał również, że chce, aby spółka odniosła sukces.

Fischbach opisał tę inwestycję jako część szerszego wysiłku na rzecz uczynienia filmu bardziej dostępnym. Zainwestował też w Strada, firmę dostarczającą narzędzia dla filmowców do przesyłania dużych plików.

Inwestycja szybko przyciągnęła uwagę inwestorów detalicznych.

GoPro było w przeszłości mocno shortowane, a gwałtowny rajd po ujawnieniu przez Markipliera odnowił zainteresowanie wśród traderów mem-stocków.

$285 million Starman Optical merger

Rajd GoPro przyspieszył po ogłoszeniu przez spółkę definitywnej umowy o połączeniu ze Starman Optical.

W ramach transakcji Starman zapłaci akcjonariuszom GoPro $285 million gotówką, czyli $1.14 za akcję. Starman otrzyma 90% udziałów w połączonej spółce, natomiast dotychczasowi akcjonariusze GoPro zachowają pozostałe 10%.

Transakcja ma na celu spłatę około $92 million zaległego zadłużenia GoPro po jej zamknięciu. Oczekuje się także, że GoPro pozostanie notowane na Nasdaq, a finalizacja transakcji jest planowana do końca roku.

Starman produkuje optyczne transceivery w USA do zastosowań w centrach danych AI.

Fuzja ma dać GoPro ekspozycję na rynki komercyjne, obronne i związane z AI, umożliwiając jednocześnie szersze wykorzystanie ponad 2 500 amerykańskich patentów spółki, w tym związanych z optyką i obrazowaniem.

Starman dołączy również optyczne transceivery do portfolio produktów GoPro.

Spółki zadeklarowały chęć przeniesienia produkcji niektórych istotnych urządzeń optycznych z powrotem do USA, choć nie podano harmonogramu.

CEO GoPro Nicholas Woodman powiedział, że fuzja ma pozwolić spółce na ekspansję w segmencie konsumenckim, komercyjnym i obronnym, stając się amerykańską firmą oferującą rozwiązania w zakresie obrazowania i optyki.

GoPro stoi przed poważnymi wyzwaniami pomimo rajdu kursu

Ostry wzrost kursu GoPro następuje po latach pogorszenia wartości rynkowej i kondycji finansowej spółki.

GoPro zadebiutowało w 2014 roku po $38 za akcję i osiągnęło wycenę około $4 miliardy w pierwszym dniu notowań.

Od tego czasu kurs stracił około 96% wartości, ponieważ spółka zmagała się z rosnącą konkurencją ze strony chińskich rywali, w tym DJI i Insta360.

Przychody firmy również znacząco spadły z poziomów szczytowych. Przychód w kwartale zakończonym w czerwcu był niższy o ponad 80% w porównaniu z $633.91 million odnotowanym w ostatnim kwartale 2014 roku.

Ostatnio presję na GoPro zwiększyły wyższe ceny pamięci związane z rozwojem infrastruktury AI.

W czerwcu spółka ostrzegała, że istnieją istotne wątpliwości co do zdolności do kontynuowania działalności przez następne 12 miesięcy.

GoPro poinformowało, że będzie kontynuować wsparcie dla istniejących produktów konsumenckich, subskrypcji i platformy chmurowej, jednocześnie inwestując w szerszą mapę drogową produktów.

W związku z tym spółka nie planuje porzucić biznesu kamer sportowych, jednocześnie wchodząc na nowe rynki poprzez transakcję ze Starman.

Ogłoszenie fuzji następuje także po tym, jak w maju GoPro poinformowało, że jej rada rozważa alternatywne strategie strategiczne.

Ostatni rajd kursu ponownie postawił spółkę w centrum uwagi, przy czym inwestycja Markipliera stanowi katalizator zainteresowania detalicznego, a transakcja ze Starman oferuje potencjalną drogę wejścia w infrastrukturę AI i rynki obronne.

Jednak spółka nadal stoi przed wyzwaniami finansowymi i konkurencyjnymi, a proponowana fuzja pozostaje uzależniona od spełnienia warunków zamknięcia.