Preço das ações do HSBC forma um doji: estaria preparando o terreno para um rali?

O preço das ações do HSBC permaneceu dentro de uma faixa estreita nos últimos meses enquanto os investidores avaliam seu desempenho. Estava sendo negociado a 1,320p na quinta-feira, alta de 4.2% em relação ao ponto mais baixo desta semana. Pode estar pronto para mais ganhos no curto prazo após formar um padrão altamente otimista.

Preço das ações do HSBC forma uma vela de reversão de alta

No gráfico diário, o preço da ação do HSBC recuperou-se de uma mínima de 1,267p na quarta-feira até uma máxima de 1,320p. Um olhar mais atento mostra que a ação formou um padrão de candle doji dragonfly. Esse padrão consiste em uma longa sombra inferior e um corpo minúsculo, o que indica que a ação abriu e fechou no mesmo preço. 

A ação também formou o que parece ser um padrão de candlestick abandoned baby. Esse padrão ocorre quando uma vela pequena abre muito mais abaixo e fica separada das demais velas. Normalmente acontece durante uma tendência de baixa e frequentemente leva a uma forte reversão de alta. 

A ação também fez fundo acima da Média Móvel Exponencial (MME) de 100 dias, um sinal muito otimista na análise técnica. Portanto, há probabilidade de que a ação continue subindo no curto prazo, potencialmente até o nível de resistência-chave em 1,400p, alguns pontos abaixo da máxima do ano até o momento de 1,416p. Um movimento acima desse nível apontará para mais ganhos, potencialmente até 1,500p.

Gráfico das ações do HSBC | Fonte: TradingView

As operações do HSBC dão sinais mistos

O HSBC, o maior banco europeu por ativos e capitalização de mercado, está executando uma longa estratégia de turnaround sob Georges Elhedery. Em uma declaração recente, a empresa pediu ao seu pessoal que não combatesse a inteligência artificial (IA), afirmando que a tecnologia causaria perda de empregos ao mesmo tempo em que criaria novos. 

Ele afirmou que, com o início das demissões da empresa, mais de 20,000 pessoas poderão perder seus empregos. Esses postos seriam cerca de 10% da força de trabalho total, uma medida destinada a cortar custos e aumentar sua lucratividade. A empresa também pretende reduzir custos, inclusive por meio da privatização do Hang Seng Bank.

Em seus resultados recentes, a empresa reportou números mistos. No lado negativo, informou que o lucro antes de impostos do primeiro trimestre ficou em $9.4 billion, aquém do esperado pelos analistas. Sua receita saltou para $18.6 billion, acima dos $18.49 billion previstos.

Os lucros da empresa se reduziram devido a suas grandes perdas de crédito, que saltaram para $1.3 billion, $400 million a mais em relação ao mesmo período do ano passado. Observou-se que as perdas estavam relacionadas a fraudes devido à sua exposição à MFS, uma empresa do Reino Unido que entrou em colapso no início deste ano. Essa exposição levou a empresa a desacelerar sua estratégia de crédito privado, um ano após anunciar o lançamento.

Ao mesmo tempo, o HSBC apontou o impacto da guerra em curso entre EUA e Irã, que provocou grandes perturbações em alguns de seus ativos-chave. Manteve a previsão de retorno sobre o capital tangível (RoTE) em 17%, mas disse que isso dependerá de como a guerra terminará.

Para investidores, o HSBC oferece uma boa relação risco-retorno, pois tem espaço para expandir seus negócios na China. Seu objetivo é tornar-se um grande gestor de patrimônio no país. Ao mesmo tempo, a empresa oferece um rendimento de dividendos de 4.13%, superior ao de Lloyd’s (3.62%) e Barclay’s (2.45%).